第二節(jié) 折中理論及其范式對(duì)跨國(guó)公司進(jìn)入模式的解釋

一、折中理論的解釋

最早使用因素分析方法的人不是鄧寧，但他所開(kāi)創(chuàng)的折中理論（the eclectic theory）卻是影響最大的因素分析范式。鄧寧的折中理論分析框架整合了國(guó)際商業(yè)理論（international business theories）中關(guān)于跨邊界商業(yè)活動(dòng)（cross-border business activities）的方面，許多學(xué)者認(rèn)為該理論引領(lǐng)了對(duì)跨國(guó)行為的解釋?zhuān)∕adhok and Phene,2001）。

鄧寧認(rèn)為跨邊界商業(yè)活動(dòng)受到三種因素的影響，當(dāng)滿足以下三大優(yōu)勢(shì)時(shí)，企業(yè)將從事對(duì)外直接投資：

1．所有權(quán)特定優(yōu)勢(shì)（ownership advantages）。這一優(yōu)勢(shì)主要體現(xiàn)在無(wú)形資產(chǎn)上，如技術(shù)。這類(lèi)資產(chǎn)至少在一定時(shí)期內(nèi)為企業(yè)所壟斷，包括研究與開(kāi)發(fā)、管理與技術(shù)水平、營(yíng)銷(xiāo)技能、跨國(guó)公司生產(chǎn)效率、規(guī)模經(jīng)濟(jì)和相對(duì)市場(chǎng)實(shí)力等。

2．東道國(guó)優(yōu)勢(shì)（location advantages of a market），即企業(yè)在東道國(guó)結(jié)合當(dāng)?shù)匾赝度雭?lái)利用所有權(quán)特定優(yōu)勢(shì)時(shí)必須比利用本國(guó)要素投入更有利。

3．企業(yè)內(nèi)整合交易的國(guó)際化優(yōu)勢(shì)（internalization advantages）即內(nèi)在化優(yōu)勢(shì)，指企業(yè)將所有權(quán)特定優(yōu)勢(shì)內(nèi)部化必須比將這些優(yōu)勢(shì)出售或出租給外國(guó)公司更有利。

其中，所有權(quán)特定優(yōu)勢(shì)是跨國(guó)公司從事國(guó)際生產(chǎn)的基礎(chǔ)，而跨國(guó)公司的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力不僅取決于它擁有的各種優(yōu)勢(shì)，同時(shí)也取決于這些企業(yè)對(duì)這些優(yōu)勢(shì)實(shí)行內(nèi)部化的愿望和能力。鄧寧指出，在技術(shù)等無(wú)形產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售領(lǐng)域，企業(yè)對(duì)其優(yōu)勢(shì)實(shí)行內(nèi)部化，以避免外部市場(chǎng)的不完善，可獲得最大利益。東道國(guó)優(yōu)勢(shì)則是跨國(guó)公司從事國(guó)際生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)必須考慮的另一重要因素。構(gòu)成東道國(guó)優(yōu)勢(shì)的因素主要有：要素和市場(chǎng)的地理位置，勞動(dòng)力成本，運(yùn)輸成本與通信成本，基礎(chǔ)設(shè)施，政府干預(yù)的程度和范圍，以及由于經(jīng)濟(jì)條件不同形成的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)與國(guó)外市場(chǎng)的物質(zhì)和經(jīng)濟(jì)距離，或由于歷史、文化、語(yǔ)言、風(fēng)俗、偏好、商業(yè)慣例等形成的心理距離等。企業(yè)從事國(guó)際生產(chǎn)時(shí)，必然受到這些因素的影響，只有當(dāng)東道國(guó)的區(qū)位優(yōu)勢(shì)較大時(shí)，企業(yè)才能從事國(guó)際生產(chǎn)。因此區(qū)位優(yōu)勢(shì)不僅決定了企業(yè)從事國(guó)際生產(chǎn)的傾向，而且也決定了它們對(duì)外直接投資的部門(mén)結(jié)構(gòu)和國(guó)際生產(chǎn)的類(lèi)型。Agarwal and Ramaswami（1992）將鄧寧的理論總結(jié)為一個(gè)直觀圖，如圖表2-5所示。

