讓財(cái)富滾雪球的法寶——復(fù)利

“甭管叫什么賬，反正我還沒聽說過天下有這么難還的賬。如果我沒記錯(cuò)的話，大概從我記事兒那天起，楊大伯每年一到年底就張羅著還賬，眼瞅著還了十幾年的賬，不但沒有還清，反而弄得連年都過不去了，這到底是為什么呀？還有，楊大伯爺兒倆一向省吃儉用，有時(shí)病倒了連藥都舍不得買，我不信他們家還會(huì)有什么不該有的支出。”

張二嬸看兒子實(shí)在不懂，只好說出問題的根源：“你知道啥叫‘利滾利’嗎？”

“這誰不知道？就是把利錢變成本錢，然后打著滾地坑害窮人唄。”

“說得沒錯(cuò)，可是黃世仁坑害咱窮人，比‘利滾利’的法子還黑呢。”

“那他又使什么壞了？”

“說來真讓人氣炸肚皮。黃世仁的那個(gè)狗腿子穆仁智為了討主子的歡心，欺負(fù)你楊大伯為人忠厚老實(shí)又不認(rèn)字，不光把利錢當(dāng)成本錢翻來覆去地坑害他，還昧著良心把欠賬的期限改了又改。結(jié)果七算八算，一年下來，你楊大伯欠他黃家的賬不光減少不了一分一文，反而比上一年又增加了很多。你說，這賬能還清嗎？”

王大春聽了，氣得火冒三丈：“這個(gè)喪盡天良的黃世仁……”

上面這段對(duì)話，出自著名戲劇《白毛女》，劇中地主黃世仁用“利滾利”的方式盤剝窮人，曾經(jīng)引得無數(shù)觀眾憤慨。

關(guān)于“利滾利”是什么，戲劇講得并不十分清楚，但總的來說，給人一種滾雪球的感覺，本金加利息越滾越多，最終就形成了一個(gè)天文數(shù)字。

其實(shí)，利滾利在金融學(xué)中叫作復(fù)利。所謂復(fù)利，指的是利率與本金共同計(jì)算，逐漸增加計(jì)算本金的一種利率形式。在金融領(lǐng)域，復(fù)利本無所謂好壞，但因?yàn)閺?fù)利的增長(zhǎng)速度要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于普通利率，所以留給人們一種滾雪球的印象。而著名的股神巴菲特，也將其對(duì)投資的研究書籍命名為《滾雪球》，由此可見復(fù)利的巨大力量。

巴菲特曾對(duì)復(fù)利有過如此的形容：復(fù)利有點(diǎn)像從山上滾雪球，最開始時(shí)雪球很小，但是往下滾的時(shí)間足夠長(zhǎng)，而且雪球黏得適當(dāng)緊，最后雪球會(huì)很大很大。

關(guān)于復(fù)利的強(qiáng)大力量，我們可以用下面這個(gè)旅鼠故事來做個(gè)參照：

旅鼠是一種極普通、可愛的哺乳類的小動(dòng)物，常年居住在北極，體形橢圓，四肢短小，比普通家鼠要小一些，最大只能長(zhǎng)到15厘米，尾巴粗短，耳朵很小，兩眼閃著膽怯的光芒。愛斯基摩人稱其為來自天空的動(dòng)物，而斯堪的納維亞的農(nóng)民則直接稱之為“天鼠”。這是因?yàn)椋谔囟ǖ哪觐^，它們的數(shù)量會(huì)大增，就像是天兵天將突然而至。

旅鼠一年可繁殖七八次，每次產(chǎn)生幼崽20只左右，而幼崽出生20天左右就又能繁殖，我們用代數(shù)推導(dǎo)，一對(duì)旅鼠在其后代沒有死亡的情況下，一年時(shí)間內(nèi)可以繁殖出160多萬只后代。而在北歐寒冷地區(qū)，本來食物就非常缺乏，當(dāng)旅鼠繁殖過多的時(shí)候，這個(gè)地區(qū)的食物就被它們吃光了。沒吃的，它們只能向外遷徙，開始成群結(jié)隊(duì)地旅行，尋找新的食物來源，旅鼠由此得名。

