1.2 風險與項目風險

1.2.1 風險的概念內涵

1.風險的含義

風險（Risk）一詞，我們在日常生活中經常談論，在工作中經常涉及，可以說風險是一種普遍的社會現象，無處不在。風險是外來語，源于法文，最早出現在保險交易中。風險一詞在字典中的解釋是“損失或傷害的可能性”，人們對風險的理解是“可能發生的問題”。一般而言，風險的基本含義是損失的不確定性，但對這一基本概念，在經濟學家、統計學家、決策理論家和保險學者中尚無一個適用于他們各個領域的一致公認的定義。目前，關于風險的定義主要有以下幾種代表性觀點：

以研究風險問題著稱的美國學者A.H.威利特認為：“風險是關于不愿發生的事件發生的不確定性的客觀體現。”

美國經濟學家F.H.奈特認為：“風險是可測定的不確定性。”

日本學者武井勛認為：“風險是在特定環境中和特定期間內自然存在的導致經濟損失的變化。”

比較經典的風險定義來自韋氏詞典：“風險是遭受損失的一種可能性。”在一個項目中，損失可能有各種不同的后果形式，如質量的降低、費用的增加或項目完成的推遲等。

還有的人認為，風險是有害后果發生的可能性，是對潛在的、未來可能發生損害的一種度量；風險是在一定的時間和空間、在冒險和弱點交互過程中產生的一種預期損失；風險是一個統計概念，用于描述在給定的時間和空間中消極事件和狀態影響人或事件的可能性，等等。綜上所述，對風險的認識大致可以歸納為以下三種觀點：

一是損害可能說與損害不確定說。美國學者海恩斯（Haynes）將風險定義為損失的可能性，而威利特則將風險與保險相聯系，認為風險是客觀存在的，其發生具有不確定性。

二是損失概率說。這種觀點認為風險是指經濟主體能夠為每一個可能出現的結果確定一個概率值的非確定情況，可以量化損失的可能性大小。

三是預期結果與實際結果差異說。威廉姆斯（C.Arthur Williams Jr.）等學者認為，風險是在風險狀態下，預期結果與實際結果之間的差異，差異越小則風險越小，差異越大則風險越大。

綜上所述，風險包括兩方面的內涵：一是指風險意味著出現了損失，或者是未實現預期的目標；二是指這種損失出現與否是不確定的，可以用概率表示出現的可能程度，但不能對出現與否作出確定性判斷。

因此，對于風險這一復雜概念，單純從范疇的角度去界定是不夠的，有學者嘗試從風險要素的交互角度去解釋風險的本質，以下是其中較具代表性的兩種：

（1）美國人奇肯（Chicken）和波斯納（Posner）在1998年提出，風險應是損害（Hazard）和暴露度（Exposure）兩種因素的綜合，并給出了表達式：

Risk=Hazard×Exposure （1-1）

式中Exposure是指風險承受者對風險的暴露程度，它包含了風險發生的頻率和可能性。

（2）我國的杜端甫教授認為，風險是指損失發生的不確定性，是人們因對未來行為的決策及客觀條件的不確定性而可能引起的后果與預定目標發生多種負偏離的綜合，并給出了如下數學公式：

R=f（P，C） （1-2）

式中 R——風險；

P——不利事件發生的概率；

C——不利事件發生的后果。

對風險的這些不同形式的認識從不同的角度對風險進行了描述，要全面理解風險的含義，應注意以下幾點：

第一，風險是與人們的行為相聯系的，這種行為既包括個人的行為，也包括群體或組織的行為。不與行為聯系的風險只是一種危險。而行為受決策左右，因此風險與人們的決策有關。

第二，客觀條件的變化是風險的重要成因，盡管人們無力控制客觀狀態，卻可以認識并掌握客觀狀態變化的規律性，對相關的客觀狀態作出科學的預測，這也是風險管理的重要前提。

第三，風險是指可能的后果與目標發生的負偏離，負偏離是多種多樣的，且重要程度不同，而在復雜的現實經濟生活中，“好”與“壞”有時很難分開，需要根據具體情況加以分析。

第四，盡管風險強調負偏離，但實際上也存在正偏離。由于正偏離是人們的渴求，屬于風險收益的范疇，因此在風險管理中也應予以重視，它激勵人們勇于承擔風險，獲得高風險收益。