鄧寧的理論旨在解釋不同類(lèi)型的優(yōu)勢(shì)所對(duì)應(yīng)的國(guó)際經(jīng)營(yíng)方式。例如，當(dāng)一家企業(yè)同時(shí)具有這三種優(yōu)勢(shì)，但卻采用了出口的進(jìn)入模式，它就會(huì)喪失東道國(guó)優(yōu)勢(shì)可能帶來(lái)的收益；同樣，若采用技術(shù)授權(quán)的方式，則會(huì)喪失內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)和東道國(guó)優(yōu)勢(shì)可能帶來(lái)的收益。最佳的方式是對(duì)外直接投資，只有對(duì)外直接投資才能充分利用這三組優(yōu)勢(shì)，同時(shí)享受這三種優(yōu)勢(shì)所帶來(lái)的好處和收益。

在鄧寧的研究基礎(chǔ)上，一些學(xué)者運(yùn)用該理論作了實(shí)證分析。例如Agarwal and Ramaswami（1992）對(duì)租賃公司的進(jìn)入模式選擇進(jìn)行了實(shí)證分析；Brouthers, Brouthers, and Werner（1996）則將該理論運(yùn)用于計(jì)算機(jī)軟件業(yè)中的中小企業(yè)市場(chǎng)進(jìn)入模式分析。

二、相關(guān)解釋的發(fā)展

鄧寧的理論提出后，引起了學(xué)界的廣泛關(guān)注，許多學(xué)者對(duì)該理論進(jìn)行了補(bǔ)充與完善，提出了與其思路相同，但內(nèi)容不同的折中理論，所以它被人們稱為“折中范式”（the eclectic paradigm）。在折中理論的后續(xù)發(fā)展中，影響最大的是對(duì)戰(zhàn)略變量的引入。

Hill, Hwang and Kim（1990）認(rèn)為，不同的進(jìn)入模式有不同的特征，他們將這些特征分為：控制（control）、資源承諾或戰(zhàn)略柔性（resource commitment/strategic flexibility）與分散風(fēng)險(xiǎn)（dissemination risk）。那么是哪些變量影響了這些特征呢？只要知道了這些變量，就可以知道不同進(jìn)入模式的決定因素了。于是他們給出了自己的折中理論，并在理論上統(tǒng)一了一個(gè)結(jié)構(gòu)，明確了影響進(jìn)入模式的三大因素——戰(zhàn)略變量、環(huán)境變量與交易變量。其中戰(zhàn)略變量包括國(guó)家間差別的程度、范圍經(jīng)濟(jì)的廣度與全球性集中度；環(huán)境變量包括國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)東道國(guó)的熟悉程度、需求條件與競(jìng)爭(zhēng)的短暫性；交易變量則包括企業(yè)特殊知識(shí)的價(jià)值與知識(shí)的潛默本質(zhì)。與此同時(shí)，他們還認(rèn)為，不能孤立地看待每一次進(jìn)入模式?jīng)Q策，而要將其放在企業(yè)在不同國(guó)家經(jīng)營(yíng)的整體戰(zhàn)略定位上。該理論的進(jìn)入模式?jīng)Q策分析框架如圖表2-6所示。

Kim and Hwang（1992）在此研究基礎(chǔ)上，將戰(zhàn)略變量進(jìn)行了發(fā)展，從全球戰(zhàn)略角度（global strategic considerations）來(lái)研究進(jìn)入模式的選擇問(wèn)題，并且評(píng)估了這一框架的有效性以及每一次進(jìn)入模式選擇的重要性。全球戰(zhàn)略變量包括全球集中度、全球協(xié)同作用、全球戰(zhàn)略動(dòng)機(jī)。至于環(huán)境變量與交易變量，Kim and Hwang（1992）則給予了保留，見(jiàn)圖表2-7。

Tse（1997）等人認(rèn)為跨國(guó)公司的市場(chǎng)進(jìn)入模式選擇是由其“進(jìn)入戰(zhàn)略”決定的。東道國(guó)因素、母國(guó)因素與行業(yè)因素影響了企業(yè)的進(jìn)入模式戰(zhàn)略，進(jìn)而影響了企業(yè)進(jìn)入模式的選擇。不同因素對(duì)戰(zhàn)略的影響是多層次的，有的直接對(duì)進(jìn)入戰(zhàn)略產(chǎn)生影響，有的通過(guò)業(yè)務(wù)因素（operation-related factors）間接對(duì)進(jìn)入戰(zhàn)略產(chǎn)生影響。具體的決定過(guò)程如圖表2-8所示。

