莊家洗盤的幅度

研究莊家洗盤的幅度，能為我們的買賣點提供有效的決策依據。下面我們通過幾種常見的形態來判斷洗盤的幅度。

一、重要趨勢線下的洗盤幅度

當中線莊家資金部分建倉后，股價處于上升趨勢中時，為了維持上升的趨勢，同時在上升中減輕上行壓力，一般會采取一邊買入一邊洗盤的操作行為。

買入時比較主動，股價就上漲較快，當獲利盤賣出開始增強時，就開始洗盤打壓，使這些投資者在微利或小虧的情況下賣出。但是，在洗盤的時候主力會牢牢控制住洗盤的深度，調整到一定程度（如觸及上升趨勢線）就適可而止，開始拉升。因為一旦破位，當套牢盤大量出現時就難以控制局面，拉升需要更大的資金。

如圖 1-3所示，中國國航（601111）在 2009年 11月 2日（該日低點為 7.30元）之前調整形成雙底，且獲得半年線支撐后開始反彈形成上升趨勢。 11月 16日上漲至階段高點 9元后開始回調，一直回調至 8元附近。然后再開始反彈，股價在之后的走勢中一直沿著 7.30元和 8元兩個低點的上升趨勢線上漲。在上漲中莊家買入比較明顯，而在回調中經常縮量，是典型的反復洗盤反復拉升動作。每一次洗盤至上升趨勢線后莊家就買入，股價上漲。這樣，一個完整的上升趨勢就形成。短線看，莊家買入之后就向下洗盤，似乎并不盈利。但從中長線看，確實盈利豐厚。

圖 1-3

可見，這種上升趨勢中，短線買入的高點與支撐線之間就是洗盤的幅度。縮量調整接近趨勢線時往往是很好的買入點。

二、重要支撐下的洗盤幅度

在證券市場技術分析中，均線、支撐線、趨勢線等往往是比較重要的分析手段。而股價在這些點位上的動作往往也比較敏感，而很多莊家資金則比較喜歡在這些重要關口上進行深幅的短線洗盤。當股價從這些重要支撐線上開始強勢時，很多投資者都以為會一路上漲。但莊家并不這么想，一個短線的震倉就讓很多散戶嚇破膽選擇低位出局。如圖 1-4所示，洪城水業（600461）從長期趨勢來看，自 2008年的最低點開始，該股一直處于大幅上升趨勢中，不僅半年線對股價形成良好支撐，上升趨勢線也是每次只回調到反彈低點。

圖 1-4

我們再來看看該股拉升前的走勢。 2010年 1月 22日之前該股一直在半年線上方運行，該日雖然僅僅上漲了 2.87%，但莊家資金介入比較明顯。隨后的三個交易日中卻順市大跌，但在下跌途中成交量極度萎縮。剛買入的莊家顯然是虧損的，從急劇縮量的走勢看，并沒有短線賣出的可能。在獲得半年線、長期上升趨勢線支撐后便開始出現反彈。莊家在建倉初期讓股價劇烈震蕩洗盤，達到了敲山震虎的作用。后市

圖 1-5

繼續大幅買入，股價表現非常搶眼。很多時候，當下檔有較強支撐時，洗盤的幅度往往會相對有限，一旦放量破位那就不叫洗盤了，而是趨勢變壞的概率偏大了。如圖 1-5所示。

三、波段建倉后的洗盤幅度

當個股出現比較明顯的莊家波段建倉后，其建倉成本往往比較容易推算。通過時段統計等功能，我們可以比較容易地判斷出莊家的持倉成本。由于莊家波段建倉之后股價一般已經上漲到了波段高點，如果這時候追高買入，顯然獲得收益的機會會很低，一旦莊家洗盤或市場下跌，就有被套在高點的可能。所以，波段追高顯然是具有風險的，這時候應耐心等待回調的機會。因為當股價處于相對高位后，隨著獲利盤的增加，莊家有可能會采取洗盤的動作。此外，當莊家剛剛大量買入完成波段建倉后，遇到市場下跌調整，他一般不會在高位接盤，在其他資金的拋壓下，經常會出現連續縮量下跌的走勢。當跌至成本價格附近或跌破成本價格時，莊家才會對成本價進行保護。

圖 1-6

如圖 1-6所示，中化國際（600500）在 2009年 12月 24日至 2010年1月14日這一時間段里出現了比較明顯的莊家波段建倉的行為。其加權均價為 12.40元，可以判斷該中線莊家的建倉成本就在這一價位附近。當股價回調至成本價格以下后便出現低于莊家成本買入的機會。這個道理很簡單，在莊家建倉成本附近，一般不可能讓股價下跌太深。如 2月 3日有拋單直接殺跌至 11元的最低點，很快就被快速拉起，收盤繼續回到成本價附近。

對于這類股票，下跌空間已經有限，這時候往往是越跌越買的抄底良機。