2.風險的特征

風險作為項目中存在的普遍現象，它具有以下特征：

（1）客觀性。風險的存在取決于決定風險的各種因素的存在。也就是說，不管人們是否意識到風險，只要決定風險的各種因素出現了，風險就會出現，它是不以人們的主觀意志為轉移的。因此，要減少和避免風險，就必須及時發現可能導致風險的因素，并進行有效管理。從另一方面看，在項目活動過程中，產生風險的因素又是多種多樣的，要完全消除或有效控制風險也是不可能的，很多因素本身就具有不確定性，如技術、環境、匯率、通脹率等。因此，風險總是客觀存在于項目活動的各個方面。風險的客觀性要求人們應充分認識風險、承認風險，采取相應的管理措施，以盡可能降低或化解風險。

（2）突發性。風險的產生往往給人一種突發的感覺。當人們面臨突然產生的風險，往往不知所措，其結果是加劇了風險的破壞性。風險的這一特點，要求我們加強對風險的預警和防范研究，建立風險預警系統和防范機制，完善風險管理系統。

（3）多變性。風險的多變性是指風險會受到各種因素的影響，在風險性質、破壞程度等方面呈現動態變化的特征。例如，企業在生產經營管理中面臨的市場就是一種處在不斷變化過程之中的風險。當市場容量、消費者偏好、競爭結構、技術資金等環境要素發生變化時，風險的性質和程度也將隨之改變，因而要求實施動態、柔性的風險管理。

（4）相對性。一方面，人們對于風險都有一定的承受能力，這種能力往往因活動、人和時間而異。一般而言，人們的風險承受能力受到收益的大小、投入的大小、擁有財富的狀況等因素的影響，如收益的大小，收益總是與損失的可能性相伴，損失的可能性和數額越大，人們希望為彌補損失而得到的收益也越大；反之，收益越大，人們愿意承擔的風險也越大。另一方面，風險和任何事物一樣也是矛盾的統一體，一定的條件會引起風險的變化，風險性質、風險后果等都存在可變性，如隨著科學技術的發展，某些風險可以較為準確地預測和估計，如天氣預報。

（5）無形性。風險不像一般的物質實體，能夠非常確切地描繪和刻畫出來。因此，在分析風險中，要應用系統理論、概率、彈性、模糊等概念和方法進行界定或估計、測定，從定性和定量兩個方面進行綜合分析。雖然風險的無形性增加了人們認識和把握風險的難度，但只要掌握了風險管理的科學理論，系統分析產生風險的內外因素，恰當地運用技術方法和工具手段，就能有效管控風險。

（6）多樣性。隨著項目和項目環境的復雜化、規模化，在一個項目中往往存在著許多不同種類的風險，如政治風險、經濟風險、技術風險、社會風險、組織風險等，而且這些風險之間存在著交錯復雜的內在聯系，它們相互影響，交互作用。因此，必須對項目風險進行系統識別和綜合考慮。

1.2.2 項目風險的概念內涵

項目的一次性使其不確定性要比其他一些社會經濟活動大許多，因而項目風險的識別和管理也就困難和迫切得多。項目多種多樣，每一項目都有各自的具體問題，但項目中也存在如下共性問題：

（1）對于項目各組成部分的復雜關系，任何個人或組織都不可能了如指掌。

（2）項目各組成部分之間不是簡單的線性關系。例如，當項目進度拖延時，有時可以通過增加人力奪回失去的時間，但也存在另外一種可能，增加人力不但不能加快進度，反而會拖延進度。

（3）項目總是處于變化之中，難得出現平衡，即使偶爾出現，也只能短時間維持。

（4）項目處于一種復雜的環境之中，不但有技術、經濟性問題，還有一些非常復雜、非線性極強的非技術、非經濟性問題，因而項目結果往往是綜合權衡或折中的結果。

結合項目特點和項目管理的基本含義，根據風險的基本含義，作者認為，項目風險就是為實現項目目標的活動或事件的不確定性和可能發生的危險。為消除或有效控制項目風險，必須對項目風險進行科學的認識和理解。

