第一部分 背景篇

第1章 平臺銀行與第三次銀行革命

互聯網的發展、科技的進步以及商業邏輯的進化，

三者的融合將平臺革命從平臺企業、

平臺經濟時代推向平臺社會階段。

人類社會將從產業鏈、價值鏈為基礎的，

由供求連接的散點網絡社會進入

以數據運營為基礎的、由場景生態節點鏈接的網狀社會。

由生態節點鏈接的社會網絡的形成，將重構供求關系，

縮短供需鏈條，促進服務的集成，是社會功能實現以及

價值創造形式的革命，它標志著用戶主權時代的到來。

強化社會運行以及社會功能實現的系統性，

是平臺社會的本質。作為平臺社會的銀行形態，

平臺銀行存在的價值和意義也在于此，

它是繼央行制度的確立、世界范圍的金融自由化浪潮后，

由科技革命引發的第三次銀行革命。

平臺社會的悄然而至

2021年2月7日，國務院反壟斷委員會印發并實施《關于平臺經濟領域的反壟斷指南》。這與過去幾年全球涌動的對平臺企業征收“數字服務稅”的浪潮一起，又一次使平臺企業和平臺經濟的發展及問題暴露在世人面前。過去20年，是平臺企業和平臺經濟方興未艾的20年，但顯然，平臺企業、平臺經濟正進入一個新的調整與發展時期。不過，平臺革命的浪潮并不會因此而偃旗息鼓。不僅如此，以網絡化、數字化、智能化為核心的科技革命浪潮，正在催生一幅由場景驅動、生態節點鏈接、以數據運營為核心的網狀社會圖景。

從平臺經濟到平臺社會

如果說過去20多年是平臺革命的上半場，它實現了個別平臺企業到平臺經濟的壯大和發展，那么未來一段時間就是平臺革命的下半場，平臺將從當前的經濟形態進一步進化為我們的生產生活方式，成為社會的基本形態。平臺將進化為我們基本的生產生活方式，決定于3個發展趨勢：

一是平臺對社會生產生活各領域的加速滲透。

在過去相當長的時間，平臺企業和平臺經濟主要集中于電子商務、本地生活、在線娛樂、在線社交等領域。不過，隨著大數據、云計算、人工智能、物聯網、區塊鏈等技術的加速應用，平臺正加速向社會生產生活各領域滲透。在公共服務領域，遠程醫院、在線教育成為平臺化的新熱點，而在本地生活領域，細分化的本地生活平臺不斷涌現。而智慧城市、智慧社區、智慧政務則將社會治理與互聯網相對接。相較于上述領域，平臺對第三產業以外的農牧業和工業的滲透則更具有革命意義。

工業體系和互聯網體系深度融合產生了工業互聯網，它是新一輪工業革命的關鍵支撐。而工業互聯網平臺則是工業互聯網發揮作用的節點與核心。它將應用生態與系統設備相連接，推動設備產品管理、業務運營優化、社會化資源協作、工業知識共享的云化與智能化管理。在智能傳感器、云化工業軟件、網絡通信等關鍵技術應用支撐下，強化企業內部、上下游企業之間、跨領域生產設備與信息系統的互聯互通，進而實現制造資源的泛在連接、彈性供給和高效配置。數據顯示，2020年，中國“5G+工業互聯網”項目超過1100個，而具有一定影響力的工業互聯網平臺已經超過70家。

在農業領域，智慧農業平臺則成為農業智能化和產業形態變革的關鍵推手。它通過物聯網、衛星遙感、無人機、大數據、人工智能等技術將作物生長與平臺模式相連接，通過對溫度、水分、土壤成分、作物生長情況等數據進行分析，實現對作物生長的分析預測與智能化管控，推動作物周期與產業鏈運行的融合，推動作物改良、育種選種、水肥控制、病蟲害治理、機器采收、品質檢測的智能化和一體化發展，推動一、二、三產業的融合。

二是平臺在生產生活中的主導性。

主要表現在4個方面：其一，平臺的基礎設施化。隨著平臺的滲透和發展，一些平臺逐步發展成為社會的基礎設施。從我國的情況看，目前大型支付平臺支付寶、社交平臺微信都已經成長為社會的基礎設施。未來，將有更多領域的平臺進化為社會的基礎設施。平臺的基礎設施化是未來平臺發展的重要趨勢。

其二，平臺成為公共品提供者。隨著平臺向公共服務領域滲透，傳統上由政府提供的公共品開始以政府與商業化機構合作的方式來供給。上述形式，一方面保持了平臺基礎服務的公共品和公益性屬性；另一方面，又通過商業化服務對公共服務的嵌入，實現平臺的商業可持續性，并擴大公共品的供給能力，提升整個社會的公共服務水平。

其三，平臺推動互聯網與現實的最終融合。作為曾經的信息溝通或虛擬交易的渠道（比如電子商務），平臺只是信息流、資金流的線上流動方式，但隨著平臺與社會生產生活的進一步融合，平臺成為線上線下一體化的體系。線上信息交換、資金流動將以智能化的方式與現實的生產組織、物流配送、生活消費實現即時融合。它與移動互聯網所實現的泛在性相結合，將徹底褪去互聯網曾經的虛擬性印記。

其四，平臺成為社會運行的中樞和大腦。隨著大數據、云計算、人工智能、物聯網以及5G通信技術與平臺模式的融合，城市運行管理、工業生產、農業生產等領域的平臺體系，已經不再是傳統意義上信息與動態展示的平臺，而是即時性大數據處理中心、決策運算中心以及指令傳輸中心。智能化時代的平臺，已經成為社會運行的大腦和中樞。

三是平臺對生產生活變革前所未有的影響深度。

如果說過去20多年商業模式變革在平臺革命中扮演更重要角色的話，那么未來的平臺發展，主要推動力則是科技創新及其應用。相對于商業模式變革時期的平臺發展，科技革命時代的平臺模式將對人類社會的變革產生更為廣泛、更為深遠的影響。以自動駕駛技術與平臺模式結合的革命性的前景為例，我們來管窺未來社會關于出行的圖景。

當前，新一代移動通信技術、互聯網技術、大數據、云計算、人工智能技術與汽車產業融合，已經使無人駕駛汽車的發展處在產業化的前夜。從國家智能網聯汽車（上海）試點示范區于2015年6月在上海成立開始，我國無人駕駛汽車發展不斷加速。2016年1月，工信部、北京市、河北省三方簽署合作協議，擬在北京經濟技術開發區（亦莊）全面建成智能汽車與智慧交通產業創新示范區。2017年年底，北京亦莊建成占地44萬平方米的國家級智能網聯汽車封閉測試場。2019年12月19日，北京市宣布亦莊經濟開發區4000萬平方米區域、322公里道路正式開放，北京亦莊經濟開發區也成為北京市首個區域性自動駕駛測試區。當然，這只是汽車領域的技術革命，那么它與智能化的平臺模式（或者與當前的優步或滴滴出行模式）結合會有怎樣的影響呢？

首先可以肯定的是，我們不再需要考駕照；但革命性還不僅如此，由算法驅動的、智能化平臺控制的商業化無人駕駛出租汽車，高度便捷，像空氣一樣即需即取，在這種情況下，我們也將失去自己買車的理由；而在智能平臺與城市管理系統的綜合管理下，商業無人駕駛出租汽車始終處在高效運轉狀態，在這種狀態下，我們也不再需要停車場。不僅如此，私家車的消失還帶來汽車產業鏈的重構，面向終端的4S店將成為歷史，車展要么蛻變為和畫展一樣的純藝術性的享受，要么退化為廠家之間技術交流的機制……在一連串變革的傳導下，我們的生活將變得煥然一新，不再有堵車的煩惱，不再有停車的憂慮，不再有……關于科技革命時代平臺對我們生產生活的影響，可能遠超過我們目前的想象。關于平臺社會的邏輯和圖景，見圖1.1。

