第一部分　歷年真題詳解

2016年上半年銀行業專業人員職業資格考試《公司信貸（中級）》真題及詳解（一）

一、單選題：（共80題，每題0.5分，共40分）下列選項中只有一項最符合題目要求。不選、錯選均不得分。

1．對于商業銀行來說，借款人在其他銀行的貸款出現不良貸款，則其在本行貸款應至少歸類為（　?。┵J款。

A．關注

B．可疑

C．次級

D．損失

【答案】A

【解析】根據《貸款風險分類指引》第十條，同一借款人對本行或其他銀行的部分債務已經不良的貸款，應至少歸為關注類。

2．質押與抵押最重要的區別是（　　）。

A．抵押權人沒有保管標的物的義務，質權人對質物則負有善良管理人的注意義務

B．抵押人可以同時或者先后就同一項財產向兩個以上的債權人進行抵押，而同一質物不能重復設置質權

C．抵押權的設立不轉移抵押標的物的占有，而質權的設立必須轉移質押標的物的占有

D．質權的標的物為動產和財產權利，抵押權的標的物可以是動產和不動產

【答案】C

【解析】除題中四項外，抵押和質押的區別還包括：受償順序不同；對標的物孽息的收取權不同。其中，抵押權的設立不轉移抵押標的物的占有，而質權的設立必須轉移質押標的物的占有，這是質押與抵押最重要的區別。

3．下列關于銀行抵債資產的表述，錯誤的是（　　）。

A．集體所有的土地使用權可以單獨用于抵償債務

B．銀行不得擅自使用抵債資產

C．抵債資產收取后原則上不能對外出租

D．不動產和股權應自取得之日起2年內予以處置

【答案】A

【解析】A項，根據相關法律規定，所有權、使用權不明確或有爭議的財產不得用于抵償債務，但根據人民法院和仲裁機構生效法律文書辦理的除外。

4．關于商業銀行貸款發放管理，下列說法正確的是（　　）。

A．貸款經批準后，業務人員應當嚴格遵照批復意見，著手落實貸款批復條件，在落實貸款批復中提出的問題和各項附加條件后，即可簽署借款合同

B．對于以金融機構出具的不可撤銷保函或備用信用證作擔保的，可在收妥銀行認可的不可撤銷保函或備用信用證正本前，允許借款人根據實際經營需要先行提款

C．借款合同有別于一般的民事合同，借貸雙方簽訂借款合同后，銀行不按借款合同約定履行義務，亦不屬違約行為

D．銀行需審查建設項目的資本金是否已足額到位，如因特殊原因不能按時足額到位，貸款支取比例可按實際情況高于借款人資本金到位比例

【答案】A

【解析】B項，對于以金融機構出具的不可撤銷保函或備用信用證作擔保的，應在收妥銀行認可的不可撤銷保函或備用信用證正本后，才能允許借款人提款；C項，借款合同一經簽訂生效后，受法律保護的借貸關系即告確立，借貸雙方均應依據借款合同的約定享有權利和承擔義務；D項，銀行需審查建設項目的資本金是否已足額到位，即使因特殊原因不能按時足額到位，貸款支取的比例也應同步低于借款人資本金到位的比例。

5．假設A公司的所有者權益為5580萬元，凈利潤610萬元，股息分紅413萬元，A公司的可持續增長率為（　　）。

A．13.5％

B．9.6％

C．2.6％

D．3.7％

【答案】D

【解析】資本回報率（ROE）＝凈利潤/所有者權益；紅利支付率＝股息分紅/凈利潤；留存比率（RR）＝1－紅利支付率。則可持續增長率為：

6．下列關于財產保全的表述，錯誤的是（　　）。

A．申請財產保全應當謹慎，但銀行不需承擔一旦申請錯誤賠償被申請人損失的責任

B．財產保全能起到迫使債務人主動履行義務的作用

C．財產保全分為訴前財產保全和訴中財產保全兩類

D．訴前財產保全是指債權銀行因情況緊急，不立即申請財產保全將會使其合法權益受到損失，因而在起訴前申請采取財產保全措施

【答案】A

【解析】銀行在依法收貸的糾紛中申請財產保全有兩方面作用：①防止債務人的財產被隱匿、轉移或者毀損滅失，保障日后執行順利進行；②對債務人財產采取保全措施，影響債務人的生產和經營活動，迫使債務人主動履行義務。但是，申請財產保全也應謹慎，因為一旦申請錯誤，銀行要賠償被申請人固有財產保全所遭受的損失。

7．下列不屬于普通準備金計提基數的是（　?。?。

A．以全部貸款扣除已提取專項準備金后的余額為基數

B．以期末各類不良貸款為基數

C．以正常類貸款余額或者正常類貸款加上關注類貸款余額為基數

D．以全部貸款余額作基數

【答案】B

【解析】普通準備金的計提基數有三種：①選擇以全部貸款余額作基數；②為了避免普通準備金與專項準備金的重復計算，選擇以全部貸款扣除已提取專項準備金后的余額為基數；③選擇以正常類貸款余額或者正常類貸款加上關注類貸款余額為基數。

8．商業銀行短期貸款檔案保管期限自貸款結清后第二年起，原則上一般再保管（　?。┠辍?/p>

A．3

B．7

C．10

D．5

【答案】D

【解析】貸款檔案的保管期限自貸款結清（核銷）后的第2年起計算。其中，5年期，一般適用于短期貸款，結清后原則上再保管5年。

9．下列表述錯誤的是（　　）。

A．生產轉換周期是指從借款人用資金購買原材料、生產、銷售到收回銷售款的整個循環過程

B．從銀行角度來說，資產轉換周期是銀行信貸資金由實物資本轉化為金融資本，再由金融資本轉化為實物資本的過程

C．資產轉換周期包括兩個方面的內容，一是生產轉換周期，二是資本轉換周期

D．資本轉換周期是指借款人用資金進行固定資產的購置、使用和折舊的循環

【答案】B

【解析】B項，從銀行角度來講，資產轉換周期是銀行信貸資金由金融資本轉化為實物資本，再由實物資本轉化為金融資本的過程。

10．以下選項中，（　　）不是判斷還款來源是否存在風險可以依據的預警信號。

A．借款人管理層發生變化是否因市場變化而產生信用違約傾向

B．與借款人主營業務無關的貸款目的或償付來源

C．貸款用途與借款人原定計劃不同

D．與合同上還款來源不一致的償付來源

【答案】A

【解析】銀行可以通過財務報表來分析借款人的資金來源和運用情況，從而確定償還來源，也可以通過觀測貸款是否具有以下三個預警信號來判斷還款來源是否存在風險：①貸款用途與借款人原定計劃不同；②與合同上還款來源不一致的償付來源；③與借款人主營業務無關的貸款目的或償付來源。

11．我國商業銀行借貸風險分類最核心的內容是（　?。?/p>

A．借貸人的經營狀況

B．借貸人的財務狀況

C．貸款償還的可能性

D．借貸人的信用等級

【答案】C

【解析】貸款風險分類最核心的內容是貸款償還的可能性，而決定貸款是否能夠償還，借款人的還款能力是主要因素。因此，銀行關心的是借款人的經營狀況，現在以及未來的償付能力。

12．商業銀行應按已批準的貸款項目年度投資計劃所規定的建設內容、費用，準確、及時地提供貸款，這符合銀行貸款發放的（　?。┰瓌t的要求。

A．計劃、比例放款

B．實貸實付

C．適宜相容

D．資本金足額

【答案】A

【解析】貸款發放的原則包括：①計劃、比例放款原則，借款人用于建設項目的其他資金（自籌資金和其他銀行貸款）應與貸款同比例支用；②進度放款原則，在中長期貸款發放過程中，銀行應按照完成工程量的多少進行付款；③資本金足額原則，銀行需審查建設項目的資本金是否已足額到位，即使因特殊原因不能按時足額到位，貸款支取的比例也應同步低于借款人資本金到位的比例。

13．我國現行的工商稅收政策，房產稅應（　?。?。

A．進入產品成本

B．從銷售收入中扣除

C．從利潤中扣除

D．進入項目總投資

【答案】A

【解析】我國現行的工商稅收與項目評估有關的按其歸屬分類有：進入項目總投資的有投資方向調節稅、設備進口環節所交的增值稅和關稅；進入產品成本的有土地使用稅、房產稅、車船牌照使用稅；從銷售收入中扣除的有增值稅、消費稅、營業稅、資源稅、城市維護建設稅、土地增值稅、教育費附加；從利潤中扣除的有企業所得稅。

14．銀行對項目進行產品技術方案分析不包括分析產品的（　　）。

A．價格

B．規格

C．質量

D．技術性能

【答案】A

【解析】產品技術方案分析，是指分析項目產品的規格、品種、技術性能以及產品的質量。技術分析中對產品方案的分析和評估必須在了解國內外現狀的基礎上進行。

15．商業銀行在預測項目產品的市場需求時，估計產品潛在的市場需求總量的影響因素不包括（　　）。

A．項目產品的合格率

B．給定條件下特定產品或市場中的購買者的數量

C．單位產品的價格

D．購買者的平均購買量

【答案】A

【解析】潛在的市場需求量是指在一定時期內，在一定行業營銷水平和一定的市場環境下，一個行業中所有企業可能達到的最大營銷量之和?？偸袌鰸摿靠杀硎緸椋篞＝npq。式中，Q代表總市場潛量；n代表給定的條件下特定產品或市場中的購買者的數量；p代表單位產品的價格；q代表購買者的平均購買量。

16．在擔保管理評價工作中，商業銀行對保證人的管理評價內容不包括（　?。?。

A．保全保證人的資產

B．分析保證人的保證實力

C．審查保證人的資格

D．了解保證人的保證意愿

【答案】A

【解析】貸款保證的目的是對借款人按約、足額償還貸款提供保障，因此，銀行應特別注意保證的有效性，并在保證期內向保證人主張權利。對保證人的管理主要有以下三個方面的內容：①審查保證人的資格；②分析保證人的保證實力；③了解保證人的保證意愿。