1.2.3 項目風險的分類

不同項目有不同的風險，不同階段的風險有不同的表現形式。為了深入而全面地認識項目風險，以采取有針對性的措施加以科學管理，有必要從系統的角度科學認識項目風險。不同的需要，不同的角度，不同的標準，項目風險有不同的分類。綜合來看，項目風險主要有以下幾種分類：

1.按風險后果劃分

按照風險后果的不同，風險可劃分為純粹風險和投機風險。

（1）純粹風險。不能帶來機會、無獲得利益可能的風險，叫純粹風險。純粹風險只有兩種可能的后果：造成損失和不造成損失。純粹風險造成的損失是絕對的損失。活動主體蒙受了損失，全社會也跟著受損失。例如某建設項目空氣壓縮機房在施工過程中失火，產生了損失。該損失不但是這個工程的，也是全社會的，沒有人從中獲得好處。純粹風險總是和威脅、損失、不幸相聯系。

（2）投機風險。既可能帶來機會、獲得利益，又隱含威脅、造成損失的風險，叫投機風險。投機風險有三種可能的后果：造成損失、不造成損失和獲得利益。投機風險如果使活動主體蒙受了損失，全社會不一定也跟著受損失；反之，其他人有可能因此而獲得利益。例如，私人投資的房地產開發項目如果失敗，投資者要蒙受損失，但是發放貸款的銀行卻可將抵押的土地和房屋收回，等待時機轉手高價賣出，不但可收回貸款，而且還有可能獲得高額利潤。

純粹風險和投機風險在一定條件下可以相互轉化，項目管理人員必須避免投機風險轉化為純粹風險。風險不是零和游戲。在許多情況下，涉及風險的各有關方面都要蒙受損失，無一幸免。

2.按風險來源劃分

按項目風險來源或損失產生的原因，可分為自然風險和人為風險。

（1）自然風險。由于自然力的作用，造成財產毀損或人員傷亡的風險屬于自然風險。例如，水利工程施工過程中因突發洪水或地震而造成的工程損害、材料和器材損失。

（2）人為風險。人為風險是指由于人的活動而帶來的風險。人為風險又可以細分為行為、經濟、技術、政治和組織風險等。

1）行為風險是指由于個人或組織的過失、疏忽、僥幸、惡意等不當行為造成財產毀損、人員傷亡的風險。

2）經濟風險是指人們在從事經濟活動時，由于經營管理不善、市場預測失誤、價格波動、供求關系發生變化、通貨膨脹匯率變動等因素所導致經濟損失的風險。

3）技術風險是指伴隨科學技術的發展而來的風險。如核燃料泄漏之后產生核輻射風險。

4）政治風險是指由于政局變化、政權更迭、罷工、戰爭等引起社會動蕩而造成財產損失和損害以及人員傷亡的風險。

5）組織風險是指由于項目有關各方關系不協調以及其他不確定性而引起的風險。現在的許多合資、合營或合作項目組織形式非常復雜。有的單位既是項目的發起者，又是投資者，還是承包商。由于項目有關各方參與項目的動機和目標不一致，在項目進行過程中常常出現一些不愉快的事情，影響合作者之間的關系、項目進展和項目目標的實現。組織風險還包括項目發起組織內部的不同部門由于對項目的理解、態度和行動不一致而產生的風險。例如，我國的一些項目管理組織各部門意見分歧，長時間推諉，嚴重地影響了項目的準備和進展。

3.按風險發生的形態劃分

按風險發生的形態可分為靜態風險和動態風險。所謂靜態風險是指社會經濟正常情況下的風險，即靜態風險是由于自然力的不規則作用和人的錯誤判斷、錯誤行為而導致的風險。動態風險是以社會經濟的變動為直接原因的風險，即動態風險是由于社會環境、生產方式、工程技術、管理組織以及人們偏好的變化等導致的風險。特別是在當今時代環境下，由于社會經濟、工程實踐等影響因素的交互復合影響，應高度重視動態風險研究。