以數據運營為基礎、由場景生態節點鏈接的社會形態

正如上文所述，平臺革命的下半場，來自互聯網的發展、科技的進步以及商業邏輯的進化。三者的融合，將平臺革命從平臺企業、平臺經濟時代推向平臺社會階段。在這一歷史階段，各領域、邏輯相互交叉重疊的平臺成為社會的基本單元，包括3個方面的特征：

一是以場景為基礎的社會運行結構。

在平臺社會體系中，平臺的創生、發展和進化推動著社會的運行與進步。從本質上看，平臺是基于場景所構建的服務單元。平臺的創生是場景服務的平臺化，平臺的發展是平臺化場景服務功能的不斷完善，平臺的進化則是場景構建邏輯的重構和細分化。因此，場景需求的結構變化、對場景的不同定義，就成為驅動平臺社會發展的原動力。

場景需求成為驅動社會發展的原動力，標志著社會運行結構的重大變遷。傳統上，微觀主體的供求關系以及市場競爭機制（價格是載體）驅動著社會發展。但在平臺社會，社會運行的焦點在關注微觀主體供求關系與市場競爭的同時，更關注作為社會運行環節和社會功能實現節點的場景。某種程度上，場景更具有中觀意義，也就是說，在平臺社會時代，社會運行效率的進一步提升以及社會功能的實現和完善，是通過中觀意義的社會組織形式變革來實現的。強化社會運行以及社會功能實現的系統性，是平臺社會的本質。

二是以數據為基礎要素的社會運行機制。

在很長一段時間內，平臺的機制在于撮合交易。這種功能主要通過平臺的營銷策略和商業模式——免費和補貼——來實現。對此，2014年諾貝爾經濟學獎獲得者讓·梯若爾（Jean Tirole）與其同事羅歇（Rochet）在2003年的合作文章《雙邊市場中的平臺競爭》中對“雙邊市場”的平臺價格結構機制進行了深入的研究。根據他們的理論，我們可以深化對平臺價值和作用機制的認識。與傳統古典經濟學家筆下的價格機制不同，平臺能夠對賣方和買方施加不同的價格策略，通過對平臺一邊參與者的補貼，來增加另一邊參與者的利益，從而促進交易的撮合。這種雙邊市場的“跨邊網絡外部性”，是平臺價值和作用機制的關鍵所在。以“跨邊網絡外部性”為基礎的規模經濟、范圍經濟以及消除交易雙方信息不對稱的微觀機制設計（如信用打分機制、第三方信用擔保機制），是平臺運行機制的核心內容，它實現了對交易的撮合，推動了供求資源的集聚和配置。不過隨著平臺對經濟社會的滲透以及新興科技的應用，平臺在自身運作機制進化的過程中，也改變了社會的運行機制。

首先，平臺的進化和發展，解決了數據的內生性問題，形成了各行各業各主體大數據的創生、加工、分析以及應用的體系。其次，平臺對社會生活的滲透以及平臺之間的鏈接，可以促進全社會統一的數據體系的形成，并由此加速不同數據的融合以及在不同場景的交叉應用。以農業數據與社會運行體系的融合為例，農業數據與服務業相結合，可以促進鄉村旅游、休閑養老、農村文化等產業精細化發展；農業數據與金融相結合，孕育農業保險、農產品期貨、大數據銀行服務等農村金融創新。最后，在大數據、云計算、人工智能技術支撐下，數據和算法成為交易決策、資源配置的決定性因素。

正是數據的生產、數據的應用以及數據分析技術這3個要素的進化和發展，使數據成為智能時代社會的關鍵要素，而大數據中心、人工智能則成為社會新基建的關鍵領域。在此情況下，以平臺為中心的基于數據分析的智能決策機制與傳統的價格機制一起，構成了智能時代社會運行的基本機制。

三是生態聚團的社會形態。

傳統社會是一個由供求關系編織而成的網絡，這一網絡的內核，是供應鏈和產業鏈。與傳統的供求散點網絡社會不同，在平臺社會，平臺的存在使整個社會進化為由平臺節點鏈接而成的新型網絡體系。在這一體系中，圍繞一定的場景，平臺構建起生態化的服務系統。這一系統，在同樣強調供應鏈和產業鏈的同時，更強調通過平臺方式實現的服務對場景的嵌入，從而實現場景服務的若干特性，包括服務的定制化、服務的即需即用性、服務的綜合性以及一站式（一攬子解決方案）。

由生態節點鏈接的社會網絡的形成，將重構供求關系，縮短供需鏈條，促進服務的集成，是社會功能實現以及價值創造形式的革命，它標志著用戶主權時代的到來。傳統上，供求雙方是平等的，盡管在競爭中由于競爭優勢而存在買方市場與賣方市場的形態，但平臺社會通過社會組織形式變革強化并固化需求方（用戶）在社會運行中的地位，其實質還是在于提升社會運行效率，強化社會功能實現，并最終提高社會福利。從這個意義上講，平臺社會的到來是科技革命時代社會進化的必然趨勢，是科技革命與平臺商業模式融合的必然產物。

全新的社會組織形式

平臺社會形態的產生，背后是社會組織形式的重大變革，它將改變傳統上市場、企業、政府在社會運行中的關系。市場、企業、政府三者之間的配置關系是現代經濟體制的基礎，也是經濟學需要解決的重大問題。

市場是社會分工和商品生產的產物。亞當·斯密在《國富論》中闡釋了勞動分工、市場交換與經濟繁榮的關系，同時也界定了政府的最佳角色，即市場的“守夜人”。從根本上說，政府的守夜人角色，來自市場的內在缺陷——市場需要政府來控制市場機制下自發產生的壟斷，市場需要政府來消除市場機制的外部性，市場需要政府彌補市場機制下公共品以及公共服務供給不足的情況。而在現代經濟生活中，企業是最普遍、最重要的存在。但在新古典經濟學中，企業只是一個關于生產活動的黑箱，它被簡化成一個生產函數。

但是，新制度經濟學鼻祖羅納德·哈里·科斯（Ronald H.Coase）的學說讓我們對企業以及企業與市場的邊界有了全新的認識。

在科斯看來，市場交易、企業內部交易，甚至政府對市場的監管等都是不同的合同形式或組織形式，哪種形式勝出是根據競爭和效率的原則決定的。按照科斯的觀點，市場中交易成本的存在是企業存在的基礎，而市場運行與企業內部運行兩種方式交易成本的比較決定了企業與市場的邊界。

不難看出，現代經濟的理想狀態是市場、企業以及政府在社會效率以及全社會整體福利最大化的基礎上，形成邊界清晰、各司其職、良性運行的體系。

不過，平臺的產生改變了市場、企業以及政府既有的邊界。它使平臺社會下的經濟運行機制及其組織體系產生了重大的變化，主要表現在以下3個方面：

第一，部分社會運行機制的企業化。

平臺將原來由外部市場解決的部分領域以及部分社會運行機制轉移到平臺的內部，納入平臺企業的管理之中。平臺企業依托互聯網的手段，通過建立更穩定的合作關系以及平臺內部的公共服務體系，將原來相對分散的主體以更加緊密、更加高效的方式鏈接起來。電商平臺實際上是將社會流通領域進一步內部市場化。它通過互聯網技術，消除供求雙方的信息不對稱；依托平臺內部的物流服務、金融服務、客戶服務，提升平臺內部的運營效率。