17．某項目的凈現金流量如下，如果折現率為5％，則其凈現值率為（　?。?/p>

A．6.38％

B．7.62％

C．8.91％

D．10.27％

【答案】A

【解析】凈現值率即項目的凈現值與總投資現值之比，其計算公式為：

FNPVR＝FNPV/PVI

其中，FNPVR為凈現值率，FNPV為財務凈現值，PVI為總投資現值。財務凈現值FNPV＝（CI－CO）_t（1＋i）^-t＝－200＋60×（1＋5％）^-1＋60×（1＋5％）^-2＋60×（1＋5％）^-3＋60×（1＋5％）^-4≈12.76，總投資現值PVI＝200，故凈現值率FNPVR＝12.76/200×100％＝6.38％。

18．根據法律規定，向人民法院申請保護債權的訴訟時效期間通常為（　　）。

A．2年

B．3年

C．1年

D．6個月

【答案】A

【解析】法律規定，向人民法院申請保護債權的訴訟時效期間通常為2年。訴訟時效一旦屆滿，人民法院不會強制債務人履行債務，但債務人自愿履行債務的，不受訴訟時效的限制。

19．是指人民法院受理債權人提出的破產申請后三個月內，債務人的上級主管部門申請整頓，經債務人與債權人會議就草案達成一致，由人民法院裁定認可而中止破產程序的制度。（　?。?/p>

A．破產清算；破產清算協議

B．破產重整；破產重整協議

C．和解；和解協議

D．以資抵債；以資抵債協議

【答案】C

【解析】和解是指人民法院受理債權人提出的破產申請后三個月內，債務人的上級主管部門申請整頓，經債務人與債權人會議就和解協議草案達成一致，由人民法院裁定認可而中止破產程序的過程。各國破產法雖都有和解制度，但把和解與整頓結合起來，則為我國破產法的獨創。

20．《固定資產貸款管理暫行辦法》規定了固定資產貸款必須采用貸款人受托支付的剛性條件：對單筆資金支付超過項目總投資或超過萬元人民幣時，應采用貸款人受托支付方式。（　　）

A．5％；1000

B．10％；1000

C．10％；500

D．5％；500

【答案】D

【解析】《固定資產貸款管理暫行辦法》規定了固定資產貸款必須采用貸款人受托支付的剛性條件：對單筆金額超過項目總投資5％或超過500萬元人民幣的貸款資金支付，應采用貸款人受托支付方式。在實際操作中，銀行業金融機構應依據這些監管的法規要求審慎行使自主權。

21．關于保證合同的形式，下列表述正確的是（　　）。

A．不可以以主合同擔保條款的形式存在

B．具有擔保性質的信函、傳真不屬于保證合同

C．可以單獨訂立書面合同

D．一般以口頭形式訂立

【答案】C

【解析】保證合同要以書面形式訂立，以明確雙方當事人的權利和義務。根據《擔保法》的規定，書面保證合同可以單獨訂立，包括當事人之間的具有擔保性質的信函、傳真等，也可以是主合同中的擔保條款。

22．下列選項中，屬于商業銀行貸款類文件的是（　?。?。

A．企業購銷合同

B．企業法人執照

C．已正式簽署的合營合同

D．借貸雙方已正式簽署的借款合同

【答案】D

【解析】貸款類文件包括：①借貸雙方已正式簽署的借款合同；②銀行之間已正式簽署的貸款協議（多用于銀團貸款）。

23．如果保證合同未約定保證期間或約定不明，并且債權人一直未要求保證人承擔保證責任，那么在（　　）之后，保證人免除保證責任。

A．主債務履行期屆滿之日起24個月

B．主債務履行期屆滿之日起6個月

C．主債務履行期屆滿之日起13個月

D．主債務合同生效之日起24個月

【答案】B

【解析】就保證責任而言，如果保證合同對保證期間有約定，應依約定；如果保證合同未約定或約定不明，則保證責任自主債務履行期屆滿之日起6個月，在上述規定的時期內債權人未要求保證人承擔保證責任，保證人免除保證責任。

24．商業銀行應兼顧信貸風險控制和提高審批效率兩方面的要求，合理確定授權金額及行權方式，以實現集權與分權的平衡。這是信貸授權應遵循的（　?。┰瓌t。

A．差別授權

B．動態調整

C．授權適度

D．權責一致

【答案】C

【解析】信貸授權應遵循的基本原則有四種：①授權適度原則；②差別授權原則；③動態調整原則；④權責一致原則。其中，授權適度原則是指銀行業金融機構應兼顧信貸風險控制和提高審批效率兩方面的要求，合理確定授權金額及行權方式，以實現集權與分權的平衡。實行轉授權的，在金額、種類和范圍上均不得大于原授權。

25．在分析影響借款人還款能力的非財務因素時，可以通過（　?。┎殚喗杩钊说牟涣加涗?，查看客戶過去有無拖欠銀行貸款等事項。

A．中國銀行業監督管理委員會客戶風險統計系統

B．中國人民銀行企業征信系統

C．中國稅務總局企業納稅信用等級查詢系統

D．中國銀行業協會企業征信系統

【答案】B

【解析】在分析影響借款人還款能力的非財務因素時，應分析借款人信譽這一重要的非財務因素。其中，借款人的不良記錄可通過“中國人民銀行企業征信系統”查閱，查看客戶過去有無拖欠銀行貸款等事項。

26．下列單位中，商業銀行可接受其作為貸款保證人的是（　?。?/p>

A．企業法人職能部門

B．企業法人

C．國家機關

D．公益單位和社會團體

【答案】B

【解析】商業銀行不接受下列單位作為保證人：①國家機關；②以公益為目的的事業單位、社會團體；③無企業法人的書面授權或者超出企業法人書面授權范圍提供保證的企業法人的分支機構；④企業法人的職能部門。

27．下列不屬于貸款發放審查中擔保落實情況內容的是（　?。?。

A．是否可以事后補辦抵（質）押登記

B．抵（質）押物保險金額是否覆蓋信貸業務金額

C．是否已按要求進行核保

D．擔保人的擔保資料是否完整、合規、有效

【答案】A

【解析】貸款發放審查中，擔保落實情況主要包括：①擔保人的擔保行為是否合規，擔保資料是否完整、合規、有效；②是否已按要求進行核保，核保書內容是否完整、準確；③抵（質）押率是否符合規定；④是否已按規定辦理抵（質）押登記；⑤抵（質）押登記內容與審批意見、抵（質）押合同、抵（質）押物清單、抵（質）押物權屬資料是否一致；⑥是否已辦理抵（質）押物保險，保險金額是否覆蓋信貸業務金額；等等。

28．下列各項中，引起企業凈現金流量變動的活動是（　?。?。

A．將現金存入銀行

B．用存貨抵償債務

C．用銀行存款購入一個月到期的債券

D．用現金等價物清償30萬元的債券

【答案】D

【解析】現金流入用正值表示，現金流出用負值表示，現金流入與現金流出的差稱為凈現金流量?，F金流量只計算實際的現金收支，不計算非實際的現金收支（如折舊等）。A項只是現金形態的轉換，不影響凈現金流量的變動；B項，用存貨抵償債務不涉及現金及其等價物；C項，用銀行存款購入一個月到期的債券，企業凈現金流量沒有發生變動；D項，用現金等價物清償債券是現金流出，會引起企業凈現金流量減少。

29．客戶經理制是一種（　?。┑臉I務組織架構。

A．以市場和客戶為中心

B．以產品為導向

C．以產品、市場和客戶為中心

D．以方便銀行為目標

【答案】A

【解析】客戶經理制是指商業銀行的營銷人員與客戶，特別是重點客戶建立一種明確、穩定和長期的服務對應關系。推行客戶經理制勢必打破傳統的以產品為導向的組織形式，向以市場和客戶為中心的業務組織管理架構轉變。

30．關于抵押物的管理，下列表述錯誤的是（　?。?/p>

A．如抵押人無法完全恢復由其造成的已減少的抵押物價值，銀行應要求抵押人提供與減少的價值相當的擔保，包括另行提供抵押物、權利質押或保證

B．抵押人在抵押期間轉讓或處分抵押物的，必須經貸款抵押銀行同意

C．經銀行同意，抵押人可以全部轉讓并以不低于商業銀行認可的最低轉讓價款轉讓抵押物的，抵押人轉讓抵押物所得的價款只能向商業銀行提前清償所擔保的債權

D．如抵押人的行為造成抵押物價值的減少，銀行應要求抵押人恢復抵押物的價值

【答案】C

【解析】C項，經商業銀行同意，抵押人可以全部轉讓并以不低于商業銀行認可的最低轉讓價款轉讓抵押物的，抵押人轉讓抵押物所得的價款應當優先用于向商業銀行提前清償所擔保的債權或存入商業銀行賬戶。

31.A企業在B銀行有一筆一年期流動資金貸款即將到期，但A企業集團因季節性因素影響了銷售及資金回籠，資金暫時出現不足，無法償還在B銀行的貸款。下列各項中表述正確的是（　?。?。

A．B銀行業務部門客戶經理對A企業展期條件審查核實后，可直接批準企業展期申請

B．A企業應在到期前向銀行提出貸款展期申請

C．為確保企業足額還款且不影響其正常生產，B銀行可同意企業展期期限為兩年

D．若A企業未向B銀行提出展期申請，其貸款自到期之日起，轉入次級類貸款

【答案】B

【解析】借款人不能按期歸還貸款時，應當在貸款到期日之前，向銀行申請貸款展期。A項，貸款展期的審批實行分級審批制度，銀行應根據業務量大小、管理水平和貸款風險度確定各級分支機構的審批權限，超過審批權限的，應當報上級機構審批；C項，短期貸款展期期限累計不得超過原貸款期限；D項，借款人未申請展期或申請展期未得到批準，其貸款從到期日次日起，轉入逾期貸款賬戶。

32．在利潤表結構分析中就是以（　?。?00％，計算出各指標所占百分比的變動，分析其對借款人利潤總額的影響。

A．產品銷售收入凈額

B．產品銷售成本

C．產品銷售利潤

D．產品銷售費用

【答案】A

【解析】在利潤表結構分析中就是以產品銷售收入凈額為100％，計算產品銷售成本、產品銷售費用、產品銷售利潤等指標各占產品銷售收入的百分比，計算出各指標所占百分比的增減變動，分析其對借款人利潤總額的影響。

