傾聽(tīng)艾略特的市場(chǎng)承諾

在我們考察具體的艾略特波浪形態(tài)進(jìn)行交易的指南之前，讓我們看看對(duì)自己最重要的分析和交易規(guī)則：你對(duì)市場(chǎng)作出承諾之前，讓市場(chǎng)對(duì)你作出承諾。換言之，尋找確定的價(jià)格運(yùn)動(dòng)。只根據(jù)迎面汽車(chē)的轉(zhuǎn)向信號(hào)而調(diào)整自己汽車(chē)的行駛方向是不明智的。同樣地，不能確定趨勢(shì)已經(jīng)變化就進(jìn)行交易，也是不明智的。

以下指南體現(xiàn)了這種思想，并通過(guò)兩種方式使交易員受益。第一，等待確定的價(jià)格運(yùn)動(dòng)，減少執(zhí)行交易的次數(shù)。交易員的最大錯(cuò)誤之一是過(guò)度交易。第二，它能夠使交易員將精力集中于更高可信度的交易機(jī)會(huì)。如果一名交易員相信某一市場(chǎng)已經(jīng)上漲到最高位，而且適當(dāng)?shù)膬r(jià)格運(yùn)動(dòng)確實(shí)證實(shí)了這一看法，那么他更可能執(zhí)行一次成功的交易。

推動(dòng)浪

每當(dāng)推動(dòng)浪完成時(shí)，關(guān)于調(diào)整浪深度的艾略特波浪指南都適用。

調(diào)整浪，尤其當(dāng)它是第4浪時(shí)，傾向于在前面低一浪級(jí)第4浪的范圍之內(nèi)，記錄下它們最大的回撤。最常見(jiàn)的是，調(diào)整浪結(jié)束于低一浪級(jí)第4浪的終點(diǎn)附近。

——《艾略特波浪理論》

這一指南聽(tīng)上去可能比較復(fù)雜，但它很容易在實(shí)時(shí)交易中遵守。交易技術(shù)就是入場(chǎng)時(shí)機(jī)，即在價(jià)格突破浪5的浪（iv）極點(diǎn)時(shí)入場(chǎng)（如圖1.8所示）。市場(chǎng)之前的擺動(dòng)低點(diǎn)已經(jīng)顯現(xiàn)出來(lái)，以此作為推動(dòng)浪確實(shí)已經(jīng)完成的初步證據(jù)，這樣做能夠避免高賣(mài)。將初始的保護(hù)性止損點(diǎn)設(shè)定為價(jià)格運(yùn)動(dòng)的極點(diǎn)。

終結(jié)傾斜三角形

終結(jié)傾斜三角形的入場(chǎng)和初始保護(hù)性止損點(diǎn)與推動(dòng)浪相似：等待價(jià)格突破浪4的極點(diǎn)，并將初始的保護(hù)性止損點(diǎn)設(shè)定為價(jià)格運(yùn)動(dòng)的極點(diǎn)（如圖1.9所示）。

請(qǐng)記住，這些入場(chǎng)技術(shù)展示了一種保守的方法，即我所認(rèn)為的“準(zhǔn)備、瞄準(zhǔn)、瞄準(zhǔn)、瞄準(zhǔn)……開(kāi)火”的交易方法。但如果你是一個(gè)更激進(jìn)的交易員，你怎樣在終結(jié)傾斜三角形交易機(jī)會(huì)時(shí)入場(chǎng)呢？當(dāng)出現(xiàn)一個(gè)越過(guò)連接浪2和浪4趨勢(shì)線的強(qiáng)勢(shì)收盤(pán)價(jià)時(shí)，就是一種入場(chǎng)方法。在這種情況下，初始保護(hù)性止損點(diǎn)的設(shè)定不變，還是形態(tài)的極點(diǎn)（如圖1.10所示）。

