1.1.3 開設股東賬戶與資金賬戶

在選擇一家具體的證券公司后，投資者就可以攜帶身份證等證件去證券公司的柜臺處辦理開戶。開戶分為兩步，一是開設證券交易賬戶（也稱為股東賬戶），二是開設資金賬戶（注：股票只是眾多證券中的一個品種，證券是指發行人為籌集資金而發行的，表明其持有人對發行人直接或間接享有股權或債權并可轉讓的書面憑證，包括債券、股票、新股認購權利證書、投資基金證券及其他各種派生的金融工具）。

證券賬戶是由中國證券登記結算有限責任公司（簡稱中證登公司）為投資者開出的記載其證券持有及變更的權利憑證，是投資者在股票市場中的身份標識，每個投資者只能依據其身份證開設唯一的證券賬戶。我們可以這樣來理解證券賬戶，如果說身份證是每一個公民的唯一標識的話，那么，證券賬戶則是每一位股民的唯一標識。每一個身份證都有一個獨一無二的身份證號碼，同樣，每一個證券賬戶也配發獨一無二的股東代碼，證券交易所通過股東代碼來記錄這一賬戶中的每筆交易明細。

上海證券交易所與深圳證券交易所是兩個不同的交易場所，投資者要在這兩個交易場所中進行交易，就要分別開設上海證券交易賬戶和深圳證券交易賬戶。在開設證券賬戶卡時，投資者需攜帶身份證原件及復印件到證券公司的營業柜臺處辦理，如果委托他人代為辦理的，必須同時出示委托人和被委托人的身份證原件。在開戶時，投資者還要填寫開戶資料并與證券營業部簽訂《證券買賣委托合同》，同時簽訂有關股市的《指定交易協議書》。對于這些表格的填寫，可以在相關工作人員的協助下完成。開設完證券交易賬戶后，券商會給投資者相應的證券賬戶卡，證券賬戶卡上標識著投資者的股東代碼等信息。證券賬戶卡是股民進行證券交易活動的重要依據，其合法的證券交易及其持有的證券均受法律保護，因此，投資者必須妥善保管，以防丟失。

根據國家有關規定，下列人員不得開設A股證券賬戶：

● 證券主管機關中管理證券事務的有關人員；

● 證券交易所管理人員；

● 證券經營機構中與股票發行或交易有直接關系的人員；

● 與發行人有直接行政隸屬或管理關系的機關工作人員；

● 其他與股票發行或交易有關的知情人；

● 未成年人或無行為能力的人及沒有公安機關頒發的身份證的人員；

● 由于違反證券法規，主管機關決定停止其證券交易，期限未滿者；

● 其他法規規定不得擁有或參加證券交易的自然人，包括武警、現役軍人等。另外，證券從業人員及國家機關處級以上干部等不得參與股票交易，但可以開立基金賬戶，買賣基金和債券。

賬戶只是標識著投資者的身份、記錄著投資者的買賣交易記錄，但它并不是股票交易中的資金結算平臺，為了管理股票交易時的資金流入與流出，投資者還要開設一個資金賬戶。資金賬戶又稱為保證金賬戶，它直接與投資者的證券交易賬戶掛鉤，用于對投資者交易過程中的資金流入與流出進行管理、結算等操作。投資者在買股票前要先將資金轉入至保證金賬戶中，而在其賣出股票后所得的現金將返回至保證金賬戶中。保證金賬戶只是一個中介的資金管理平臺，是由相應銀行托管資金，由券商從事核算的資金管理平臺，這種管理方式可以稱為“客戶交易結算資金第三方存管”，它根絕了券商挪用客戶資金的隱患。與保證金相掛鉤的終端即是相應的銀行卡，銀行卡與保證金賬戶之間是一對一的關系，即投資者只能通過這一銀行卡將資金存入、轉出保證金賬戶，并且，銀行卡的開戶名要與保證金賬戶名、證券交易賬戶名相一致才行，這使得保證金賬戶中的資金轉入與轉出具備極高的安全性，避免了不法分子竊取投資者炒股資金的隱患。