33．甲公司總資產為1000萬元，總折舊固定資產為100萬元，累計折舊為50萬元。那么，甲公司的固定資產使用率為（　?。?。

A．50％

B．25％

C．10％

D．5％

【答案】A

【解析】根據固定資產使用率的計算公式，可得：

34．盈虧平衡點越好，盈虧平衡點，表明項目抗風險性能力。（　?。?/p>

A．越低；越低；越弱

B．越高；越高；越強

C．越低；越低；越強

D．越低；越高；越強

【答案】C

【解析】一般情況下，無論以何種形式表示，盈虧平衡點越低越好，因為盈虧平衡點越低表明項目抗風險能力越強。

35．（　?。┴撠熴y團貸款市場秩序的自律工作，協調銀團貸款與交易中發生的問題，收集和披露有關銀團貸款信息。

A．中國人民銀行

B．中國銀行業監督管理委員會

C．銀行業協會

D．商業銀行

【答案】C

【解析】銀行業協會負責維護銀團貸款市場秩序，推進市場標準化建設，推動銀團貸款與交易系統平臺搭建，協調銀團貸款與交易中發生的問題，收集和披露有關銀團貸款信息，制定行業公約等行業自律工作。

36．貸放分控中的“貸”，是指信貸業務流程中貸款調查、貸款審查和貸款審批等環節，尤其是指（　　）環節，以區別貸款發放與支付環節。

A．貸款審查

B．貸款發放

C．貸款審批

D．貸款調查

【答案】C

【解析】貸放分控中的“貸”，是指信貸業務流程中貸款調查、貸款審查和貸款審批等環節，尤其是指貸款審批環節，以區別貸款發放與支付環節；“放”是指放款，特指貸款審批通過后，由銀行通過審核，將符合放款條件的貸款發放或支付出去的業務環節。

37．分析企業資產結構是否合理，通常是與（　?。┑谋嚷蔬M行比較。

A．同負債規模企業

B．同收入規模企業

C．同資產規模企業

D．同行業的企業

【答案】D

【解析】資產結構是指各項資產占總資產的比重。資產結構分析是指通過計算各項資產占總資產的比重，來分析判斷借款人資產分配的合理性。由于借款人行業和資產轉換周期的長短不同，所以其資產結構也不同。因此，在分析資產負債表時，一定要注意借款人的資產結構是否合理，是否與同行業的比例大致相同。

38．抵押物由于技術相對落后造成的貶值稱為（　?。?。

A．經濟性貶值

B．功能性貶值

C．實體性貶值

D．科技性貶值

【答案】B

【解析】抵押物價值的變動趨勢，一般可從下列方面進行分析：①實體性貶值，即由于使用磨損和自然損耗造成的貶值；②功能性貶值，即由于技術相對落后造成的貶值；③經濟性貶值，即由于外部環境變化引起的貶值或增值。

39．銀行對項目環境條件分析時，（　　）不屬于項目建設條件中的運輸條件分析的內容。

A．廠內、廠外的運輸方式和設備

B．裝、卸、運、儲環節的能力

C．廠址選擇條件

D．各類物資運輸量和運輸距離

【答案】C

【解析】運輸條件包括廠內、廠外的運輸方式和設備；裝、卸、運、儲環節的能力；各類物資運輸量和運輸距離。運輸條件分析就是要分析運輸方式的選擇是否合理、運輸設備是否安全可靠、運輸環節是否連續協調，以及運輸距離是否經濟合理等。

40．（　?。┦侵競鶛嗳伺c債務人或債務人提供的第三人以協商訂立書面合同的方式，移轉債務人或者債務人提供的第三人的動產或權利的占有，在債務人不履行債務時，債權人有權以該財產價款優先受償。

A．留置

B．保證

C．質押

D．抵押

【答案】C

【解析】A項，留置是指債權人按照合同約定占有債務人的動產，債務人不按照合同約定的期限履行債務的，債權人有權按照規定留置該財產，以該財產折價或者以拍賣、變賣該財產的價款優先受償；B項，保證是指保證人和債權人約定，當債務人不履行債務時，保證人按照約定履行債務或者承擔責任的行為；D項，抵押是指借款人或第三人在不轉移財產占有權的情況下，將財產作為債權的擔保，銀行持有抵押財產的擔保權益，當借款人不履行借款合同時，銀行有權以該財產折價或者以拍賣、變賣該財產的價款優先受償。

41．商業銀行評價借款人還款能力應主要關注（　　）。

A．現金流量狀況

B．現有資產價值

C．擔保落實情況

D．重新籌資能力

【答案】A

【解析】客戶的還款能力主要取決于客戶的現金流，客戶的債務承受能力高，并不表示其有還款能力，一旦其現金流斷裂，客戶即使有還款意愿也不可能還款。只有當客戶在一定期限內的現金流入大于或等于現金流出時，才認為其具有還款能力。在實際操作中，銀行可以通過對季節性或長期貸款的信用分析和財務預測來評估還款能力，集中分析客戶未來現金流量的風險。

42．下列不屬于項目評估的內容的是（　　）。

A．可行性研究報告

B．項目建設的必要性與建設配套條件評估

C．項目擔保及風險分擔

D．項目技術評估

【答案】A

【解析】項目評估的內容主要有：①項目建設的必要性評估；②項目建設配套條件評估；③項目技術評估；④借款人及項目股東情況；⑤項目財務評估；⑥項目擔保及風險分擔；⑦項目融資方案；⑧銀行效益評估。

43．固定資產貸款借款人的經營管理要滿足合法合規的要求，以下不符合這一要求的是（　?。?。

A．借款人的經營活動應符合國家相關法律法規規定

B．借款人的經營活動符合營業執照規定的經營范圍和公司章程

C．新建項目所有者權益與總投資比例可以適度低于國家規定的資本金比例

D．借款人的經營活動符合國家產業政策和區域發展政策

【答案】C

【解析】C項，新建項目企業法人所有者權益與所需總投資的比例不得低于國家規定的投資項目資本金比例。

44．花旗銀行副總裁喬治·斯科特有句名言：“我經過這個行業的起起落落，還是認為沒有什么能代替下面三個問題：你要這筆貸款干什么？你準備怎樣償還這筆貸款？你說的方法無效時，準備如何償還這筆貸款？”與這句話最貼近的企業信用分析框架是（　?。?。

A．5W

B．5Cs

C．5Ps

D．CAMELs

【答案】C

【解析】5Ps分析系統包括：個人因素（Personal Factor）、資金用途因素（Purpose Factor）、還款來源因素（Payment Factor）、保障因素（Protection Factor）、企業前景因素（Perspective Factor）。與題干中的三個問題相對應的三個因素分別為資金用途、還款來源、保障因素。

45．項目財務內部收益率是指項目在計算期內各年凈現金流量現值累計（　?。┑恼郜F率，反映了項目所占用資金的盈利水平。

A．等于0

B．等于1

C．小于0

D．大于0

【答案】A

【解析】使項目在計算期內各年凈現金流量累計凈現值等于零時的折現率就是財務內部收益率，財務內部收益率是反映項目獲利能力的動態指標。

46．商業銀行在貸款項目評估中，為編制基本財務報表，還必須編制一些輔助報表，輔助報表不包括（　?。?。

A．總成本費用估算表

B．無形及遞延資產攤銷估算表

C．投資計劃與資金籌措表

D．流動負債估算表

【答案】D

【解析】輔助報表可以根據計算需要編制，除ABC三項外，一般還包括：①固定資產投資估算表；②流動資金估算表；③固定資產折舊費計算表；④產品銷售（營業）收入和銷售稅金及附加估算表；⑤投入物成本計算表（用于計算生產中投入物成本和進項稅）。

47．下列情況中，不會帶來現金流入的是（　　）。

A．取得短期與長期貸款

B．增值稅銷項稅款和出口退稅

C．出售固定資產

D．分配現金股利

【答案】D

【解析】D項屬于融資活動帶來的現金流出。A項屬于融資活動帶來的現金流入；B項屬于經營活動帶來的現金流入；C項屬于投資活動帶來的現金流入。

48．如果企業速動比率很小，下列結論正確的是（　?。?。

A．企業短期償債能力較弱

B．企業流動資產占用過多

C．企業資產流動性很強

D．企業流動比率很小

【答案】A

【解析】速動比率是借款人速動資產與流動負債的比率。一般認為速動比率為1較為合適。如果速動比率低，說明借款人的短期償債能力存在問題；如果速動比率過高，說明借款人擁有過多的速動資產，可能失去一些有利的投資或獲利機會。

49．某銀行信貸審查人員在對一家借款企業進行財務分析時，發現該企業近3年來的流動資金占總資產比例沒有太大變化，但速動資產比例在逐年減少，而存貨和其他應收款占比逐年增加，反映出企業營運資金有所沉淀，資金使用效率逐步惡化，該信貸審查人員在對企業進行財務分析時，主要運用了（　　）。

A．結構分析法和趨勢分析法

B．因素分析法和比較分析法

C．比較分析法和趨勢分析法

D．結構分析法和比率分析法

【答案】A

【解析】結構分析是以財務報表中的某一總體指標為基礎，計算其中各構成項目占總體指標的百分比，然后比較不同時期各項目所占百分比的增減變動趨勢。趨勢分析法是將客戶連續數期的財務報告中的相同項目的絕對數或相對數進行比較，以揭示它們增減變化趨勢的一種方法。該信貸人員將企業近3年來的流動資金占總資產比例、速動資產比例、存貨和其他應收款占比進行比較，首先體現了趨勢分析法的運用；而總資產包括存貨、其他應收款、速動資產等項目，比較不同時期這些項目占總資產的比例則是對結構分析法的運用。

50．下列關于借款需求期限的說法中，正確的是（　?。?。

A．與固定資產重置相關的借款需求一定是長期的

B．與債務重構相關的借款需求一定是長期的

C．與流動資產相關的借款需求一定是短期的

D．與資產效率降低相關的借款需求一定是短期的

【答案】A

【解析】B項，公司用長期融資來取代短期融資進行債務重構，一般是為了平衡融資結構；C項，一些與流動資產和營運資金有關的融資需求，也可能與長期融資需求相關；D項，公司資產使用效率的下降，即應收賬款和存貨周轉率的下降可能導致長期融資需求，也可能導致短期融資需求。