第二，建立在市場權力基礎上的“類政府”的產生。

本質上平臺企業所建立的內部市場體系是社會運行機制及其體系的濃縮。就社會整體而言，平臺是一家企業，但就平臺內部的各主體而言，平臺企業又扮演著“類政府”的角色。

平臺企業對平臺內部各商戶提供“類政府”似的公共服務，對平臺內部各商戶經營行為進行監督，還對自身員工進行“反腐”，平臺有自身的交易工具和媒介，一些平臺甚至發行虛擬貨幣。

不過，與現實中的政府不同，平臺的“類政府”角色，不是來自政治，而是來自市場，是一種基于市場權力而形成的角色地位。以菜鳥物流為例，在菜鳥的生態體系中，菜鳥將自身定位于生態的組織者、服務者以及監督者。這樣的定位源于阿里系電商龐大流量賦予菜鳥的生態話語權。

與此同時，菜鳥還通過3方面的戰略舉措實現對菜鳥聯盟物流生態的掌控。一是自建、自營倉儲體系。二是構建以科技為支撐的智能化運營體系。根據天貓、淘寶的交易物流信息搭建起一個被稱為“天網”的數據網絡。“天網”根據其信息優勢，布置倉儲，調配物流，提高物流快遞轉運的效率。與此同時，菜鳥還建立了智能化倉庫管理系統，提高倉庫庫存管理、分揀、裝貨效率。三是建立菜鳥驛站，形成對下游終端客戶的控制和截流。

第三，從企業之間的一元競爭到平臺生態的二元競爭。

企業競爭是“看不見的手”發揮作用的關鍵要素。但平臺的出現，改變了企業市場競爭的形態。一方面，平臺內部保留了各商家的競爭關系，但另一方面，沒有被納入平臺生態的企業往往難以抗拒平臺的競爭，在這種情況下，市場中的企業只能選擇與平臺合作，成為平臺生態的參與主體。于是，傳統的競爭關系開始復雜化（見圖1.2）——企業間的市場化競爭演化為在平臺生態參與主體合作基礎上的平臺間的競爭、平臺內部各參與主體之間的競爭，市場競爭從一元形態演變為二元形態。

平臺銀行是平臺社會的銀行形態

在平臺社會，平臺改變了社會的運行結構、運行機制以及存在形態，在這種情況下，作為社會生產生活重要參與者的金融，其存在形態也將發生變化。就銀行而言，這種變化表現在3個方面，包括在平臺體系下銀行與客戶關系的變化、銀行與平臺關系的處理以及銀行通過平臺與其他銀行的競爭與合作關系，即平臺社會中的銀行形態，表現為平臺服務中的銀行、平臺治理中的銀行以及平臺競爭中的銀行。

平臺服務中的銀行

傳統上，銀行在社會生產生活的微觀活動中與客戶形成互動，但在平臺社會，平臺成為社會運行的基本鏈接單元，在這種情況下，銀行就只能存在于平臺的服務生態中。于是，銀行的形態、銀行服務的內容、銀行服務的性質等都將發生改變。具體而言，它具有4個特征：

一是平臺化場景中的銀行。平臺化場景中的銀行首先是“消失的銀行”。在傳統的銀行體系中，網點的存在使銀行具有有形的形態，但在平臺社會，網絡成為關鍵基礎設施，在這種情況下，平臺生態中的銀行就失去了傳統的有形特征或者是有形特征不再是主流。但另一方面，隨著場景的不斷平臺化，與平臺生態相伴生的銀行又變得無所不在。于是，“無所不在的銀行”就成為“平臺化場景中的銀行”的第二個含義。不僅如此，傳統上銀行與客戶的直接交互，也變成了用戶與平臺交互，并在與平臺的交互過程中享受包括金融服務在內的場景服務，即“用戶—平臺—銀行”機制對“客戶—銀行”的代替，是“平臺化場景中的銀行”的第三個含義。

二是高頻服務的銀行。平臺的意義在于提高社會運行效率，促進場景服務功能的實現。因此，平臺生態中的銀行服務也要求是高效和便捷的。就銀行而言，這主要表現為平臺銀行服務的高頻化趨勢。這種趨勢主要基于幾個原因和條件。其一，隨著社會資本的積累以及資本市場的高度發達，資金和資本的稀缺性大為下降，而大型項目融資基于成本和期限配置的需要，也更多由資本市場提供。在這種情況下，融資服務比例將有所下降，融資結構也將呈現短期化趨勢，由此平臺銀行業務將呈現高頻特征。其二，在平臺社會，數據成為關鍵要素，數據的運營成為社會的運行機制，在此情況下，平臺與用戶持續交互所產生的多維數據為銀行的風控提供了條件。不僅如此，用戶對平臺的依賴，也提供了變相擔保機制。其三，銀行在金融科技推動下，自身的運營體系將發生重大變化。大數據產品開發、智能化服務為銀行的高頻服務創造了條件。其四，IT基礎、治理架構變革，將為銀行產品與服務的敏捷交付提供系統和架構基礎。

三是綜合解決方案的銀行。在傳統的業務體系中，銀行也追求交叉銷售和綜合化服務，但無論是銀行內部的產品交叉銷售、銀行集團框架內的母子公司聯動，還是銀行與非銀機構的合作，都相對缺乏一種有效的機制，實現綜合化服務的有效協同，尤其是在部門銀行體制下。但在平臺銀行體系下，在平臺的生態鏈接下，銀行具有更為緊密的鏈接機制實現綜合化服務。不僅如此，平臺所實現的數據化運營及共享，也為上述聯動提供了技術條件。與此同時，平臺是基于場景的專業化服務體系，專業專注也為銀行更有深度的綜合化服務創造了條件。而銀行服務與場景服務的結合，更為銀行金融服務創造了客戶黏性。

四是虛擬與現實相統一的銀行。平臺社會的平臺體系是虛擬與現實相統一的體系。同樣，作為場景生態中的一員，銀行服務也將呈現出上述特點。具體而言，它包含3個方面的內涵。首先，在平臺運營和銀行服務智能化背景下，如何體現銀行服務的人際交互屬性，如何避免智能化對人際情感的排斥，這是平臺銀行服務重要原則。其次，平臺銀行服務盡管主要依賴于網絡平臺，但金融服務也包括一定的實物和面對面服務，銀行服務的平臺化，也需要針對客戶提供硬件維護和推廣。在這種情況下，銀行就需要處理好平臺模式下O2O服務的問題。最后，在平臺銀行服務中，還存在線上銀行服務與非銀行場景化服務擬合問題，銀行會在一定程度上承擔一些線下場景服務，比如本地服務中的社區服務，銀行如何處理好這方面的服務，也是平臺銀行有效運行的關鍵。

平臺治理中的銀行

平臺社會的銀行形態還需要從平臺與銀行的關系來解讀。作為一種全新的組織形式——平臺，其賦予銀行以生態的力量，平臺銀行可以憑借平臺的力量，突破效率與資源邊界。但另一方面，銀行也需要對平臺的公共服務、類政府管理以及網絡效應支付“費用”。具體而言，平臺與平臺生態中的銀行的關系，可以從兩個方面解讀：

第一，平臺的效率與資源優勢對于銀行的意義。

創新理論的奠基者熊彼特認為，創新往往意味著毀滅。平臺企業的效率和資源優勢，也往往表現為對傳統行業以及既有行業格局顛覆式的影響。正如馬云的“銀行不改變，就改變銀行”對此所做的注腳。從根本上說，平臺是技術創新與商業模式創新的結合體。它突破了傳統商業邏輯上的兩大邊界，一是效率邊界，二是資源配置邊界。

從效率邊界來看，傳統服務方式囿于成本上的不經濟，存在二八客戶原則，但在互聯網支撐下，服務于長尾客戶在成本效率上已經變得可能。另一個就是線上服務的泛在性，它使平臺突破了時間以及空間對服務的約束。