4.按風險是否可管理劃分

按項目風險是否可管理來劃分，可分為可管理風險和不可管理風險。可管理的風險是指可以預測，并可采取相應措施加以控制的風險，反之，則為不可管理的風險。風險能否管理取決于風險不確定性是否可以消除以及活動主體的管理水平。要消除風險的不確定性，就必須掌握有關的數據、資料和其他信息，隨著數據、資料和其他信息的積累以及管理水平的提高，有些不可管理的風險可以變為可管理的風險。

5.按風險影響范圍劃分

風險按影響范圍劃分，可以分為局部風險和總體風險。局部風險影響的范圍小，總體風險影響范圍大。局部風險和總體風險也是相對的，但項目管理組織應特別注意總體風險。例如，項目所有的活動都有拖延的風險，但是處在關鍵路線上的活動一旦延誤，就要推遲整個項目的完成日期，形成總體風險，而非關鍵路線上活動的延誤在許多情況下是局部風險。

6.按風險后果的承擔者劃分

按項目風險后果的承擔者來劃分，有項目業主風險、政府風險、承包商風險、投資方風險、設計單位風險、監理單位風險、供應商風險、擔保方風險和保險公司風險等，這樣劃分有助于合理分配風險，提高項目對風險的承受能力。

7.按風險的可預測性劃分

按項目風險的可預測性劃分，可分為已知風險、可預測風險和不可預測風險。

（1）已知風險，是在認真、嚴格地分析項目及其計劃之后就能夠明確的那些經常發生的，而且其后果亦可預見的風險。已知風險發生概率高，但一般損失不嚴重。項目管理中典型的已知風險有：項目目標不明確、過分樂觀的進度計劃、設計或施工變更、材料價格波動等。

（2）可預測風險，是根據經驗，可以預見其發生，但不可預見其后果的風險，這類風險的后果有時可能相當嚴重。項目管理中典型的可預測風險有：業主不能及時審查批準、分包商不能及時交工、儀器設備出現故障等。

（3）不可預測風險，就是有可能發生，但其發生的可能性即使是最有經驗的人也不能預見的風險。不可預測風險有時也稱未知風險或未識別的風險。它們是新的、以前未觀察到或很晚才顯現出來的風險。這些風險一般是外部因素作用的結果，例如地震、戰爭、通貨膨脹、政策變化等。

項目風險分類，為從項目風險外延的角度考察風險提供了一個有利條件。當然，由于項目的復雜性、多樣性，項目風險分類可從不同角度進行，還可以從經濟風險與非經濟風險、重大風險與特定風險、純粹風險與投機風險等幾個方面對項目風險進行分類。為了進一步更好地把握項目風險的范疇，下面對項目風險進行歸類分析。

首先，項目風險歸屬于基本風險。基本風險是相對于特定風險而言的一種風險，它是指存在于群體行為之中的、風險結果會直接影響整個群體的風險，而不是指僅與某個特定的個人行為相關的、風險結果僅會直接影響有關特定個人的風險。作為項目風險的風險因素，一定時間內的項目運行活動是由相當廣泛的人所從事的群體行為；項目風險的風險后果是項目運行中與項目有關的經濟因素、技術因素、組織因素以及環境因素等在一定時間內發生意想不到的變化，其直接影響在該時間內與項目有關的人的利益，所產生的風險后果也是由這些與項目有關的人組成的群體來承擔的，即項目風險屬于基本風險的范疇。

其次，項目風險歸屬于純粹風險。純粹風險是相對于投機風險而言的一種風險，它是指風險后果單純是使有關主體蒙受損失的風險，其后果只有兩種：一種是損失，一種是無損失，而不像投機風險那樣有三種后果：損失、無損失、獲利。項目風險大都是純粹風險，純粹風險是項目風險管理的主要對象，也是本書的重點內容。純粹風險主要有四類：人身風險、財產風險、責任風險和他人過失風險。

最后，項目風險歸屬于經濟、組織和技術風險。經濟、組織和技術風險，是相對于自然風險、社會風險而言的風險，它是以經濟、組織、技術因素發生意想不到的變化為風險事故的風險。在項目風險中，有些是自然風險和社會風險，如自然界中的不規則運動所造成的風險和環境污染風險等，而本書側重于考察那些與項目有關的經濟因素、組織因素、技術因素等發生意想不到的變化而產生的風險，因此，經濟風險、組織風險和技術風險是本書研究的重點。