51．商業銀行對產能過剩行業、高耗能、高污染行業適當上收審批權限，這屬于使用（　?。┻M行的信貸授權。

A．受權人

B．行業

C．客戶風險評級

D．授信品種

【答案】B

【解析】常用的授權形式有以下幾種：①按受權人劃分；②按授信品種劃分；③按行業進行授權；④按客戶風險評級授權；⑤按擔保方式授權。其中，按行業進行授權，根據銀行信貸行業投向政策，對不同的行業分別授予不同的權限，如對產能過剩行業、高耗能、高污染行業應適當上收審批權限。

52．某商業銀行市場定位于“服務地方、服務中小、服務民營”，這分別是按（　?。藴蔬M行市場細分。

A．按規模、按區域、按性質

B．指性質、按區域、按規模

C．按區域、按規模、按性質

D．按性質、按規模、按區域

【答案】C

【解析】商業銀行一般按照企業所處區域、產業、規模、所有者性質和組織形式等方式對公司信貸客戶進行細分。其中，區域主要考慮客戶所在地區的市場密度、交通便利程度、整體教育水平以及經濟發達程度等方面的差異，并將整體市場劃分成不同的小市場；規模是指將客戶劃分為大、中、小、微型企業；企業性質及組織形式是指將客戶劃分為國有企業、民營企業、外商獨資企業、合資和合作經營企業、業主制企業等。

53．關于影響貸款價格的主要因素，以下說法錯誤的是（　　）。

A．借款人的信用越好，貸款風險越小，貸款價格也應越低

B．當貸款供大于求時，貸款價格應當提高；當貸款供不應求時，貸款價格應當適當降低

C．為彌補非預期損失，貸款要占用一定的經濟資本，經濟資本是用來承擔非預期損失和保持正常經營所需的成本

D．貸款收益率目標直接影響到銀行總體盈利目標的實現。在貸款定價時，必須考慮能否在總體上實現銀行的貸款收益

【答案】B

【解析】B項，貸款需求是指借款人某一時期希望從銀行取得貸款的數量；貸款供給是指所有銀行在該時期內能夠提供的貸款數量。當貸款供大于求時，貸款價格應當降低；當貸款供不應求時，貸款價格應當適當提高。

54．以下不屬于所有者權益的是（　?。?。

A．待攤費用

B．未分配利潤

C．投資者投入的資本金

D．資本公積金和盈余公積金

【答案】A

【解析】所有者權益代表投資者對凈資產的所有權。凈資產是借款人全部資產減去全部負債的凈額。它由兩部分組成：一部分是投資者投入的資本金；另一部分是在生產經營過程中形成的資本公積金、盈余公積金和未分配利潤。

55．商業銀行應根據各業務職能部門和分支機構的經營管理水平、風險控制能力、主要負責人業績以及所處地區經濟環境等，實行有區別的授權。這是信貸授權應遵循的（　　）原則。

A．動態調整

B．差別授權

C．權責一致

D．授權適度

【答案】B

【解析】信貸授權應遵循的基本原則有四種：①授權適度原則；②差別授權原則；③動態調整原則；④權責一致原則。其中，差別授權原則是指商業銀行應根據各業務職能部門和分支機構的經營管理水平、風險控制能力、主要負責人業績以及所處地區經濟環境等，實行有區別的授權。

56．下列關于公司信貸的基本要素，說法錯誤的是（　　）。

A．信貸產品主要包括貸款、擔保、承兌、保函、信用證和承諾等

B．按計算利息的周期，計息方式分為按日計息、按月計息、按季計息、按年計息

C．在廣義的定義下，貸款期限通常分為提款期、寬限期和還款期

D．利率一般有年利率、季利率、月利率、日利率四種形式

【答案】D

【解析】D項，利率一般有年利率、月利率、日利率三種形式。年利率也稱年息率，以年為計息期，一般按本金的百分之幾表示；月利率也稱月息率，以月為計息期，一般按本金的千分之幾表示；日利率也稱日息率，以日為計息期，一般按本金的萬分之幾表示。

57．銀行制訂公司信貸營銷計劃的基本步驟是（　?。?。

A．提供營銷總體思路與措施、分析市場機會、選擇目標市場、制訂具體營銷行動方案、組織實施營銷活動、控制營銷活動

B．分析市場機會、選擇目標市場、設計營銷策略組合、制訂具體營銷行動方案、組織實施營銷、控制營銷活動

C．選擇目標市場、分析市場機會、設計營銷策略組合、制訂具體營銷行動方案、控制營銷活動、組織實施營銷活動

D．分析市場機會、提供營銷總體思路與措施、選擇目標市場、設計營銷策略組合、組織實施營銷活動、控制營銷活動

【答案】B

【解析】制訂營銷計劃是銀行進行公司信貸營銷活動的正式起點。營銷計劃的科學性、完整性和可行性直接影響營銷活動的效果。銀行制訂公司信貸營銷計劃應該包括以下基本步驟：分析市場機會、選擇目標市場、設計營銷策略組合、制訂具體營銷行動方案以及組織、實施和控制營銷活動。

58．甲企業與A單位共有一處房屋，經評估，房屋價格為600萬人民幣，該企業擁有50％所有權。經與A單位協商，A單位同意甲企業將此房屋作為抵押物向銀行申請抵押貸款，貸款抵押率為60％，銀行對企業放款金額最多不超過（　?。┤f元。

A．220

B．180

C．360

D．328

【答案】B

【解析】共有財產是指兩人以上對同一財產享有所有權。對以共有財產抵押的，按照共有財產共同處分的原則，應該經得各共有人的同意才能設立，否則抵押無效。用共有財產作抵押時，應取得共有人同意抵押的證明，并以抵押人所有的份額為限。抵押率的計算公式為：抵押率＝擔保債權本息總額/抵押物評估價值額×100％，故銀行對企業放款的最大金額為：600×60％×50％＝180（萬元）。

59．經營杠桿是衡量（　?。┫鄬τ阡N售量變化敏感度的指標。

A．存貨

B．營運資本

C．營業利潤

D．銷售費用

【答案】C

【解析】經營杠桿是營業利潤相對于銷售量變化敏感度的指示劑。經營杠桿越大，銷售量對營業利潤的影響就越大。

60．下列有關項目現金流量分析的表述，錯誤的是（　?。?。

A．全部投資現金流量表可以計算全部投資的內部收益率、凈現值、投資回收期等指標

B．項目生產經營期間所支付的利息應計入產品總成本中，在編制全部投資現金流量表時，利息支出應作為現金流出

C．在計算現金流量時，固定資產折舊、無形資產和遞延資產攤銷都不能作為現金流出

D．全部投資、自有資金的現金流量表由于計算基礎不同，應根據計算基礎判斷哪些應作為其現金流入和流出

【答案】B

【解析】B項，項目生產經營期間所支付的利息應計入產品總成本中，但在編制全部投資現金流量表時，全部投資都假設為自有資金，以全部投資為計算基礎，利息支出不作為現金支出，而在編制自有資金現金流量表時，借款利息應作為現金流出。

61．一筆8年期的公司貸款，商業銀行允許展期的最長期限是（　?。┠?。

A．1

B．4

C．3

D．8

【答案】C

【解析】短期貸款展期期限累計不得超過原貸款期限；中期貸款展期期限累計不得超過原貸款期限的一半；長期貸款（期限在5年以上）展期期限累計不得超過3年。

62．銷售狀況為價格高，銷售量小的特點屬于行業的（　?。?。

A．衰退階段

B．成熟階段

C．成長階段

D．啟動階段

【答案】D

【解析】行業的啟動階段中，當新的產品或者服務項目剛剛被推出的時候，銷售量一般都很小，與之相對應的卻是高昂的價格。這個階段的企業通常需要大量的資金投入來維持產品的發展和推廣使市場接受。

63．下列關于項目融資的說法，錯誤的是（　　）。

A．還款資金來源主要依賴項目產生的銷售收入、補貼收入或其他收入，同時也必須具備其他還款來源

B．貸款用途通常是用于建造一個或一組大型生產裝置、基礎設施、房地產項目或其他項目

C．貸款可用于對在建或已建項目的再融資

D．借款人通常是為建設、經營該項目或為該項目融資而專門組建的企事業法人

【答案】A

【解析】A項，項目融資的特征是還款資金來源主要依賴該項目產生的銷售收入、補貼收入或其他收入，一般不具備其他還款來源。

64．下列關于流動資金貸款管理的說法，不正確的是（　　）。

A．貸款人應采取現場與非現場相結合的形式履行盡職調查，形成書面報告，并對其內容的真實性、完整性和有效性負責

B．與借款人新建立信貸業務關系且借款人信用狀況一般的流動資金貸款，原則上應采用貸款人受托支付方式

C．貸款人應根據貸審分離、分級審批的原則，建立規范的流動資金貸款評審制度和流程，確保風險評價和信貸審批的獨立性

D．貸款人可以根據內部績效考核指標，制定期望的貸款規模指標，必要時可在季末突擊放款

【答案】D

【解析】D項，根據《流動資金貸款管理暫行辦法》第八條，貸款人應根據經濟運行狀況、行業發展規律和借款人的有效信貸需求等，合理確定內部績效考核指標，不得制定不合理的貸款規模指標，不得惡性競爭和突擊放貸。

65．對于季節性經營特征比較明顯的借款人，銀行貸款的還款來源主要是季節性（　　）所釋放的現金。

A．資產增加

B．負債減少

C．負債增加

D．資產減少

【答案】D

【解析】具有季節性銷售特點的公司，其銀行貸款的還款來源主要是季節性資產減少所釋放出的現金。

66．若某服裝生產企業2013年實現營業收入5000萬元，固定資產處置收入200萬元，企業發生營業成本1000萬元，營業稅金及附加850萬元，銷售費用800萬元，管理費用300萬元，財務費用100萬元，營業外支出50萬元。企業適用所得稅率為25％。則該企業2013年度實現營業利潤和凈利潤分別為（　　）萬元。

A．1950，1462.5

B．2100，1462.5

C．2150，1575

D．1950，1575

【答案】D

【解析】營業利潤＝銷售利潤－管理費用－財務費用＝5000－1000－850－800－300－100＝1950（萬元），利潤總額＝營業利潤＋投資凈收益＋營業外收入－營業外支出＝1950＋200－50＝2100（萬元），凈利潤＝利潤總額×（1－所得稅率）＝2100×（1－25％）＝1575（萬元）。