相對于效率的提升，平臺對資源邊界的突破更為關鍵，它也是平臺創新的關鍵所在。傳統上，供給與需求的鏈條，在行業、產業所構筑的邊界中運行。但平臺以自身獨有的邏輯打破了這一邊界。以微信為例，它以社交為基礎，建立涵蓋便民服務、公共服務、金融以及第三方服務在內的平臺服務體系，通過本地化場景將不同行業的資源整合起來，進而構建起本地化的服務生態。

效率邊界和資源組合邊界的突破，賦予平臺企業以極大的力量。在這種力量進逼下，傳統行業中的企業個體，是無法與之相抗衡的。于是，行業格局在極短時間內被重塑。與此同時，由于平臺打破了既有的行業與產業格局，各種跨界競爭變得越來越普遍，跨界帶來的新打法以及資源的新組合，也將重塑行業和產業發展的格局。

平臺在顛覆傳統行業格局中顯示了強大的力量，但某種壟斷性平臺的形成并非意味著顛覆的終結。這主要源于兩種趨勢：一是科技的創新將進一步提升平臺的效率能力，從而改變既有技術下平臺的戰略情勢，改變新舊平臺的競爭格局；二是，行業與產業要素資源的重組和創新是一個不斷發展的過程，它也將賦予新平臺以顛覆既有平臺的契機。電商新貴“拼多多”的崛起就是一個通過資源重組從而顛覆行業格局的極佳案例。拼多多將傳統電商界定為搜索電商，而將自身定位于社交電商，從而通過社交拼團模式切入巨頭林立的電商市場。這種模式利用社交圈人與人之間的信任關系，以極低的營銷成本實現裂變式傳播。與此同時，拼多多還貫徹“農村包圍城市”的市場定位，它與低價策略、“腰部”商戶的合作關系、微信平臺的流量引入等因素結合，成功打造了獨特的“C2B”電商模式。自2015年9月上線，拼多多在短短3年時間就突破3億用戶、百萬商家，躋身于國內電商平臺的第三極。

對于平臺生態中的銀行而言，平臺的效率和資源優勢以及由此獲得的顛覆力量，意味著流量和客戶，意味著銀行的業務發展機遇以及跨越式成長機會。

第二，銀行與平臺的利益關系以及銀行處理自身與平臺關系的可能性選擇。

回答這個問題，我們需要從平臺特殊的商業模式以及收益模式說起。傳統上，一家企業通過產品和服務來為客戶提供服務，并獲得相應的報酬。我們將其稱為一個交互過程。在這一交互過程中，企業實現了盈利。或者說，直接售賣產品或服務，是該企業的盈利模式。

但在平臺世界，平臺的經營方，通過平臺的某項服務功能與受眾建立起交互關系，但是這種交互關系并不一定給平臺直接帶來收益。比如，谷歌為用戶提供了搜索服務，但是并沒有直接從搜索用戶手中直接收取費用。

平臺賴以形成的核心交互（比如搜索引擎的搜索服務之于搜索平臺）與盈利模式的相對分離，是平臺的重要特點。

平臺商業模式的實質是通過某種核心交互建立一個依托于某個特定功能的虛擬社會，正如電商平臺通過買賣這個交互動作建立起線上商品流通王國。從供給端來看，圍繞特定功能，平臺通過開放性的多方合作，構建起服務于用戶的生態體系。從某種意義上講，我們的社會實際上是全部社會功能的大平臺，而平臺企業構建的平臺世界則是社會某一個功能的提煉。從兩個單一主體（供給方和需求方）的交互關系到虛擬職能社會的交互關系，本質上是從客戶關系到用戶關系的演進。

關于用戶和客戶的關系，奇虎360董事長周鴻祎有著深入的認識。他認為，“用戶是那些你能長期提供一種服務，能長期讓他感知你的存在，能夠長期與你保持一種聯系的人”。只有在互聯網上積累了足夠多的用戶，才有能力把其中一些用戶轉變成客戶。沒有用戶，就沒有客戶。

周鴻祎認為，喪失了用戶，就意味著與潛在的客戶隔絕，進而被通道化、邊緣化，成為平臺世界的后臺。對此，他舉了電信運營商和微信的案例。曾幾何時，電信運營商并不認為微信是其威脅，因為使用微信的人仍然需要付流量費。但周鴻祎卻一針見血地指出，微信對運營商最大的殺傷在于其使運營商與中國幾億給它交話費的人隔絕了。運營商不再能夠接觸到用戶，不再能夠理解用戶需求，也根本不可能再推出新的業務。最后，運營商被邊緣化為單一的流量通道，成為流量商，成為微信平臺的后臺設施（這個例子與支付寶、余額寶對銀行賬戶的邊緣化影響頗為相似）。

用戶群體和供給端體系所構成的復雜系統，實質上是一種社會化生態，它使利益交互關系豐富起來，各種主體可以基于龐大的用戶群建立起自身的價值鏈條。這種豐富的利益關系，也使平臺自身在盈利模式上，可以不再過多依賴平臺的核心交互和服務。

相反，平臺可以通過核心交互服務的免費，甚至補貼（反過來付費給被服務者）方式來加強競爭力，加快自身平臺社會的形成過程，即我們在開篇所闡釋的平臺“跨邊網絡外部性”。免費和補貼的方式在傳統商業邏輯來看，是不可思議的，是不可持續的，但其背后的邏輯在于平臺收益已經從直接的企業化收益轉變為間接的社會化收益，即平臺收益是對平臺中各種價值體系的再開發和分割。

顯然，從平臺的商業模式以及收益機制來看，銀行作為生態中的主體，享受到平臺的網絡效應、平臺方的公共服務以及類政府管理。因此，平臺生態中的銀行要將自身收益的一部分以網絡效應分紅（B）、類政府“稅收”（T）、“公共服務收費”（F）等形式支付給平臺。

綜合以上兩個方面可以看出，平臺中的銀行一方面享受到平臺帶給銀行的效率和資源優勢，但另一方面，銀行也要將自身的收益以一定的形式（或顯性模式，或隱性模式，如搜索排位、廣告費、提供平臺IT建設等）支付給平臺方。

但這就產生一個問題，即當銀行支付的總支出（B+T+F）大于等于平臺構建支出（I）時（即I≤B+T+F時），銀行就有動力去自己搭建平臺。不僅如此，如果銀行的收益還考慮到戰略收益、社會聲譽等的話，銀行實際的動力將更強。當然，不同性質的平臺獲得成功所需要付出的支出差異極大，在某些性質的平臺上，根據以上公式，銀行跨界構建平臺，從而為自身的金融服務直接搭建場景平臺是具備可行性的。

平臺競爭中的銀行

在平臺社會，平臺銀行隱匿在平臺的生態中，銀行之間的競爭，一方面表現在平臺內部不同銀行的競爭，另一方面也表現為不同平臺上銀行的競爭，即平臺生態的二元競爭。相對于傳統銀行的競爭，銀行通過平臺所實現的發展差異更為明顯。因此，我們重點考察平臺之間的競爭邏輯。

一是平臺集聚的加速效應。

在平臺世界，平臺的發展并不是一個勻速的過程。而是在達到某個臨界點后，存在一個突然的加速過程。因此，平臺早期的發展是非常困難或是緩慢的。平臺需要同時建立客戶與供給兩端的集聚，并建立起良性的交互關系。但一旦平臺跨過最初的門檻，平臺自發的傳播和集聚機制將發生作用。平臺客戶集聚將進入爆發期。

微信在用戶數達到1億時，耗時433天，而僅僅用了不到6個月的時間，其用戶數便實現了1億到2億的飛躍；陸金所作為一家P2P平臺，用戶從0到500萬花了3年多時間，而從500萬跨過1000萬門檻，卻只用了6個月。

