第一章　導(dǎo)論

以指數(shù)基金為代表的消極機(jī)構(gòu)投資者在中國(guó)占據(jù)著越來越大的市場(chǎng)。截至2022年年底，指數(shù)基金產(chǎn)品數(shù)量已經(jīng)突破1 800只，管理資產(chǎn)規(guī)模更是突破2.4萬億元人民幣。指數(shù)基金在中國(guó)證券市場(chǎng)內(nèi)占有越來越重要的地位，大量持有上市公司股份，這對(duì)于上市公司來說究竟是好是壞？

已有研究幾乎已認(rèn)同機(jī)構(gòu)投資者在公司治理中的作用，現(xiàn)實(shí)中也不乏基金公司參與公司治理的案例：2010年3月嘉實(shí)基金等否決雙匯發(fā)展議案；2012年5月鵬華基金等聯(lián)手否決格力電器的大股東提案；2013年10月易方達(dá)等3家基金公司向上海家化聯(lián)合提名新董事；2014年鵬華基金等否決華東醫(yī)藥大股東豁免歷史承諾的提案；2019年6月建信基金等3家基金向ST德豪提議罷免董事；2022年10月中信建投基金反對(duì)青山紙業(yè)三項(xiàng)議案，等等。

而指數(shù)基金作為機(jī)構(gòu)投資者群體中的一員，同時(shí)作為基金公司產(chǎn)品中的重要組成部分，其所選擇的消極、被動(dòng)投資策略，是會(huì)延續(xù)到其對(duì)待公司的態(tài)度中？還是說，指數(shù)基金會(huì)積極影響其所在公司，幫助作為經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展階段中重要微觀主體的上市公司實(shí)現(xiàn)公司的高質(zhì)量發(fā)展？以上都是本書關(guān)注的重點(diǎn)。

為清晰地體現(xiàn)本書的研究?jī)?nèi)容與脈絡(luò)，本章接下來的部分將對(duì)本書的相關(guān)內(nèi)容做總體性介紹，具體內(nèi)容安排如下：第一節(jié)梳理背景、意義，提出問題；第二節(jié)介紹本書的研究?jī)?nèi)容與研究思路；第三節(jié)呈現(xiàn)本書的創(chuàng)新點(diǎn)與不足之處。