67．從某家企業的利潤表可知，其第一年銷售成本比率為54.2％，第二年銷售成本比率增加，實際銷售成本為85萬元，銷售收入為150萬元，則由于銷售成本比率增加使企業現金流減少（　?。?。

A．3.7萬元

B．50萬元

C．15萬元

D．30.8萬元

【答案】A

【解析】如果第二年保持第一年的銷售成本比率54.2％，那么第二年的銷售成本應當是150×54.2％＝81.3（萬元），但銷售成本比率的增加使得實際銷售成本達到了85萬元。因此，銷售成本比率增加消耗掉3.7萬元（＝85－81.3）的現金。

68．流動比率越高，表明借款人可以變現的資產數額越，債權人遭受損失的風險就越。（　?。?/p>

A．小；小

B．小；大

C．大；大

D．大；小

【答案】D

【解析】一般情況下，流動比率越高，反映借款人短期償債能力越強，債權人的權益越有保證。流動比率高，不僅反映借款人擁有的營運資金高，可用以抵償短期債務，而且表明借款人可以變現的資產數額大，債權人遭受損失的風險小。

69．具有競爭力的產品能為企業贏得市場和利潤，（　?。┎皇瞧髽I產品競爭力主要影響因素。

A．市場占有率

B．質量穩定

C．性能先進

D．銷價合理

【答案】A

【解析】企業產品的競爭力取決于產品品牌等多種因素，但主要還是取決于產品自身的性價比，那些性能先進、質量穩定、銷價合理的產品往往在市場上具有較強的競爭力，為企業贏得市場和利潤。當企業的產品定價不再具有競爭力或質量出現不穩定狀況時，其經營上的問題也就可能產生了。

70．把一攬子服務打包定價，對很多服務項目給予價格優惠，從而吸引客戶，從客戶其他的業務中獲得補貼，這種銀行公司信貸產品定價策略，叫做（　　）。

A．關系定價策略

B．薄利多銷定價策略

C．高額定價策略

D．滲透定價策略

【答案】A

【解析】關系定價策略是指把一攬子服務打包定價，對很多服務項目給予價格優惠，從而吸引客戶，從客戶其他的業務中獲得補貼。銀行采用這種策略可以保持與客戶的長期穩定關系，客戶享受的服務越全面、種類越多，他們對銀行的依賴程度就越高；將產品組合在一起出售給客戶，可以發揮規模作業的優勢，降低成本，提高銀行利潤。

71．某電力生產企業2015年末資產負債表主要科目情況如下：

從其資產負債表分析，該電力生產企業最有可能存在的問題是（　?。?/p>

A．資產負債結構不合理，所有者權益不足

B．營運資金不合理，長期借款過多

C．資產結構不合理，長期資產比重過高

D．資金結構不合理，資金使用和籌措期限錯配

【答案】C

【解析】由題意知：流動資產＝現金＋應收賬款＋存貨＝10000（元）；非流動資產＝固定資產＋在建工程＝150000（元）；流動負債＝短期借款＋應付賬款＝65000（元）；長期負債＝長期借款＝50000（元）；所有者權益＝45000（元）。從上述計算過程可以看出該企業長期資產比重過高，約占資產總額的94％（＝150000/160000×100％），一般情況下，制造業的長期資產占總資產的比重在35％～50％之間較為合理。

72．商業銀行實行的審貸分離制度是將負責和負責進行分離。（　?。?/p>

A．貸款調查的業務部門；貸后管理部門

B．貸款審批的管理部門；貸款發放的業務部門

C．貸款審查的業務部門；貸款發放的業務部門

D．貸款調查的業務部門；貸款審查的管理部門

【答案】D

【解析】審貸分離是指將信貸業務辦理過程中的調查和審查環節進行分離，分別由不同層次機構和不同部門（崗位）承擔，以實現相互制約并充分發揮信貸審查人員專業優勢的信貸管理制度。

73．下列關于企業資產結構分析的表述，錯誤的是（　?。?/p>

A．企業資產結構與其所在行業有關

B．企業資產結構與其資產轉換周期相關

C．資本密集型行業流動資產占比通常較高

D．勞動力密集型行業流動資產占比通常較高

【答案】C

【解析】資產結構是指各項資產占總資產的比重。資產結構分析是指通過計算各項資產占總資產的比重，來分析判斷借款人資產分配的合理性。由于借款人行業和資產轉換周期的長短不同，所以其資產結構也不同。勞動力密集型行業的流動資產占比通常較高，資本密集型行業的流動資產占比通常較低。

74．某公司年末流動負債為2000萬元。流動比率為2，速動比率為0.8，全年銷貨成本為30000萬元，年初存貨為1600萬元。不考慮預付賬款和待攤費用等因素，本年度的存貨周轉率為（　　）。

A．18.75

B．20

C．15

D．12.5

【答案】C

【解析】存貨周轉率的計算公式為：存貨周轉率＝銷貨成本/平均存貨余額×100％，其中，平均存貨余額＝（期初存貨余額＋期末存貨余額）/2。代入題中數據可得：流動資產＝流動負債×流動比率＝2000×2＝4000（萬元），速動資產＝流動負債×速動比率＝2000×0.8＝1600（萬元），期末存貨＝流動資產－速動資產＝4000－1600＝2400（萬元），平均存貨余額＝（1600＋2400）/2＝2000（萬元），存貨周轉率＝30000/2000＝15。

75．某國的政治風險評級（PR）為75，財務風險評級（FR）為45，經濟風險評級（ER）為20，則使用PRS集團的計算方法得到的國家綜合風險是（　　）。

A．70

B．47

C．34

D．12

【答案】A

【解析】在政治風險服務集團（PRS集團）的計算方法中，國家綜合風險（CRR）＝0.5×（PR＋FR＋ER）＝0.5×（75＋45＋20）＝70。

76．商業銀行對客戶信用評級主要包括定性分析法和定量分析法兩類方法，以下屬于定性分析法的是（　　）。

A．違約概率模型分析法

B．死亡概率模型

C．專家判斷法

D．風險中性定價模型分析法

【答案】C

【解析】定性分析法主要指專家判斷法。專家判斷法是商業銀行在長期經營信貸業務、承擔信用風險過程中逐步發展并完善起來的傳統信用分析法。

77．銀行人員對貸款項目進行市場需求分析時，應重點考慮（　　）。

A．項目建設獲得有權審批部門的批復情況

B．項目產品的性能、價格及市場需求量

C．項目建設條件的落實

D．項目貸款抵質押品的質量和價格

【答案】B

【解析】市場需求預測的主要相關因素有：①產品特征和消費條件，產品特征主要指產品本身的特點，產品的現狀、規格、性能以及用途等；②社會購買力與產品價格水平，居民收入水平決定著產品的市場需求量，產品價格直接影響消費需求的變化。

78．貸款項目建設的必要性評估不包括（　?。?/p>

A．項目產品市場情況分析和項目產品的競爭力分析

B．項目所屬行業當前整體狀況分析，國內外情況對比，發展趨勢預測，項目所生產產品的生命周期分析

C．貸款項目是否符合國家產業政策，是否符合國家總體布局和地區經濟結構的需要

D．資源條件能否滿足項目需要，原輔材料、燃料供應是否有保障，是否經濟合理

【答案】D

【解析】D項屬于項目建設配套條件評估需要考慮的內容。

79．電子票據的期限為（　?。?，使企業融資期限安排更加靈活。

A．三個月

B．六個月

C．一年

D．九個月

【答案】C

【解析】電子票據較傳統紙質票據，實現了以數據電文形式代替原有紙質實物票據、以電子簽名取代實體簽章、以網絡傳輸取代人工傳遞、以計算機錄入代替手工書寫等變化，其期限延長至一年，使企業融資期限安排更加靈活。

80．為落實“三個辦法一個指引”關于貸款發放與支付的要求，貸款人應當設立獨立的（　?。?。

A．放款執行部門

B．貸款調查部門

C．貸款審查部門

D．內部審計部門

【答案】A

【解析】《固定資產貸款管理暫行辦法》第二十一條規定，貸款人應設立獨立的責任部門或崗位，負責貸款發放和支付審核。其中責任部門即放款執行部門。

二、多選題：（共30題，每題1分，共30分）下列選項中有兩項或兩項以上符合題目的要求。多選、少選、錯選均不得分。

1．2002年起，我國全面實行貸款五級分類制度，按照該制度貸款的風險程度，銀行信貸資產屬于不良資產的包括（　?。?/p>

A．關注

B．正常

C．可疑

D．損失

E．次級

【答案】CDE

【解析】從2002年起，我國全面實行貸款五級分類制度，該制度按照貸款的風險程度，將銀行信貸資產分為五類：正常、關注、次級、可疑、損失。不良貸款主要指次級、可疑和損失類貸款。

2．下列選項中，屬于財務狀況的預警信號的有（　?。?。

A．應收賬款余額激增

B．固定資產投資迅速增加

C．存貨激增

D．公司主要負責人變動

E．存貨周轉速度放慢

【答案】ABCE

【解析】有關財務狀況的預警信號主要包括：①存貨激增；②存貨周轉速度放慢；③現金狀況惡化；④應收賬款余額或比例激增；⑤流動資產占總資產的比例下降；⑥流動資產狀況惡化；⑦固定資產迅速變化；⑧除固定資產外的非流動資產集中；⑨長期債務大量增加；⑩短期債務增加失當；資本與債務的比例降低；銷售額下降；成本上升、收益減少；銷售上升、利潤減少；相對于銷售額（利潤）而言，總資產增加過快等。

3．具有（　?。┣樾沃坏牧鲃淤Y金貸款，原則上應采用貸款人受托支付方式。

A．單筆金額只有超過500萬元人民幣

B．遵守貸款與資本金同比例到位的基本要求

C．借款人已做出正式承諾

D．支付對象明確且單筆支付金額較大

E．與借款人新建立信貸業務關系且借款人信用狀況一般

【答案】DE

【解析】具有以下情形之一的流動資金貸款，原則上應采用貸款人受托支付方式：①與借款人新建立信貸業務關系且借款人信用狀況一般；②支付對象明確且單筆支付金額較大；③貸款人認定的其他情形。