上述現象源于互聯網應用的正向外部性，在其作用下，使用平臺的用戶越多，網絡上的產品及服務越能體現出價值，進而越能吸引更多的用戶來使用，一旦客戶的數量規模突破一定的“引爆點”，“用戶—服務”之間的正反饋循環，將帶來網絡規模的爆發性增長。在這種效應下，加速發展，推動客戶規模盡早突破“引爆點”成為平臺世界企業競爭的關鍵。

二是45-45-10法則與有限的“贏家通吃”效應。

吳軍在《浪潮之巔》一書中借用蘋果公司原CEO斯卡利的商業寓言，對70-20-10法則進行了闡釋。

“當某個領域發展成熟后，一般在全球容不下3個以上主要的競爭者，這個行業一定有一個老大，就像一個猴王，它是這個行業的主導者。毫無疑問，它雖然想順順當當統領整個行業，就像猴王想讓猴子們永遠臣服一樣，但是它一定會遇到兩個主要的挑戰者，也就是老二，也許還有老三。其余是一大群小商家，就像一大群普通猴子。老大是這個領域的主導者，不僅占據著超過一半，通常是百分之六七十的市場，并且制定了這個領域的游戲規則。老二有自己的、穩定的百分之二三十的市場份額，有時也會挑戰老大并給老大一些顏色看看，但總的來說是受老大欺負的時間多。剩下的一群小猴子數量雖然多，卻只能占到10%，甚至更少的市場，基本上唯老大馬首是瞻。”

吳軍將信息產業大公司之間市場份額的關系，界定為70-20-10法則。70-20-10法則很好地描述了信息產業市場結構。

與信息產業相比，平臺經濟的市場結構略有差異。兩者的相同點在于，這仍然是一個贏者通吃的市場，巨頭們占據了絕大部分的份額，正如支付寶和微信占據了90%以上移動支付市場份額一樣。

但兩者也具有不同點，相對于老大的絕對統治地位，平臺市場結構更傾向于雙寡頭壟斷格局。比如，電商淘寶與京東，打車平臺曾經的滴滴和快的，網絡外賣的美團和餓了么，莫不是對45-45-10法則的闡釋。

平臺的上述特性，根源于平臺的本質，即平臺是通過市場的方式構建起的具有特定功能的虛擬社會體系。從社會的角度看，平臺的邊界在于整個社會；但從市場效率而言，一個完全壟斷的市場，其服務效率和服務質量將有所下降。在這種情況下，市場機制下的虛擬社會的結構會形成一種均勢，其內在機制在于“社會成員”在不同平臺的并存以及不斷進行市場的優勝劣汰。

相反，信息產業在技術和產品領域的差別更大，消費者再選擇的成本和鴻溝更大，所以其頭部企業的優勢更為明顯。

平臺世界的集聚加速機制和45-45-10市場結構，既使平臺競爭成為一種比拼速度和規模的生存之戰，一種強者恒強的游戲，同時也給予后來者一定的生存空間，以實現人們對平臺服務的選擇權，并形成對平臺持續提升服務的壓力和激勵。

第三次銀行革命

平臺社會的銀行形態，本質上是一種未來銀行形態，但即便如此，銀行經營的平臺化趨勢，仍深刻影響著我國銀行業的變革與發展。平臺銀行的未來銀行圖景正在現實中引發一場新的銀行革命。

銀行經營的平臺化趨勢，是銀行業第三次重大變革，其影響的深度和廣度，堪稱銀行業的革命。從銀行發展的歷史來看，現代銀行業已經經歷了兩次革命。

銀行史上的第一次革命與央行體系的確立相關。1907年的美國金融危機，促發了美聯儲的誕生。美聯儲的成立，促進了央行制度在世界各國的發展。而央行制度的確立，也從根本上改變了商業銀行的發展軌跡，它使商業銀行的經營管理脫離了傳統企業的范疇，納入政策性、管制性與合規性的框架。商業銀行成為特殊的公共服務機構。

首先，央行的產生，催生了存款準備金制度。存款準備金的設立，初衷在于保證商業銀行能夠對客戶提款要求進行支付。不過，隨著時間的推移，存款準備金逐漸具備了清算資金的功能，再后來又發展成為貨幣政策工具。在這一過程中，商業銀行成為貨幣創生與貨幣政策傳導鏈條中關鍵的節點。它改變了銀行作為普通企業的原始屬性。其次，央行的產生，將商業銀行的經營納入管制的軌道。準入管制、地區管制以及利率管制，使銀行業市場成為一個相對封閉、不完全競爭的市場。最后，銀行的監管要求，構建了現代商業銀行的經營框架。3個版本的《巴塞爾協議》以及各國具體的實施辦法，不僅將銀行的經營納入杠桿管理的框架，更將其與宏觀經濟周期調整、大而不倒的外部性、行業業務結構調整等問題聯系起來。而反洗錢立法，則強化了銀行的合規要求。

現代銀行史上的第二次革命，與世界范圍的金融自由化浪潮相關。其中，美國的金融自由化是這次革命的引領者。自20世紀60年代末起，美國啟動金融自由化的進程，而以1999年11月美國國會通過的《金融服務現代化法案》為標志，美國的金融自由化進入高潮。

從美國的實踐來看，金融自由化主要表現為以下4個方面：一是價格自由化，取消對利率、匯率的限制，充分發揮公開市場操作、央行再貼現和法定儲備率要求等貨幣政策工具的市場調節作用；二是業務自由化，允許各類金融機構從事交叉業務，進行公平競爭，即所謂混業經營；三是金融市場自由化，放松各類金融機構進入金融市場的限制，完善金融市場的融資工具和技術；四是資本流動自由化，放寬外國資本、外國金融機構進入本國金融市場的限制。

上述自由化內容，使美國金融業重新走上了混業發展之路。全國性、混業經營的金融控股集團（包括銀行控股集團）成為很多銀行的發展模式，高杠桿率的金融衍生工具成為一些銀行業務發展的關鍵動力。盡管各國金融體制各有不同，但是在金融自由化浪潮蕩滌下，重新強化自身的市場屬性卻是各國銀行發展的共同主線，它逆轉了銀行被施與的行政枷鎖，成為第二次銀行革命的主題和主旨。與此同時，正如市場機制所具有的天生不足一樣，金融自由化所帶來的市場化革命，在提升金融效率的同時，也帶來銀行機構屬性及其功能的異化。金融衍生工具的大規模發展，不僅導致美國經濟虛擬化程度的顯著上升，也使銀行成為金融自我循環、財富再分割的工具。關于現代銀行革命的主要特征見表1.1。

如果說現代銀行的第一次革命是銀行制度架構的革命，第二次革命是銀行的市場化革命，那么現代銀行的第三次革命則是由金融科技所引發的系統性革命。第四次工業革命所帶來的科技進步，與銀行經營管理不斷加速融合，重塑著傳統銀行的經營和發展：

第一，銀行業務模式的全面線上化和平臺化。

銀行業務模式的線上化來自客戶與客戶行為的線上化。它全面影響到傳統銀行業務的方方面面。

一是公司業務的交易銀行化、互聯網平臺化。金融危機爆發的2008年，全球投資銀行業務收入遭受腰斬，但同期全球交易銀行收入卻從3040億美元升至3570億美元，逆勢大增17%。至此，交易性銀行業務被當作一種穩定的、高頻的業務類型為銀行業所重視。在我國，交易銀行業務又被看作一種抗擊金融脫媒、利率市場化挑戰的業務選擇，而人民幣國際化、全球現金管理則又進一步提高了相關業務的價值。最近幾年，隨著金融科技的蓬勃發展，交易銀行的戰略價值已經上升到前所未有的高度——依托互聯網平臺的交易銀行業務成為公司業務轉型的方向。

二是零售業務的新零售趨勢。與商品零售領域的變革相類似，對接互聯網的新零售也成為零售銀行的發展方向。2016年以來，在金融科技推動下，O2O模式正成為傳統零售銀行轉型的重要方向。

