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商業(yè)銀行零售客戶資產(chǎn)配置行為研究
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本書是基于工作實踐而撰寫的,比較既往研究成果,有以下3個創(chuàng)新點:1.在前人理論基礎(chǔ)上建立了一個投資者投資心理和投資風(fēng)格的分析模型;在既往關(guān)于投資者投資心理及風(fēng)格的分析,大多都是描述性地展示當(dāng)前資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)變化與投資心態(tài)的關(guān)系,并未對投資心理及風(fēng)格、高低風(fēng)險資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)的關(guān)聯(lián)度給予進(jìn)一步的明確,且只有稟賦效應(yīng)、過度自信兩種投資心理的模型設(shè)定,而本文對稟賦效應(yīng)、后悔厭惡、過度自信、賭徒謬誤及有限理性五種投資心理通過投資損益、損失厭惡系數(shù)、參照點收益率的動態(tài)變化給予了公式化的定義,并建立了1種靜態(tài)場景、8種動態(tài)場景及3種投資風(fēng)格的組合分析框架,在利用二次規(guī)劃法求解理論最優(yōu)值后,與實際值進(jìn)行匹配,最終得出某一時間點(段)的投資心理,以及整個研究時間段的投資心理變化圖。這是對非線性損失厭惡資產(chǎn)配置模型(NLA)有較大程度的理論延伸,也是對行為金融理論實驗方法的添磚加瓦;2.思路上拓展了投資心理和投資風(fēng)格變化對商業(yè)銀行非利息收入影響的研究;在既往關(guān)于零售客戶的研究中,較少有涉及真實賬戶數(shù)據(jù)及通過數(shù)據(jù)挖掘和理論結(jié)合來指導(dǎo)實踐工作的,本文通過近5年關(guān)于零售客戶管理的工作實踐和數(shù)據(jù)挖掘,在前期研究的基礎(chǔ)上進(jìn)一步提高了數(shù)據(jù)質(zhì)量和利用價值;3.方法上堅持用實踐中分類和比較的方法進(jìn)行研究;本文是從私人銀行客戶、財富客戶和普通客戶三類客戶比較分析的視角出發(fā),以財富水平高低不同的零售客戶之間在商業(yè)銀行的資產(chǎn)配置行為有差異的假設(shè)前提,從儲蓄存款到金融資產(chǎn),從資產(chǎn)配置到投資心理,從財富水平到貢獻(xiàn)水平,從熊市到牛市等多個分析維度開展了研究和探討,這也是理論結(jié)合實踐在方法上的一個創(chuàng)新。

咬亮 ·金融/投資 ·23.2萬字

智能時代的新金融
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本書從新金融的時代背景與金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)的本質(zhì)談起,從資產(chǎn)負(fù)債表經(jīng)營的角度來理解金融機(jī)構(gòu)及其業(yè)務(wù),并對科技與金融結(jié)合的歷史上出現(xiàn)的各種概念,如金融科技、科技金融、金融工程/量化金融、金融IT、智能金融等,進(jìn)行了對比區(qū)分。接下來,本書對國內(nèi)外金融科技發(fā)展的情況進(jìn)行梳理,介紹國外金融科技的前沿實踐,并重點分析國內(nèi)各個子行業(yè)(包括支付、征信、消費(fèi)金融等新興業(yè)務(wù),以及銀行、證券、基金、保險、信托的綜合業(yè)務(wù))的金融科技發(fā)展現(xiàn)狀。然后,本書將詳細(xì)解析在資管新規(guī)實施后,大資管行業(yè)的本質(zhì)與產(chǎn)品需求以及不同資管機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢與發(fā)展訴求,并提出基于區(qū)塊鏈、人工智能、大數(shù)據(jù)、云計算等新一代數(shù)字技術(shù)構(gòu)建資產(chǎn)端到財富端的全價值鏈能力的系統(tǒng)平臺模型。此外,本書還對國際與國內(nèi)監(jiān)管科技發(fā)展情況進(jìn)行了系統(tǒng)梳理,對金融科技沙箱的運(yùn)作模式進(jìn)行詳細(xì)的分析與對比,并提出了適用于中國情況的金融科技產(chǎn)業(yè)沙箱模型。

王煥然 本力 ·金融/投資 ·25.9萬字

數(shù)智金融與產(chǎn)業(yè)賦能
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本書從科技推動產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級的發(fā)展歷程入手,分析產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈在數(shù)智化大潮中發(fā)生的解構(gòu)和重構(gòu),以中小微企業(yè)融資“難、貴、慢”問題作為切入點,著重分析了數(shù)智理念和數(shù)智技術(shù)對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)和新興產(chǎn)業(yè)的影響,及其獲取金融服務(wù)的新需求。與此同時,金融業(yè)也在依托數(shù)智技術(shù)快速轉(zhuǎn)型和升級服務(wù),廣泛鏈接和精準(zhǔn)服務(wù)客戶。在此背景下,本書分析了產(chǎn)業(yè)數(shù)智金融各相關(guān)方的新定位和新變化,著力勾畫出一幅產(chǎn)業(yè)數(shù)智金融生態(tài)體系的大圖。在產(chǎn)業(yè)數(shù)智金融生態(tài)三層體系中,金融機(jī)構(gòu)基于數(shù)智基礎(chǔ)設(shè)施,聯(lián)合生態(tài)伙伴共同構(gòu)建四個支撐體系和五項能力體系,強(qiáng)化服務(wù)產(chǎn)業(yè)的能力。本書結(jié)合國內(nèi)外實踐,進(jìn)一步印證了產(chǎn)業(yè)、金融、科技形成的良性互動格局將成為未來十年的重要發(fā)展方向。本書為關(guān)注對公服務(wù)的金融從業(yè)者、關(guān)注中小微融資的從業(yè)者提供了實現(xiàn)金融服務(wù)模式創(chuàng)新的新思路,也為相關(guān)政策制定者、研究者提供了行業(yè)實踐參考。

曹彤主編 ·金融/投資 ·26.3萬字

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