4．下列關于放款執行部門的職責說法正確的有（　?。?/p>

A．提出審核意見并對審核意見負責

B．審核審批日至放款核準日期間借款人重大風險變化的情況

C．主要職能包括審核銀行內部授信流程的合法性、合規性

D．主要審核貸款審批書中提出的前提條件是否逐項得到落實

E．貸款發放和支付的審核

【答案】ABCDE

【解析】放款執行部門的核心職責是貸款發放和支付的審核，其主要職能包括：①審核銀行內部授信流程的合法性、合規性、完整性和有效性。②核準放款前提條件，主要審核貸款審批書中提出的前提條件是否逐項得到落實；放款執行部門要進行把關，提出審核意見并對審核意見負責，主要審核內容包括審核審批日至放款核準日期間借款人重大風險變化情況等。③其他職責。

5．商業銀行信貸批復文件中可附帶的限制性條款包括（　　）。

A．償債優先權的要求

B．對外擔保的限制

C．股東分紅的限制

D．配合貸后管理的要求

E．資本性支出的限制

【答案】ABCDE

【解析】除ABCDE五項外，對貸款客戶的限制性條款還包括以下類型：①辦理具體貸款業務品種、額度、期限及保證金比例的要求；②貸款擔保方面的要求；③對資產負債率等核心償債能力、流動性、盈利性等財務指標的要求；④貸款支付金額、支付對象的要求；⑤資本出售的限制；⑥兼并收購的限制；⑦交叉違約的限制；⑧確定借款人的交易對手名單、交易商品，必要時限定交易商品價格波動區間和應收賬款賬齡；⑨鎖定借款人貸款對應的特定還款來源，提出明確還款來源、監督客戶物流與現金流的具體措施，并落實貸款的貸后管理責任人；⑩其他限制性條件。

6．實貸實付的核心要義包括（　　）。

A．滿足有效信貸需求是實貸實付的根本目的

B．口頭承諾是實貸實付的外部執行依據

C．按進度發放貸款是實貸實付的基本要求

D．要求借款人提供詳細資料

E．受托支付是實貸實付的重要手段

【答案】ACE

【解析】除ACE三項外，實貸實付的核心要義還體現在：協議承諾是實貸實付的外部執行依據。

7．關于審貸分離的實施要點，下列表述正確的有（　?。?。

A．不得違反程序審批授信業務

B．審查人員應具有最終決策權

C．審查人員原則上不允許單獨接觸借款人

D．審貸分離是指將貸款審查與貸款發放相分離

E．信貸審批原則上應實行集體審議機制

【答案】ACE

【解析】審貸分離實施要點包括：①審查人員與借款人原則上不單獨直接接觸；②審查人員無最終決策權；③審查人員應真正成為信貸專家；④實行集體審議機制；⑤按程序審批。D項，審貸分離是指將信貸業務辦理過程中的調查和審查環節進行分離。

8．關于項目現金流量分析，下列說法正確的有（　　）。

A．全部投資現金流量表可用于計算全部投資的內部收益率等評價指標

B．全部投資現金流量表中，借款利息和本金的償還不作為現金流出

C．凈現金流量分析可以判斷項目能否按時還款

D．自有資金現金流量表中，借款利息作為現金流入，借款本金的償還作為現金流出

E．內部收益率可以作為惟一指標來判斷項目能否按時還款

【答案】ABC

【解析】D項，自有資金現金流量表以自有資金為計算基礎，借款作為現金流入，借款利息和本金的償還作為現金流出，可用于計算自有資金的內部收益率、凈現值等指標；E項，由于同一項目不同的現金流量分布可以得出相同的內部收益率，因此不能簡單以內部收益率來判斷項目能否按時還款，但可以借助凈現金流量分析，把各年的還本付息額跟當年的凈現金流量進行對比，就可以判斷項目在還款期內能否按時還款。

9．進貨渠道對貨品的質量和價格都起著決定性的影響。商業銀行分析客戶的進貨渠道可以從（　?。﹣砜紤]。

A．進貨資質的取得：是取得一級代理權還是二級代理權

B．運輸方式的選擇：是陸路運輸還是水路運輸，是公路運輸還是鐵路運輸

C．有無中間環節：直接從廠商進貨還是從貿易商進貨，是二手進貨還是三手進貨

D．貨品質量：供應商對貨品質量是否有一定保障

E．供貨單位的遠近：是國內供貨還是國外供貨，是本埠供貨還是外埠供貨

【答案】ABCE

【解析】供應階段的核心是進貨，信貸人員應重點分析貨品質量、貨品價格、進貨渠道、付款條件。其中，進貨渠道分析包括ABCE四個方面。

10．下列貸款審查內容中，屬于借款人主體資格及基本情況審查的有（　?。?。

A．借款人的財務指標

B．借款人法定代表人的個人信用記錄

C．借款人申請貸款是否履行了法律法規或公司章程規定的授權程序

D．借款人擔保方式的合法、足值、有效性

E．借款人股東的實力以及注冊資金的到位情況

【答案】BCE

【解析】借款人主體資格及基本情況審查包括：①借款人主體資格及經營資格的合法性，貸款用途是否在其營業執照規定的經營范圍內；②借款人股東的實力及注冊資金的到位情況，產權關系是否明晰，法人治理結構是否健全；③借款人申請貸款是否履行了法律法規或公司章程規定的授權程序；④借款人的銀行及商業信用記錄以及法定代表人和核心管理人員的背景、主要履歷、品行和個人信用記錄。

11．下列關于商業銀行信貸管理組織架構的說法，不正確的有（　?。?。

A．董事會通常下設風險政策委員會，審定風險管理戰略，審查重大風險活動

B．監事會是我國商業銀行所特有的監督部門，對董事會負責

C．股東大會是商業銀行的最高風險管理和決策機構，承擔商業銀行風險管理的最終責任

D．信貸中臺部門負責貸款風險的管理和控制，也是銀行的“利潤中心”

E．銀行的主要職責是負責執行風險管理政策，制定風險管理的程序和操作流程，及時了解風險水平及其管理狀況等

【答案】BCDE

【解析】B項，監事會是我國商業銀行所特有的監督部門，對股東大會負責；C項，董事會是商業銀行的最高風險管理和決策機構，承擔商業銀行風險管理的最終責任；D項，信貸前臺部門負責客戶營銷和維護，也是銀行的“利潤中心”；E項，高級管理層的主要職責是執行風險管理政策，制定風險管理的程序和操作規程，及時了解風險水平及其管理狀況等。

12．商業銀行審貸分離制度的形式有（　?。?。

A．崗位分離

B．行業分離

C．業務分離

D．地區分離

E．部門分離

【答案】ADE

【解析】審貸分離是指將信貸業務辦理過程中的調查和審查環節進行分離，分別由不同層次機構和不同部門（崗位）承擔，以實現相互制約并充分發揮信貸審查人員專業優勢的信貸管理制度。審貸分離的形式主要有：①崗位分離；②部門分離；③地區分離。

13．關于抵押的效力，下列說法正確的有（　?。?。

A．若抵押人對抵押物價值減少無過錯的，銀行只能在抵押人因損害而得到的賠償范圍內要求提供擔保，其抵押物未減少的部分，不能作為債權的擔保

B．抵押權與其擔保的債權同時存在，債權消失的，抵押權也消失

C．抵押權可以與其擔保的債權分離而單獨轉讓或者作為其他債權的擔保

D．抵押擔保的范圍包括主債權及利息、違約金、損害賠償金和實現債權的費用

E．抵押期間，抵押人轉讓已辦理抵押登記的抵押物的，應當通知銀行并告知受讓人轉讓物已抵押的情況，未通知銀行或者未告知受讓人的，轉讓行為無效

【答案】BE

【解析】A項，若抵押人對抵押物價值減少無過錯的，銀行只能在抵押人因損害而得到的賠償范圍內要求提供擔保，其抵押物未減少的部分，仍作為債權的擔保；C項，抵押權不得與其擔保的債權分離而單獨轉讓或者作為其他債權的擔保；D項，抵押擔保的范圍包括主債權及利息、違約金、損害賠償金和實現抵押權的費用。

14．下列關于信用評級定性和定量分析方法的說法，正確的有（　?。?/p>

A．定量分析方法優點在于可以借助違約概率對信用風險準確計量，缺點在于對歷史數據要求高

B．定量分析方法可以總結和凝練專家經驗，通過計量模型，對客戶風險作出更客觀一致的判斷

C．定性分析方法更適合于對信貸業務進行是和否的二維決策，不適合對其信用風險準確計量

D．定性分析方法和定量分析方法相結合，有助于推動商業銀行計量模型的使用

E．定性分析方法長處在于綜合業務專家實踐經驗，缺點在于不同專家可能對同一筆業務看法不一

【答案】ACDE

【解析】B項，定性分析法主要指專家判斷法，是依據主觀判斷來綜合評定信用風險的分析系統，難以實現對信用風險的準確計量。

15．項目融資貸前調查報告中財務分析部分包括（　?。?。

A．投資回收期

B．項目清償能力評價

C．敏感性分析

D．市場占有率評估

E．項目投資估算與資金籌措評估

【答案】ABCE

【解析】D項屬于項目融資貸前調查報告中非財務分析部分的內容。

16．在區域風險分析時，評價信貸資產質量的指標主要有（　?。?。

A．信貸余額擴張系數

B．信貸平均損失比率

C．信貸資產相對不良率

D．不良率變幅

E．利息實收率

【答案】ABCDE

【解析】區域信貸資產質量是對區域信貸風險狀況的直接反映，它是衡量內部風險最重要的指標。信貸資產質量好，則表明該區域信貸風險低。評價信貸資產質量主要有以下幾個指標：①信貸平均損失比率；②信貸資產相對不良率；③不良率變幅；④信貸余額擴張系數；⑤利息實收率；⑥加權平均期限。