三是傳統普惠金融向數字普惠金融升級。傳統的小微金融通過零售化、圈鏈互保來推進業務發展，但其秉承的仍然是通過抵押、質押和擔保來防范風險的思路，仍然沒有從根本上解決小微金融所面臨的根本性挑戰——小微企業本身經營風險大、財務不規范、缺乏有效抵質押物。而隨著金融科技的發展，大數據小微金融產品成為解決上述問題的主要思路。在這種情況下，線上化的數字普惠金融逐步代替了傳統的普惠金融模式。

第二，銀行經營管理的全面數字化。

銀行業務模式的線上化已經有一段歷史了，但這種趨勢的影響力尚不深刻，直到一個新的影響因素介入。這個因素就是金融科技創新對銀行經營管理的影響，即所謂技術賦能的影響。

大數據、云計算、人工智能、物聯網、區塊鏈等技術的發展，賦予銀行線上經營的實質能力。銀行經營的本質是識別、經營以及管理風險。在銀行具有掌控線上業務風險之前，所謂的線上業務模式只是獲客形式或者是部分業務流程的線上化辦理。但當金融科技被引入后，銀行線上業務的風控能力得以初步建立，于是，銀行線上經營不僅具有了“形”，也逐步具有了“實”。至此，銀行業的革命正式開啟了。

當前，我國很多銀行已經嘗試利用實時分析、大數據及人工智能技術，結合內外部數據，通過對客戶、賬戶和渠道的綜合分析，進行客戶資金流監控、優化信用風險評價體系、識別潛在違規客戶。一些銀行已經初步構建覆蓋實時反欺詐、智能反洗錢、信用風險、市場風險和操作風險等領域的風控體系。未來，隨著客戶行為線上化的深化以及金融科技技術的完善和發展，銀行風控體系的智能化水平將進一步提升。

不過，大數據智能風控在促使銀行完全線上化經營具有現實性的同時，銀行現有體系與線上數字化經營的矛盾也日益突出。在這種情況下，銀行經營管理全面數字化以及由此帶來的變革將不斷加速。具體而言，包括：

一是數據和IT體系的變革。不同于傳統銀行的數據體系，平臺銀行的數據體系具有更明顯的巨量、非結構性特征，建立滿足上述特征的大數據應用體系，提升銀行的數據治理水平是平臺銀行運行的前提。而適應高并發交易、可靈活部署、低成本的IT架構則是平臺銀行運行的基礎。

二是以產品敏捷交付為核心的智能化運營體系的發展。客戶體驗是平臺銀行競爭的焦點，以客戶體驗為核心，大數據產品的加速迭代，智能化的運營體系是平臺銀行發展的根本。

三是管理與支持體系的數字化、精細化、智能化發展。銀行經營管理是一個整體，技術層、經營層的數字化必然要求管理支持層的數字化與之相適應，重點在于資產負債管理、資本管理、財務計劃管理、后勤保障管理的數字化、精細化、智能化發展。

第三，銀行行為邏輯的科技化。

科技巨頭跨界金融給我國銀行業帶來全新的行業邏輯，它是科技行業特性與金融屬性的融合，并將在3個方面形成對傳統銀行的不對稱競爭，即行業戰略對個體戰略、高頻對低頻、用戶銀行對客戶銀行。這背后是3個銀行行為的蛻變趨勢：

一是銀行的戰略思維開始從個體銀行思維向金融行業思維轉變。在贏者通吃、快魚吃慢魚效應推動下，平臺銀行的競爭行為將產生行業影響，行業結構不再是一團和氣的共同生存。資源和生存的排他性，逼迫平臺世界的銀行必須具有行業視野。與此同時，在平臺模式下，傳統的混業經營在平臺生態的黏合下，一體化特征進一步強化。在此背景下，平臺世界的銀行，天然是著眼于整個金融行業發展的綜合化巨頭，即使從法律層面看并不是一個公司，但在平臺的黏合下，混業經營將具有前所未有的協整效應。因此，資本運作將成為平臺時代銀行經營的常態科目。不僅如此，由于金融科技對于平臺銀行的基礎性意義，平臺世界的銀行更可能是兼具金融以及科技雙重身份的跨界巨頭。

二是銀行服務將從低頻服務向高頻服務轉變。隨著移動支付對現金的替代，支付成為銀行業務高頻化的領域。不僅如此，對公業務交易化、小微企業業務的線上化和零售化、零售業務的新零售趨勢，都預示著銀行業務正從傳統的低頻業務轉變為高頻業務。而這一趨勢的深化，反過來又將引發銀行的系統、流程乃至組織架構和文化價值的變革。

三是銀行將從傳統的客戶關系銀行向用戶關系銀行轉變。場景代替渠道，成為銀行競爭中的關鍵要素，場景背后的流量則是銀行經營的基礎。銀行與客戶的關系，逐步演化為銀行與用戶的關系，而連接銀行和用戶的紐帶則是客戶體驗，背后則是數據、資金沉淀等戰略性資源。正是由于客戶關系到用戶關系的轉變，傳統銀行的賬戶價值開始消逝。銀行體系將逐步從客戶聚合向場景聚合轉變，圍繞場景所形成的經營體系，將徹底重構傳統個人銀行、對公銀行的條線管理，并引發銀行組織架構的革命。在這種情況下，以客戶關系為中心的傳統銀行將逐步邊緣化。

延伸閱讀1.1

農村金融市場暗戰，是對中國銀行業柯達時刻到來的警示嗎？

一、中國銀行業的柯達時刻到來了嗎？

2021年2月24日，吉利汽車控股有限公司宣布與沃爾沃汽車有限公司達成最佳合并方案。雙方將在保持各自現有獨立公司架構的同時，推動動力總成、三電技術、自動駕駛等業務領域的合并及協作。

與大眾更多關注吉利是否能再次書寫10年前吉利并購沃爾沃汽車的戰略傳奇不同，業內人士從中更多解讀到整個汽車行業所面臨的機遇與焦慮。事實上，電動化、智能網聯、無人駕駛、共享出行的“新四化”發展趨勢正在引領全球汽車產業格局的巨變。

進入2020年，全球汽車行業最大的新聞莫過于占全球汽車總銷量1%不到的特斯拉，其市值卻已經相當于九大傳統車企（大眾、豐田、日產、現代、通用、福特、本田、菲亞特克萊斯勒、標致）的總和。事實上，今天的局面并不是一天形成的。特斯拉成立于2003年，第一款汽車產品則發布于2008年，距今已經有13年（無獨有偶，國內的比亞迪汽車也成立于2003年）。至于“新四化”，早在2015年，它們就已經成為國內汽車廠商普遍關注的焦點。

由此可見，前瞻性的戰略管理有多么重要。關于此，柯達的隕落可能是最經典的案例。

柯達是感光業的王者。從1888年第一部柯達照相機上市開始，柯達的成功神話一度延續了上百年。柯達在“膠卷時代”的市場份額一度占據全球的2/3，在130多年的漫長歲月中，積累了萬余項專利技術，而全球員工雇傭數量在巔峰時期達到了14.5萬人。

但到了20世紀90年代末，這家百年老字號走到了十字路口：一方面，主營的膠卷業務占據了市場半壁江山；另一方面，“影像數碼化”趨勢越來越明顯。最終，由于要維持傳統膠片領域的市場地位，柯達高層更多地把關注重點放在了防止膠卷銷量受到不利影響上。戰略上的遲疑，致使柯達錯失數碼轉型的歷史時機。等到其2003年下定決心轉型，卻為時已晚。于是，發明了世界上第一臺數碼相機的柯達反而被數碼時代拋棄。

