這兩年大家可能常聽說一個詞——內循環。為什么突然要搞起內循環呢？一方面要為未來大蕭條期間西方的貿易壁壘做準備，另一方面是因為外部主要出口和消費市場的民眾收入增長陷入瓶頸，我們需要通過內循環作為替代。在內循環的背景驅動下，這意味著我們要持續努力減少國際貿易逆差，推動國產替代，補齊消費全環節，實現貿易再平衡。

半導體、石油和服務貿易是我們的前三大貿易逆差項目，中國也是全球最大的服務貿易逆差國，服務貿易逆差達2146億美元。未來西方如果建立貿易壁壘，貿易順差必定收縮，那么，未來半導體、能源、旅游和服務等貿易逆差類目都會逐步壓縮，經濟結構也會重塑。當然，這里面能源貿易逆差是最難處理的，因為我們是一個缺能源的國家。

在國內大循環為主體，國內國際雙循環相互促進的新發展格局下，不少經濟領域會出現很大改變。那么什么行業會在未來受益比較大？我們未來可能的機會又在哪里呢？

首先，未來服務貿易逆差會顯著減小，事實上從數據來看已經減小一段時間了。中美貿易逆差主要出現在服務貿易上，這一點在外匯局的數據上其實也體現得非常明顯。我們的貨物貿易基本都是順差，服務貿易是逆差最大的一塊兒，尤其是留學、旅游這類服務貿易逆差占據了其中最大的一塊兒。

未來不光是留學和旅游服務相關產業會萎縮，對外咨詢管理還有各種知識產權的使用費都會顯著減少。這些行業的整體市場規模會呈現萎縮現象，如果你是從業者，尤其需要注意。

其次，進口替代會加速。尤其是對自主可控的產業推進速度會加速，核心的東西必須掌握在自己手里。未來在各個領域，國內都會涌現更多的本土巨頭來替代細分和垂直領域的外資企業，不管是消費還是技術領域。這是未來很多人最大的機會和挑戰。這些本土巨頭會在內循環的大背景下，借助國產替代、自主可控或者消費升級的東風，通過性價比優勢干掉很多細分領域的壟斷巨頭。

以芯片產業為例，以前國產芯片不是不能用，只是國外產品價格便宜量又足。現在在國產替代的背景下形勢發生逆轉，隨著國產商品應用越來越廣泛，則會形成從生產到銷售、研發的良性循環局面。要知道技術不是壁壘，市場才是壁壘。只要生產線開動起來，市場大規模投入應用技術，很快就會不斷改進完善。所以這兩年我們才看到國產半導體快速迭代，進步很快。中低端全面攀爬科技樹，基本完成進口替代。任何產業最怕的是產品沒有市場，這會導致生產者沒有生產和研發的動力。

另外就是在內循環的背景下，會鼓勵大家把以前花在國外的錢，拿到國內花。以前大家很多東西都是跑到海外買，既然一定要買，為什么不能放到海南通過免稅來做這個生意？我們再以消費升級為例，消費升級從來不是說讓你從香奈兒升級到愛馬仕，而是指大眾消費品的升級。目標就是誕生一大批受歡迎的國貨品牌。

這兩年涌現出不少新的國貨品牌。比如做雪糕的鐘薛高，做飲料的元氣森林。這些行業都是大家認為早就飽和的市場，但那些品牌還是硬生生憑借品牌重塑做出了爆品。其實說起來這兩年快速崛起的拼多多本質上也是消費升級，為一些偏遠地區的消費市場帶來了生機。

但經濟內循環和很多人期望的房價快速上漲是非常矛盾的。居民把太多現金流貢獻給房產，嚴重影響了內循環消費。樓市政策持續收緊，調控持續加強也就不意外了。