如果你將自己定義為一個(gè)徹底的激進(jìn)交易員，這里也有一種技術(shù)適合你。通常來(lái)說(shuō)，終結(jié)傾斜三角形的浪3比浪1要短。當(dāng)這種情況發(fā)生時(shí)，規(guī)則表明浪5不可能比浪3長(zhǎng)，因?yàn)樵诮K結(jié)傾斜三角形中，浪3也不可能是浪1、浪3和浪5中最短的一個(gè)。因此，當(dāng)浪5正在形成時(shí)，你可以開(kāi)始建倉(cāng)或加倉(cāng)。這種激進(jìn)入場(chǎng)技術(shù)的保護(hù)性止損點(diǎn)是浪5比浪3長(zhǎng)的某一點(diǎn)，因?yàn)椴ɡ死碚搶⑦@種情況界定為無(wú)效交易的特定時(shí)點(diǎn)。

鋸齒形

第一個(gè)適用于在鋸齒形中進(jìn)入交易的指令是，當(dāng)價(jià)格突破浪C的浪［iv］的極點(diǎn)時(shí)入場(chǎng)，假定價(jià)格水平超過(guò)了浪A的終點(diǎn)（如圖1.11所示）。

第二個(gè)入場(chǎng)指令是，在采取行動(dòng)前，等待價(jià)格突破浪B的極點(diǎn)（如圖1.12所示）。最初的保護(hù)性止損點(diǎn)是浪C的極點(diǎn)。這種保守方法能夠避免缺乏充分證據(jù)時(shí)低賣(mài)或高買(mǎi)。

理想情況下，交易員會(huì)采用這兩個(gè)指南，將其融入自己的交易方式中。實(shí)際上，以鋸齒形為例，一個(gè)更加保守的交易員可能會(huì)在入場(chǎng)前等待更長(zhǎng)時(shí)間，他需要看到一個(gè)突破浪B極點(diǎn)的5浪運(yùn)動(dòng)，接下來(lái)是一個(gè)調(diào)整浪形態(tài)。

平臺(tái)形

由于平臺(tái)形調(diào)整浪的最后一浪細(xì)分為5個(gè)浪，建議采用與推動(dòng)浪相似的入場(chǎng)技術(shù)：在進(jìn)入交易前，等待價(jià)格超過(guò)浪C的浪（iv）極點(diǎn)（如圖1.13所示）。盡管鋸齒形的浪C也細(xì)分為5個(gè)浪，但這種方法無(wú)法適用于鋸齒形。因?yàn)樵诳礉q的鋸齒形中，浪C的浪（iv）結(jié)束于浪A的極點(diǎn)之下，而在看漲的平臺(tái)形中，浪C的浪（iv）傾向于結(jié)束于浪A的極點(diǎn)之上。

三角形

最后一個(gè)指南適用于三角形（如圖1.14所示）。三角形是盤(pán)整型價(jià)格運(yùn)動(dòng)，它通常被界定在兩條收斂的趨勢(shì)線內(nèi)，并且細(xì)分為浪A、浪B、浪C、浪D和浪E。等待價(jià)格突破浪D的極點(diǎn)，并將初始的保護(hù)性止損點(diǎn)設(shè)定為浪E的終點(diǎn)。我不認(rèn)可更加激進(jìn)的入場(chǎng)技術(shù)，因?yàn)槿切斡袝r(shí)具有欺騙性。它們可能出現(xiàn)在浪4、浪B或者浪X的位置，比如，看起來(lái)像一個(gè)可能看漲的第4浪三角形，實(shí)際上卻是一個(gè)看跌的第B浪三角形。

更加激進(jìn)的交易員可能在價(jià)格穿過(guò)浪D終點(diǎn)之前開(kāi)始建倉(cāng)。如果是這樣，你可以選擇浪A的極點(diǎn)作為初始保護(hù)性止損點(diǎn)，而不是浪C的極點(diǎn)。在股票市場(chǎng)中，盤(pán)中價(jià)格超過(guò)浪C的極點(diǎn)的情況并不少見(jiàn)，反之亦然。