近些年，隨著工業革命和科技革命的加速，行業領導性企業戰略抉擇的柯達時刻和類似柯達的例子在商業世界不斷上演，遠有諾基亞手機的隕落，近有國內網絡訂餐行業對方便面行業的沖擊。

當然，柯達時刻的存在，并不意味著行業既有龍頭企業在行業巨變前都無法進行有效的戰略管理。藍色巨人國際商業機器公司（IBM）就在其100多年的生命歷程中經歷了4次戰略轉型——從最初的機械制造商進化到計算機制造商、軟件服務商，直至當前的云服務與人工智能公司。

也正是基于此，在科技革命加速演進的時代背景下，我們有必要時刻關注所處行業戰略管理的歷史階段，去洞察、識別可以深度改變行業發展格局的“柯達時刻”。

當前，中國銀行業正面臨著宏觀經濟增速放緩、經濟發展方式轉變、經濟發展動能切換、監管理念變遷等諸多挑戰，同時也面臨著金融科技加速應用的歷史機遇。那么，對于中國銀行業而言，當前的戰略管理處于哪一個歷史階段呢？中國銀行業的柯達時刻到來了嗎？對此，我們通過對中國農村金融市場的考察，來回答上述問題。

二、風起云涌的中國農村金融市場

農村金融市場，對于中國銀行業而言，是一個特殊的存在。長期以來，風險和成本經營環境使中國農村金融在區域、客戶、業務集中于狹小的領域。

目前，中國農村銀行業服務主體主要包括大型銀行、農商行、農信社、村鎮銀行、小貸公司、資金互助社等機構。其中，大型銀行在縣域市場占據主導地位。截至2016年年末，大型銀行涉農貸款10.39萬億元，占全部涉農貸款的37%，是縣域金融的主導力量。農商行、農信社、村鎮銀行是縣以下金融服務主體。截至2016年年末，中國有1114家農商行、1125家農信社以及1443家村鎮銀行。三者涉農貸款合計占全部涉農貸款的30%，其中，農商行占19%，農信社占9%，村鎮銀行占2%。總體而言，傳統農村金融市場呈現3個特征：

一是縣域、政府客戶、基礎設施建設貸款是當前農村金融的主要領域，市場競爭激烈。大型銀行基于自身全面的競爭優勢，成為這一市場的主要服務者。其中，農業銀行是縣域金融的傳統強者。

二是“縣城以下、普通農戶、農業生產”等領域，市場競爭盡管不激烈，但相關服務主體卻面臨著自身經營績效的挑戰。大型銀行在相關領域涉足不多，業務集中于這一領域的主要是農信社、農商行、村鎮銀行。農業生產的高風險，農村金融獲客的巨大成本，征信、有效抵押的缺乏，使農信社、村鎮銀行面臨著巨大的發展挑戰。

三是資金轉移成為農村金融機構獲取收益的重要方法和途徑，存款競爭是農村金融競爭的核心。大型銀行通過內部轉移價格形式將農村地區資金轉移到城市以及發達地區。農商行則通過同業存款、同業理財等形式，將農村資金轉向城市。

近些年，隨著渠道數字化發展的不斷深化，大型銀行還大力推進手機銀行下鄉，加大手機銀行對縣域新開卡客戶、信貸客戶、代發工資客戶的滲透，推廣聚合支付、無感支付等新型支付工具，推進對公客戶端的“ERP+金融”等交易銀行服務。

上述情況是傳統上銀行業農村金融市場基本格局，但寧靜正在被打破。新主體、新模式開始被快速引入中國農村金融市場。隨著建設銀行重返鄉村，阿里、騰訊下鄉，農村金融市場傳統上的戰略界限開始模糊。一場并非直接短兵相接，但又影響深遠的暗戰已經開始。

作為非傳統的農村金融舞者，建設銀行缺少在農村尤其是鄉村層面的經營支點，在這種情況下，建設銀行摒棄了傳統的通過布設網點的渠道戰略思路，而是以平臺銀行模式實現對農村金融市場的服務下沉。具體而言，建設銀行農村戰略可以分為3個部分：

一是通過“裕農通”普惠金融服務點實現對鄉村市場的下沉以及對傳統金融服務的爭奪。建行通過與農村的供銷社、衛生診所、超市、小賣鋪等第三方服務主體合作，配以“裕農通”App、自助機具，建立起輕終端、線上與線下相結合的農村基礎金融服務體系。

二是通過與地方政府合作，以產業振興為切入點，通過構建農村特色產業的全產業鏈場景平臺體系，構建服務于地方特色產業發展和一、二、三產業融合的平臺生態體系，從而實現對全產業鏈主體（農戶、農村新型經濟主體、加工企業、流通企業、政府）的集約式開發、生態化服務。2020年9月10日，建行與壽光市政府共同打造的“壽光蔬菜智慧管理服務平臺”上線，該平臺旨在打造一個集技術支持、交易撮合、產品溯源、質量監管、金融服務于一體的蔬菜產業服務生態體系。

三是通過與政府合作，構建以助力社會治理為基礎的綜合性公共服務平臺。建行黑龍江分行與當地政府合作，通過構建農村土地托管平臺方式介入農村生產社會化服務領域，與政府一起打造了蘭西農業生產托管服務模式。除此之外，建行還于2021年1月，推出智慧村務綜合服務平臺，該平臺包含村委管理、村務管理、財務公開、村務公開、基層黨建、文化宣傳等功能模塊，同時嵌入政融支付、善融扶貧、掌上網點等多項金融服務。目前，智慧村務綜合服務平臺已在18個省市級智慧政務平臺上部署完成。

當然，嘗試以平臺銀行模式強化對農村金融市場的拓展，并非建行所獨有。配合國家在農村推行的集體產權改革，工商銀行、農業銀行、建設銀行都構建了各自的三資（資產、資金、資源）管理平臺，以爭奪農村集體經濟金融服務的主導權。民生銀行則推出特色農產品權益服務平臺“民生農場”，以此來拓展農村產業金融服務。“民生農場”是民生銀行通過“互聯網+金融”模式打通優質農產品供應鏈的探索實踐，它通過與相關龍頭企業合作，共建農產品種植基地，直連農業龍頭企業與銀行客戶，并為有需求的中小微合作企業提供供應鏈金融服務。

除了銀行外，科技巨頭也積極拓展農村金融市場。阿里的農村金融戰略存在于阿里生態的整體戰略之中，可以分為兩個階段，一是2014年，阿里巴巴發布“千縣萬村”計劃，推出農村淘寶項目。到2018年，該項目已經覆蓋近1000個縣，擁有3萬余村級服務點和近6萬人的鄉村服務隊伍。圍繞農村淘寶，阿里巴巴建設了縣村兩級電商服務體系，逐漸發展了菜鳥農村物流、螞蟻農村金融、農產品新零售為主要支撐的業務矩陣。二是2019年年末，阿里成立數字鄉村與區域經濟發展事業部，推動數字鄉村項目在農村的落地。阿里“數字農村”通過助力政府的科學決策、數字興業以及數字治理，為阿里的生態體系搭建了更為強大的入口。

騰訊對農村市場的拓展，秉承了其在網絡社交領域的稟賦優勢。“騰訊為村”是“互聯網+鄉村”的智慧鄉村平臺，具有“黨務、村務、商務、服務、事務”五大功能板塊，它為騰訊生態深入農村提供了關鍵入口。

三、農村金融市場正成為中國銀行業下一個風口

各類機構涌入農村金融市場不是偶然的，其背后是農村金融市場環境與前景的重大變化。截至2020年4月末，農村地區（縣級及以下）貸款為30.48萬億元，農戶貸款余額為10.83萬億元。其中，農業貸款余額為4.18萬億元。涉農貸款在全國全部貸款的比例大約在1/5上下。不過，與現實的信貸規模相比，農村金融市場需求環境的改善更值得關注：

