摘要

改革開放以來，中國充分發揮自身的比較優勢，成功地嵌入到全球價值鏈之中，促進了貿易的規模擴張。與此同時，中國的出口退稅政策經過四十余年的調整，制度安排日臻完善。那么中國的出口退稅政策對中國的貿易利得究竟產生了怎樣的影響？本書將在企業異質性貿易模型的框架下，試圖全面系統地考察出口退稅在企業層面、行業層面的資源再配置作用，以及出口退稅與企業的全球價值鏈位置之間的關系，以此揭示出口退稅對中國貿易利得影響的內部機制。

結合Melitz（2003）為代表的企業異質性貿易理論以及Dixit和Grossman（1982）的連續生產理論，本書將企業的全球價值鏈位置特征納入企業異質性貿易模型之中，通過數理模型考察出口退稅政策的影響機制，并在此基礎上提出了待檢驗的理論假說。本書不僅考察了出口退稅對企業生產率的影響（即出口退稅的企業層面資源再配置作用），還深入分析了出口退稅對市場扭曲的影響（即出口退稅的行業層面資源再配置作用），并考察了出口退稅對企業全球價值鏈位置的影響機制，從而完善了出口退稅政策的理論研究，拓展了壟斷競爭模型框架下的貿易政策研究視角，構建了企業異質性貿易模型與全球價值鏈模型之間的理論橋梁，并從整體層面衡量和分解出口退稅政策的貿易利得。

本書的主要觀點：第一個是在兩國對稱的模型下，出口退稅政策在整體層面促進生產率的進步。具體而言，出口退稅政策提高了進入本國市場的生產率門檻，降低了進入出口市場的生產率門檻，尤其是在中高技術行業樣本中發揮了正向的企業間資源再配置的作用。第二個是出口退稅政策減少了市場扭曲的資源誤置作用，發揮了行業層面的資源再配置作用。采取雙重差分方法克服了潛在的內生性之后，出口退稅政策發揮了行業資源再配置作用，特別是對出口市場的優化作用更為明顯。第三個是出口退稅政策推動出口企業向全球價值鏈的上游轉移。2004年的出口退稅改革帶領出口企業向價值鏈的上游移動，并且隨著全球價值鏈位置的升高，出口退稅的企業層面資源再配置作用逐步升高，而行業層面的資源再配置作用逐步減弱。第四個是出口退稅改善了我國的貿易利得。具體而言，出口退稅提高了本國的人均產出、改善了產品種類效應；降低了全球價值鏈矯正的貿易條件、減少了產品的差異程度。出口退稅帶來貿易利得的改善絕大多數是由生產率效應帶來，進一步肯定了出口退稅的資源再配置作用。

基于以上的主要結論，本書的政策建議包含兩個部分：一是進一步優化出口退稅政策，推進我國對外貿易的科學發展。本書的實證結果證明，出口退稅制度的企業層面和行業層面的資源再配置作用存在重大意義和合理性。我國的出口退稅政策在長期實踐中進行了不斷的調整，就整體而言，出口退稅的企業層面和行業層面的資源再配置促進了生產率的提高，使得中國在參與世界貿易時獲益，就這個角度而言，出口退稅政策的成績是肯定的。同時，出口退稅政策應當注重引導企業發揮自身優勢，改善價值鏈位置矯正后的貿易條件，從而進一步提升對外貿易的貿易利得。

二是完善市場環境建設，加強市場在資源配置中的作用。本書的研究發現，市場扭曲與行業平均生產率、部門間生產率差距成反比。因此，降低市場扭曲，可以進一步提高企業的生產率水平。圍繞建設現代化經濟體系，黨的十九大作出了一系列重大戰略部署，加強市場在資源配置中的作用。在改革一盤棋的思路下，既推進出口退稅政策自身改革，又與國家其他各項改革協調，降低市場上各項資源的扭曲配置，進一步推動經濟發展模式轉型，積極加入到國際市場之中。

關鍵詞：出口退稅；資源再配置；生產率；全球價值鏈位置；貿易利得