17．在貸款項目評估中，銀行效益評估包括（　?。?。

A．流動性效益評估

B．清償性效益評估

C．項目敏感性分析

D．盈利性效益評估

E．銀行效益動態分析

【答案】ADE

【解析】貸款項目評估包括：項目建設的必要性評估、項目建設配套條件評估、項目技術評估、借款人及項目股東情況、項目財務評估、項目擔保及風險分擔、項目融資方案和銀行效益評估。其中，銀行效益評估包括盈利性效益評估、流動性效益評估和銀行效益動態分析三個方面。

18．質押貸款業務的主要風險因素可能包括（　?。?/p>

A．虛假質押風險

B．交易風險

C．司法風險

D．匯率風險

E．操作風險

【答案】ACDE

【解析】目前銀行辦理的質押貸款在業務中主要有如下風險：①虛假質押風險，這是貸款質押的最主要風險因素；②司法風險，指銀行讓質押存款的資金存放在借款人在本行的活期存款賬戶上而帶來的風險；③匯率風險，當外幣有升值趨勢，或外幣利率相對高于人民幣利率時，常常會發生企業以外幣質押向銀行借人民幣的情況；④操作風險，對于質押貸款業務，銀行內部如果管理不當，制度不健全也容易出問題。

19．下列關于抵押物轉讓的表述正確的有（　　）。

A．抵押人未通知銀行或者未告知受讓人的，轉讓行為無效

B．轉讓抵押物所得的價款，應當向銀行提前清償所擔保的債權

C．抵押權可以與其擔保的債權分離而單獨轉讓或者作為其他債權的擔保

D．轉讓抵押物所得的價款，超過債權數額的部分，歸銀行所有

E．轉讓抵押物應當通知銀行并告知受讓人轉讓物已經抵押的情況

【答案】ABE

【解析】C項，抵押權不得與其擔保的債權分離而單獨轉讓或者作為其他債權的擔保。D項，抵押人轉讓抵押物所得的價款，超過債權數額的部分，歸抵押人所有，不足部分由債務人清償。

20．下列關于計算經營活動現金流量的間接法的說法正確的有（　　）。

A．應加上未發生現金支付的折舊

B．應扣減未收到現金的應收賬款增加

C．應加上未銷售出去的存貨增加

D．應加上未進行現金支付的應付賬款增加

E．應扣減未發生現金流出的應付稅金

【答案】ABD

【解析】間接法，即以利潤表中最末一項凈收益為出發點，加上沒有現金流出的費用和引起現金流入的資產負債表項目的變動值，減去沒有現金流入的收入和引起現金流出的資產負債表項目的變動值。

21．根據《中華人民共和國擔保法》的規定，擔保的法定范圍包括（　?。?/p>

A．主債權

B．違約風險溢價

C．損害賠償金

D．利息

E．違約金

【答案】ACDE

【解析】擔保范圍分為法定范圍和約定范圍?！稉７ā芬幎ǖ姆ǘǚ秶鸀椋?span id="l4z1i2l" class="CNNum">①主債權；②利息；③違約金；④損害賠償金；⑤實現債權的費用；⑥質物保管費用。如需另行約定擔保責任范圍，可在擔保合同中予以約定。

22．下列說法中正確的有（　　）。

A．結合固定資產使用率，銀行可以對剩余的固定資產壽命作出一個粗略的估計

B．杠桿收購就是并購融資

C．長期投資風險較大，只能由股權性融資來滿足

D．在我國，銀行可以有選擇地為公司并購提供債務融資

E．通過分析銷售收入/凈固定資產比率，可判斷公司的固定資產擴張需求

【答案】AE

【解析】B項，并購融資大多是與杠桿收購相關的高杠桿交易；C項，長期投資屬于一種戰略投資，其風險較大，因此，最適當的融資方式是股權性融資；D項，在發達國家，銀行會有選擇性地為公司并購或股權收購等提供債務融資。

23．在計算固定資產貸款項目的現金流量時，（　　）不能作為現金流出。

A．折舊費

B．無形資產攤銷

C．購買原材料

D．遞延資產攤銷

E．償還貸款

【答案】ABD

【解析】在計算固定資產貸款項目的現金流量時，折舊費支出、無形資產與遞延資產攤銷都不能作為現金流出，因為這三項費用只是項目內部的現金轉移，固定資產投資、無形資產和遞延資產投資已按其發生時間作為一次性支出計入項目的現金流出中，如果再將折舊等視為現金流出，就會出現重復計算。

24．根據《建設項目經濟評價方法與參數》的規定，在固定資產貸款項目評估中，基本財務報表包括（　?。?/p>

A．現金流量表

B．財務狀況變動表

C．損益表

D．借款還本付息表

E．資產負債表

【答案】ACDE

【解析】根據方法與參數的規定，基本財務報表有：①現金流量表，包括現金流量表（全部投資）和現金流量表（自有資金）；②利潤表（又稱損益表）；③資金來源與運用表；④資產負債表；⑤借款還本付息表。

25．下列評價指標中，可用來分析項目盈利性的有（　?。?/p>

A．投資利潤率

B．投資與貸款回收期

C．存貨周轉率

D．內部收益率

E．凈現值

【答案】ABDE

【解析】項目的財務分析包括以下幾方面：①項目投資估算與資金籌措評估，項目總投資、建設投資、流動資金估算，資金來源及落實情況；②項目建設期和運營期內的現金流量分析；③項目盈利能力分析，主要通過內部收益率、凈現值、投資與貸款回收期、投資利潤率等評價指標進行分析；④項目清償能力評價；⑤項目不確定性分析，主要包括盈虧平衡分析和敏感性分析。

26．無論借款人申請何種類型貸款，都應提供的材料包括（　　）。

A．組織機構代碼證書及最新年檢證明

B．注冊登記或批準成立的有關文件

C．借款人稅務登記證

D．借款人的貸款卡

E．借款人預留印鑒卡及開戶證明

【答案】ABCDE

【解析】除題中ABCDE五項和借款申請書外，申請貸款還應提供的基本材料有：①借款人的驗資證明；②借款人近三年和最近一期的財務報表；③法人代表或負責人身份證明及其必要的個人信息；④借款人自有資金、其他資金來源到位或能夠計劃到位的證明文件；⑤有關交易合同、協議。

27．在波特五力模型中，新進入者進入行業所遇到的障礙主要有（　　）。

A．自然資源與地理位置

B．買賣雙方以外非關聯方的討價還價能力

C．替代品威脅、買方的討價還價能力、供方的討價還價能力

D．規模經濟、產品差異與銷售渠道開拓

E．資本需求、轉換成本、不受規模支配的成本劣勢

【答案】ADE

【解析】新進入者進入行業的障礙主要包括規模經濟、產品差異、資本需要、轉換成本、銷售渠道開拓、政府行為與政策、不受規模支配的成本劣勢、自然資源、地理環境等方面，這其中有些障礙是很難借助復制或仿造的方式來突破的。

28．銀行在對貸款項目的技術工藝流程分析中，對工藝技術方案的分析評估的內容包括（　?。?。

A．工藝技術的原材料適應性

B．產業基礎和生產技術水平的協調性

C．設備的配套性

D．工藝技術的先進性和成熟性

E．技術來源的可靠性和經濟性

【答案】ABDE

【解析】除ABDE四項外，銀行在進行工藝技術方案的分析評估時還需要考慮：①工藝技術方案是否能保證產品質量；②工藝技術的經濟合理性；③工藝技術實施的可行性；④工藝技術實施對生態環境的影響。

29．從資產負債表看，下列可能導致流動資產增加的因素有（　　）。

A．資產效率下降

B．季節性銷售增長

C．提供的商業信用減少

D．長期銷售增長

E．固定資產重置

【答案】ABD

【解析】從資產負債表看，季節性銷售增長、長期銷售增長、資產效率下降可能導致流動資產增加；商業信用的減少及改變、債務重構可能導致流動負債的減少；固定資產重置及擴張、長期投資可能導致長期資產的增加；紅利支付可能導致資本凈值的減少。

30．企業管理風險主要體現在（　?。?。

A．高級管理人員同時關注短期和長期利潤

B．借款人的主要股東、關聯企業或母子公司等發生重大的不利變化

C．企業人員更新過快或員工不足

D．管理人員只有財務專長而沒有綜合能力，導致經營計劃擱置

E．高級管理層不團結，出現內部矛盾

【答案】BCDE

【解析】除BCDE四項外，企業管理狀況風險還體現在：①企業發生重要人事變動，如高級管理人員或董事會成員變動，最主要領導者的行為發生變化，患病或死亡，或陷入訴訟糾紛，無法正常履行職責；②管理層對環境和行業中的變化反應遲緩或管理層經營思想變化，表現為極端的冒進或保守；③董事會和高級管理人員以短期利潤為中心，不顧長期利益而使財務發生混亂、收益質量受到影響。

三、判斷題：（共10題，每題1分，共10分）請對下列各題的描述做出判斷。正確請選A，錯誤請選B。

1．在長期貸款中，商業銀行應審查借款人是否在規定的提款期內提款，除非借貸雙方同意延長，否則提款期過期后無效，未提足的貸款不能再提。（　?。?/p>

A．正確

B．錯誤

【答案】A

【解析】在長期貸款項目中，通常會包括提款期、寬限期和還款期。銀行應審查借款人是否在規定的提款期內提款，除非借貸雙方同意延長，否則提款期過期后無效，未提足的貸款不能再提。

2．特別準備金的計提比例是由商業銀行按照各類貸款的歷史損失概率確定的。（　　）

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】特別準備金的計提比例由商業銀行或監管當局按照國別或行業等風險的嚴重程度確定。

3．從理論上看，企業最佳的資金結構是財務杠桿最低時的資金結構。（　　）

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】從理論上看，最佳資金結構是指企業權益資本凈利潤率最高，企業價值最大而綜合成本最低時的資金結構。

4．企業產品的競爭力，主要取決于產品自身的性價比。當企業的產品定價不再具有競爭力或質量出現不穩定狀況時，可能會產生經營上的問題。（　?。?/p>

A．正確

B．錯誤

【答案】A

【解析】企業產品的競爭力取決于產品品牌等多種因素，但主要還是取決于產品自身的性價比，那些性能先進、質量穩定、售價合理的產品往往在市場上具有較強的競爭力，為企業贏得市場和利潤。當企業的產品定價不再具有競爭力或質量出現不穩定狀況時，可能會產生經營上的問題。