除了上述幾篇非常典型且影響較大的文獻(xiàn)外，其他學(xué)者也提出了他們認(rèn)為重要的影響因素，或者是通過(guò)具體調(diào)查證明上述文獻(xiàn)中某些因素的重要性。例如，Brouthers等（1996）研究調(diào)查了美國(guó)中小型服務(wù)企業(yè)的進(jìn)入模式選擇行為，認(rèn)為所有權(quán)與區(qū)位優(yōu)勢(shì)會(huì)對(duì)中小型企業(yè)的進(jìn)入模式選擇產(chǎn)生影響。Herrmann and Datta（2002）通過(guò)對(duì)126位CEO與271例進(jìn)入模式的研究，證明了CEO的任期、生產(chǎn)能力、職能背景，以及國(guó)際實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)均與獨(dú)資的進(jìn)入模式相關(guān)，這種關(guān)系可以在高績(jī)效的子公司中觀察到，在低績(jī)效的子公司中則無(wú)法觀察到。Rhoades and Rechner（2001）則檢驗(yàn)了所有權(quán)（ownership）與公司治理（corporate governance）對(duì)跨國(guó)公司進(jìn)入模式選擇的影響。Luo（2001）試圖整合所有的因素，他將風(fēng)險(xiǎn)、回報(bào)、控制以及資源財(cái)產(chǎn)都納入他的多因素決策之中，他還試圖整合各種理論，如交易費(fèi)用理論、折中范式、談判力量（bargaining power）理論和組織能力理論等。

另外還有一些文獻(xiàn)專(zhuān)門(mén)研究了跨國(guó)公司進(jìn)入中國(guó)內(nèi)地市場(chǎng)的決定因素。例如Shi et al.（2001）研究了香港小企業(yè)在進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)時(shí)的戰(zhàn)略選擇決定因素。Deng（2001）則解釋了導(dǎo)致外商投資在中國(guó)選擇獨(dú)資形式的決定因素。Haishun Sun（1999）認(rèn)為經(jīng)濟(jì)的繁榮與自由使中國(guó)成為跨國(guó)公司國(guó)際投資的新寵，他從社會(huì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度研究了跨國(guó)公司進(jìn)入中國(guó)的模式，并且調(diào)研了在中國(guó)特殊制度與經(jīng)營(yíng)環(huán)境下的跨國(guó)公司進(jìn)入模式選擇，檢驗(yàn)了社會(huì)文化差異、投資項(xiàng)目的技術(shù)強(qiáng)度以及地區(qū)因素對(duì)跨國(guó)公司進(jìn)入模式選擇的影響。他認(rèn)為，怎樣進(jìn)入這樣一個(gè)大市場(chǎng)、選擇哪一種進(jìn)入模式依然沒(méi)有結(jié)論。

三、評(píng)述

在對(duì)進(jìn)入模式進(jìn)行解釋的理論中，折中理論無(wú)疑是影響最廣泛的流派，因素分析范式已被學(xué)者們普遍接受。然而一些學(xué)者認(rèn)為，雖然折中理論不斷被修正與更新，以適應(yīng)研究焦點(diǎn)的轉(zhuǎn)變，但它“范式（paradigm）”與“框架（framework）”的成分過(guò)多，而“模型（model）”的成分過(guò)少，以至不能夠給研究設(shè)計(jì)與假設(shè)檢驗(yàn)提供更為詳盡的指導(dǎo)（Hennart and Larimo, 1998）。這種批評(píng)并非沒(méi)有道理，北京大學(xué)的張一弛（2001）也認(rèn)為，因素的列舉也許是無(wú)窮無(wú)盡的，將所有因素考慮在內(nèi)的模型很難建立。張五常（2002）曾經(jīng)說(shuō)過(guò)：“理論不是真實(shí)世界的影照，而是真實(shí)世界的闡釋。理論必須指導(dǎo)約束條件的考察和規(guī)定。一方面，選擇約束條件需要考察現(xiàn)實(shí)世界的情況；另一方面，考察本身必須受到某種理論框架的指導(dǎo)或限制。后一個(gè)條件在從無(wú)關(guān)的約束條件中挑選出有關(guān)的約束條件，從無(wú)關(guān)要緊的約束條件中挑選出重要的約束條件這一不可避免的過(guò)程中至關(guān)重要”。顯然，折中理論所追求的完備因素恰恰是它的弱點(diǎn)，因?yàn)樵谶@一框架中讓我們更加疑惑哪一種因素才是最重要的。于是，另外一些學(xué)者嘗試運(yùn)用來(lái)自新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)的交易費(fèi)用理論與資源基礎(chǔ)理論對(duì)進(jìn)入模式進(jìn)行解釋?zhuān)麄冊(cè)诟髯缘睦碚摶A(chǔ)上對(duì)重要的局限條件進(jìn)行取舍。