一是收入和消費水平大幅度提高。2018年農村居民人均可支配收入為14617元，年均實際增長5.5%。2018年農村居民人均消費支出為12124元，年均實際增長5.2%。移動電話、計算機、汽車進入尋常百姓家。2018年農村居民平均每百戶擁有移動電話257部、計算機26.9臺、汽車22.3輛。

二是新型經營主體大量涌現。農民合作社、家庭農場、龍頭企業等數量快速增加。2018年農業產業化龍頭企業達8.7萬家，在工商部門登記注冊的農民合作社為217萬個，家庭農場為60萬個。

三是農業生產組織方式發生深刻變革。2018年全國家庭承包耕地流轉面積超過5.3億畝。農村土地流轉助推農業規模化發展。2016年第三次全國農業普查結果顯示，耕地規模化耕種面積占全部實際耕地耕種面積的比重為28.6%。規模化生豬養殖存欄占比為62.9%，規模化家禽養殖存欄占比達73.9%。

四是農村基礎設施建設取得長足進步。農業普查結果顯示，全國有25.1%的村有電子商務配送站點。2018年農產品網絡銷售額達3000億元。農村地區網民線下消費使用移動支付的比例已由2016年年底的31.7%提升至2017年年底的47.1%。

五是信用環境的改善。截至2017年年底，央行征信中心收錄自然人信息9.5億人，有貸款記錄的約4.8億人。2018年1月，中國互金協會攜8家個人征信機構申請百行征信有限公司（即信聯）。2016年，財政部聯合幾部委成立國家農業信貸擔保聯盟有限責任公司，該公司通過設立省級農擔公司以及市縣等地的分公司和辦事處，打造了一個多層次、廣覆蓋、財政支持的全國農業信貸擔保體系。

從發展潛力上看，國家鄉村振興戰略在不斷推向深入。2020年9月，中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發的《關于調整完善土地出讓收入使用范圍優先支持鄉村振興的意見》，要求到“十四五”期末，地方土地出讓收益用于農業農村比例達到50%以上。之后的十九屆五中全會則進一步提出“優先發展農業農村，全面推進鄉村振興”。而2021年國家鄉村振興局的成立，則標志著鄉村振興戰略實施進入組織推動的新階段。從農村經濟社會發展的三大關鍵主線——農村產業化、農村城鎮化以及數字化來看，鄉村振興戰略以及相關政策可以為農村金融機構提供諸多業務機遇。

從產業化角度看，農業的現代化，農村一、二、三產業融合，休閑農業、鄉村旅游、民宿經濟等特色產業的發展，是中國農村金融需求的主要領域。

從城鎮化看，“十四五”規劃提出“以城市群、都市圈為依托促進大中小城市和小城鎮協調聯動、特色化發展。統籌縣域城鎮和村莊規劃建設”。在此背景下，縣域基礎設施建設，郊區鄉村和規模較大中心鎮市政基礎設施建設，鄉村水、電、路、氣、郵政通信、廣播電視、物流等基礎設施建設，農村教育、醫療、養老服務供給，是城鎮化帶來的主要的金融需求。

從數字化看，從《數字鄉村發展戰略綱要》的內容看，數字化主要通過鄉村信息基礎設施建設、數字化與產業化和城鎮化的融合、數字化與鄉村治理現代化的對接、數字化與農村公共服務供給的對接等方面，為農村金融提供業務機遇。

四、沒有清晰農村金融戰略的大型銀行，還是一個好銀行嗎？

鄉村振興戰略的實施，是中國經濟社會發展到一定歷史時期的必然選擇。在中國的城鄉發展中，長期貫徹的是以農補工的政策。農村向城市輸血的發展模式，造成了中國城鄉的二元結構。近些年，城鄉融合發展不斷提速，但城鄉之間發展的不均衡不充分矛盾仍未根本解決。另一方面，中國工業化幾近完成，逐步步入后工業化時代，而城市化則進入高速發展的后半期，在這種情況下，城市所積累的資本、人力的邊際效率和收益不斷降低，它們需要通過融入農村的產業化和城鎮化來維系既有的效率和收益。就國家經濟發展模式而言，鄉村振興戰略就是要在補齊農村經濟社會短板的同時，為國家從傳統要素投入型經濟向創新驅動型經濟轉型提供時間和空間上的緩沖，繼續維系中國經濟社會的高速發展。

不過需要看到的是，盡管鄉村振興戰略可以為中國農村金融機構帶來業務發展機遇，但受困于傳統業務模式的風控成本和運營成本局限，傳統上，農村金融機構只能局限于較為狹窄的業務領域。

但是，新興主體的進入改變了這一切。這些機構將金融科技應用與中國農村的數字化進程相結合，以平臺銀行的模式，實現對農村金融市場關鍵領域——產業化、社會治理的拓展。平臺模式對客戶的集聚、大數據技術對傳統風控的創新，突破了傳統農村金融的瓶頸。不僅如此，盡管當前中國農村金融市場的競爭還停留在各自探索的暗戰階段，但由于銀證合作以及公共服務、產業發展等相關平臺發展的排他性，農村金融市場的暗戰卻指向對整個農村金融市場的爭奪。

那么，在這種情況下，就會產生一個問題——不去爭奪農村金融市場，或者是沒有清晰的農村金融戰略，這樣的銀行，尤其是大型銀行，還是一個好銀行嗎？當前，中國銀行業，尤其是城市金融領域，正展現出三大轉型趨勢：零售銀行轉型，從外延型發展方式到內涵型發展方式的轉換，數字化轉型。那么，專注于這三大歷史任務，大型銀行就可以保持既有的行業地位嗎？

回答這個問題，關鍵是要明確農村金融市場對于未來中國銀行業的真正意義是什么。

首先，相對于競爭高度激烈的城市金融市場，未來農村金融市場是中國銀行業緩解由于資本約束、宏觀經濟增速放緩、經濟發展動能切換、經濟發展方式轉變壓力的關鍵性增量市場。

其次，脫媒程度較低的農村金融市場是未來一個時期銀行低成本資金最主要的來源。而農村人口城市化也是城市零售銀行發展的客戶來源。上述內容，都關系到傳統銀行戰略經營資源的獲取以及業務增長。離開了上述資源，傳統銀行，尤其是當前在戰略資源占有上有優勢的大型銀行，將喪失自身在行業生態中的既有地位。

最后，平臺銀行模式創新之所以在農村金融市場方興未艾，是因為農村金融市場所面臨的固有挑戰為銀行業務模式和風控模式創新提供了動力。但在城市金融的數字化變革中，由于缺乏農村金融一樣的挑戰，傳統銀行數字化更多停留在渠道數字化的歷史階段。從這個意義上講，農村金融市場是中國銀行業實現深度變革，對接未來銀行的一個窗口。

不難看出，沒有農村金融市場的增量發展，沒有農村金融市場的戰略資源獲取，沒有農村金融市場競爭對銀行業務模式和風控模式創新的推動，傳統城市銀行所推動的三大轉型，就失去了發展的動能，失去了資源的支撐，失去了變革的深度。

由此可見，農村金融市場正成為決定未來銀行，尤其是大型銀行生態角色和地位的關鍵市場。但客觀地說，目前大部分傳統銀行對于農村金融的認識，還停留在舊有的印象中。一些銀行對農村金融市場的探索，也仍然停留在傳統銀行的邏輯和框架中。對于這些銀行而言，農村金融市場仍然是典型的紅海市場。也正因為如此，開拓農村金融市場仍然沒有完全躍入這些銀行的戰略視野。但殊不知，隨著由平臺銀行創新所開啟的農村金融市場暗戰的深化，中國銀行業戰略管理的柯達時刻已經悄然而至……