5．企業流動比率較高，但速動比率較低，說明應收賬款占用較高。（　?。?/p>

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】速動資產＝流動資產－存貨－預付賬款－待攤費用。企業流動比率較高，但速動比率較低，很有可能是存貨、預付賬款、待攤費用較多，借款人的短期償債能力仍然較差。

6．自有資金現金流量表是設定在全部投資均為自有資金的情況下，以此為計算基礎，借款作為現金流入，借款利息和本金的償還均作為現金流出。（　　）

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】全部投資現金流量表以全部投資作為計算的基礎，全部投資均視為自有資金，借款不作為現金流入，借款利息和本金的償還不作為現金流出。自有資金現金流量表以自有資金為計算基礎，借款作為現金流入，借款利息和本金的償還作為現金流出。

7．進行信用分析時，使用最為廣泛的定量分析系統是5Cs系統。（　?。?/p>

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】目前客戶信用評級所使用的定性分析法，雖然有各種各樣的架構設計，但其選擇的關鍵要素都基本相似，其中，對企業信用分析的5Cs系統使用最為廣泛。

8．在生產階段分析中，信貸人員需要詳細分析客戶生產對環境的影響與國家法律、法規的抵觸情況，防范客戶的環保合規風險。（　　）

A．正確

B．錯誤

【答案】A

【解析】生產階段的核心是技術，信貸人員應重點調查借款企業的技術水平、設備狀況和環保情況。信貸人員分析客戶的環保情況時，需要了解國家有關環保的法律法規，詳細分析客戶生產對環境的影響與國家法律、法規的抵觸情況，防范客戶的環保合規風險。

9．投資利潤率＝年利稅總額或平均利稅總額/項目總投資×100％。（　?。?/p>

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】投資利潤率＝年利潤總額或年平均利潤總額/項目總投資×100％；投資利稅率＝年利稅總額或年平均利稅總額/項目總投資×100％。

10．在還本付息日第二天營業時間終了前，借款人未向銀行提交償還貸款本息的支票（人民幣）或支取憑條（外幣）的，并且其償債賬戶或其他存款賬戶中的存款不足以由銀行主動扣款的，該筆貸款即為可疑貸款。（　?。?/p>

A．正確

B．錯誤

【答案】B

【解析】借款人收到還本付息通知單后，應當及時籌備資金，按時還本付息。在還本付息日當天營業時間終了前，借款人未向銀行提交償還貸款本息的支票（人民幣）或支取憑條（外幣）的，并且其償債賬戶或其他存款戶中的存款余額不足以由銀行主動扣款的，該筆貸款即為逾期貸款。

四、綜合題（共20分）

1．表2和表3是根據某公司2015年資產負債表及利潤表整理的簡化表，只列示了部分項目情況（假定無其他因素影響）。

根據上述信息完成下列題目。（請將答案填寫在括號中）

（1）該公司2015年經營活動現金流入為（　?。┤f元。（1分）

【答案】2900

【解析】一般來說，銷貨現金收入、利息與股息的現金收入、增值稅銷項稅款和出口退稅、其他業務現金收入能夠帶來現金流入。銷售所得現金＝銷售收入－Δ應收賬款＝3000－（250－150）＝2900（萬元）。該公司2015年經營活動現金流入為2900萬元。

（2）該公司2015年度經營活動現金流出為（　　）萬元。（1分）

【答案】2270

【解析】一般來說，購貨現金支出、營業費用現金支出、支付利息、繳納所得稅和其他業務現金支出會帶來現金的流出。購貨所付現金＝銷售成本－Δ應付賬款＋Δ存貨＝1800－（80－150）＋（400－300）＝1970（萬元）；經營費用現金支出＝經營費用－折舊－攤銷－Δ應付費用＋Δ預付費用＝200＋100＋100－300＋0＝100（萬元）；所得稅為200萬元。該公司2015年度經營活動現金流出為1970＋100＋200＝2270（萬元）。

（3）該公司2015年度應收賬款周轉率為（　　）次。（1分）

【答案】15

【解析】應收賬款周轉率＝賒銷收入凈額/應收賬款平均余額，其中，應收賬款平均余額＝（期初應收賬款余額＋期末應收賬款余額）/2＝（150＋250）/2＝200（萬元）。因此，應收賬款周轉率＝3000/200＝15（次）。

（4）該公司2015年度存貨周轉天數為（　?。┨欤ㄒ荒臧?60天計算）。（1分）

【答案】70

【解析】存貨周轉天數＝存貨平均余額×計算期天數/銷貨成本＝（300＋400）/2×360/1800＝70（天）。

（5）該公司2015年度成本費用利潤率為（　　）％（四舍五入，小數點后保留兩位）。（1分）

【答案】36.36

【解析】成本費用利潤率＝利潤總額/成本費用總額×100％，其中，成本費用總額＝銷售成本＋銷售費用＋管理費用＋財務費用＝1800＋200＋100＋100＝2200（萬元），因此，成本費用利潤率＝800/2200×100％≈36.36％。

（6）該公司2015年末，流動資產與速動資產的差為（　　）萬元。（1分）

【答案】400

【解析】速動資產＝流動資產－存貨－預付賬款－待攤費用，該公司2015年末存貨為400萬元，無預付賬款和待攤費用，因此，流動資產與速動資產之差為400萬元。

2．某銀行同意為某公司貸款2億元，用于某固定資產投資項目，該項目總投資額為3億元，其余項目資金為借款人自有資金。9月份該借款人部分貸款交付方式為自主支付，信息如下：

請根據以上情況完成下列問題。

（1）當貸款資金投放8000萬元時，借款人自有資金最低應投入（　?。┤f元。（1分）（填空題）

【答案】4000

【解析】在借款人自主支付方式下，仍應遵守貸款與資本金同比例到位的基本要求，不得提前放貸。依題意，貸款資金的投放比例為8000÷20000＝40％，借款人自有資金最低應投入10000×40％＝4000（萬元）。

（2）關于9月5日自主支付400萬元，下列說法正確的是（　?。?。（2分）（單項選擇題）

A．貸款使用合法合規

B．借款人屬于貸款詐騙

C．貸款使用違規，應要求客戶盡快將款項劃回，并盡快歸還貸款

D．化整為零規避受托支付

【答案】C

【解析】貸款人應加強對貸款資金用途的后續跟蹤核查。借款人自主支付方式下，貸款發放后應要求借款人定期匯總報告貸款資金支付情況。該貸款應專用于固定資產投資項目，而借款人用于增資，所以貸款使用違規，貸款人應要求客戶盡快將款項劃回，并盡快歸還貸款。

（3）關于9月8日采購鋼材款480萬元和200萬元，下列說法正確的是（　?。?。（2分）（單項選擇題）

A．有化整為零規避受托支付嫌疑，應進一步核實

B．有挪用貸款嫌疑

C．貸款用途與約定用途相符，可以自主支付

D．貸款資金支付正常，無違規嫌疑

【答案】A

【解析】《固定資產貸款管理暫行辦法》規定了固定資產貸款必須采用貸款人受托支付的剛性條件：對單筆金額超過項目總投資5％或超過500萬元人民幣的貸款資金支付，應采用貸款人受托支付方式。該公司將680萬元的貸款資金在9月8日分兩次支付，有化整為零規避受托支付嫌疑，應進一步核實。

（4）關于9月10日采購水泥款550萬元，下列說法正確的是（　?。?。（2分）

A．該項目受托支付起點為1000萬元，該筆支付符合要求

B．該項目受托支付起點為400萬元，該筆支付不符合要求

C．該項目受托支付起點為500萬元，該筆支付不符合要求

D．該項目受托支付起點為1600萬元，該筆支付不符合要求

【答案】C

【解析】對單筆金額超過項目總投資5％或超過500萬元人民幣的貸款資金支付，應采用貸款人受托支付方式。因為該項目總投資（3億元）的5％為1500萬元，所以該項目受托支付起點為500萬元。550萬元的采購水泥款應采用受托支付方式，題中允許借款人自主支付是不符合要求的。

3．已知某項目前5年的凈現金流量如表4所示。

注：19％的第1～5年的折現系數分別為0.8403、0.7062、0.5934、0.4987、0.4190。

根據以上資料，回答下列問題。

（1）已知當折現率為18％時，本項目的NPV為8.52萬元。當折現率為20％時，本項目的NPV為－14.49萬元，則項目的財務內部收益率為（　?。?。（2分）

A．18.74％

B．18.95％

C．19.26％

D．19.55％

【答案】A

【解析】由題中資料，采用線性插值法可得：

該項目財務內部收益率＝18％＋（20％－18％）×|8.52|/（|8.52|＋|－14.49|）≈18.74％

（2）如果項目的設定折現率為19％，下列說法正確的是（　　）。（2分）

A．項目NPV＜0，可接受

B．項目NPV＞0，不可接受

C．項目NPV＞0，可接受

D．項目NPV＜0，不可接受

【答案】D

【解析】本題可通過財務凈現值判斷。由題中資料，項目的財務凈現值＝－500＋50×0.8403＋150×0.7062＋200×0.5934＋250×0.4987＋250×0.4190＝－3.95（萬元）＜0，說明該項目的獲利能力不及放棄的投資機會成本，項目不可接受。

（3）為了使負債水平不同和籌資成本不同的項目具有共同的比較基礎，評估中需編制（　?。?。（2分）

A．資產負債表

B．全部投資現金流量表

C．資金來源與運用表

D．自有資金現金流量表

【答案】B

【解析】為了使負債水平不同和籌資成本不同的項目具有共同的比較基礎，評估中需假設企業全部投資均為自有資金，編制全部投資現金流量表，并將其作為評估的主要報表。通過該表計算的指標是判斷項目效益情況的主要依據。

（4）主要用于選擇資金籌措方案的報表為（　　）。（1分）

A．自有資金現金流量表

B．全部投資現金流量表

C．資金來源與運用表

D．利潤表

【答案】C

【解析】資金來源與運用表主要反映項目計算期內各年的資金盈余及短缺情況，用于選擇資金籌措方案，并制定適宜的借款及還款計劃；假設全部投資（建設投資和流動資金）均為自有資金的報表是全部投資現金流量表；利潤表是主要用于計算投資利潤率、投資利稅率、資本金利潤率等指標的報表。