美國(guó)的開國(guó)者之一富蘭克林曾說過：“復(fù)利這塊神奇的石頭能夠把鉛變成金子……記住，金錢是會(huì)增值的，錢能生錢，錢能生更多的錢。”

摩根集團(tuán)的創(chuàng)始者喬治·摩根也曾用這樣一個(gè)生動(dòng)的例子來描述復(fù)利的偉大力量：“如果你新設(shè)一家公司，只發(fā)行100股，每股10美元，那么公司的凈資產(chǎn)就有1000美元。而一年以后，假設(shè)公司的利潤(rùn)是200美元，那么你這家公司的凈資產(chǎn)收益率就是20%。然后，你將這些利潤(rùn)再投入公司的經(jīng)營(yíng)當(dāng)中，這時(shí)第一年年底公司的凈資產(chǎn)為1200美元。第二年公司的凈資產(chǎn)收益率仍為20%，這樣到第二年年底公司的凈資產(chǎn)為1420美元。如此運(yùn)作79年，那么1000美元的原始投資最終將變成1.8億美元的凈資產(chǎn)。”而摩根集團(tuán)正是憑借時(shí)間和復(fù)利形成了今天這個(gè)金融業(yè)的巨無霸。

復(fù)利有如此巨大的力量，到底是好是壞呢？客觀來講，無所謂好壞。如果借款的時(shí)候，借款人承擔(dān)復(fù)利，感覺他是受到了盤剝。但作為投資者或創(chuàng)業(yè)者，如果能夠獲得復(fù)利回報(bào)，那他肯定也覺得自己獲得了最佳的投資項(xiàng)目。

所以，作為一種金融現(xiàn)象，復(fù)利本身沒有好與壞，關(guān)鍵是如何能夠讓復(fù)利為你效力。想要做到這一點(diǎn)，你就必須弄明白，要怎么樣做才能夠?qū)崿F(xiàn)復(fù)利。

10%利息的復(fù)利與單利

實(shí)現(xiàn)復(fù)利要保持三個(gè)原則：

第一，盡早投資。因?yàn)闀r(shí)間越長(zhǎng)，復(fù)利累進(jìn)效應(yīng)就越大。要利用這種效應(yīng)，就應(yīng)該盡早地進(jìn)行投資，而且越早越好。我們很多人認(rèn)為投資是有錢人才能進(jìn)行的“游戲”，其實(shí)不然，很多的投資者就是從每月工資的剩余部分開始投資生涯的。2009年有媒體曾經(jīng)報(bào)道過某單位的普通職工十年來總是將工資的十分之一放入股市中，結(jié)果十年時(shí)間成為百萬富翁。我們應(yīng)該向這位聰明的投資者學(xué)習(xí)，從工資余額開始制訂投資理財(cái)計(jì)劃。

第二，要保持持續(xù)穩(wěn)定的收益率。復(fù)利累進(jìn)原理告訴我們，保持一個(gè)穩(wěn)定的常年收益率，假以時(shí)日，就能夠投資致富。那么我們?yōu)樽约褐贫ǘ嗌偈找媛屎线m呢？我們知道“股神”的收益率為22.4%，這個(gè)世界上很少有人比巴菲特還厲害，因此將自己的目標(biāo)設(shè)定在10%左右是比較理想的。

第三，盡量不要出現(xiàn)大額虧損。復(fù)利的收益只有連續(xù)計(jì)算才有神奇的效應(yīng)，在此期間，如果有一兩年收益平平還不要緊，但如果出現(xiàn)連續(xù)嚴(yán)重的虧損，那就很容易打亂復(fù)利累積的節(jié)奏，這樣不但會(huì)使你前功盡棄，而且很可能將以前賺到的錢再賠進(jìn)去，讓多年的累積化為烏有。