2.3.3 反過來想想

工具并不是唯一的，而規(guī)律是唯一的。三重濾網(wǎng)與海龜交易法則，都在追求趨勢，并且承認(rèn)震蕩與趨勢交替行進(jìn)，這是規(guī)律，是唯一的，也是不可改變的。那么能改變的是什么？三重濾網(wǎng)力求尋找上漲趨勢中的回調(diào)低點(diǎn)和反彈高點(diǎn)，在停頓點(diǎn)建倉；海龜交易法則力求尋找正在行進(jìn)中的趨勢，“上車就能走”。

不能改變的達(dá)成共識，不能改變的盡量多變、靈活。老子說：“為學(xué)日益，為道日損。”就是讓人們在認(rèn)識規(guī)律中做減法，在方法上做加法。

還有很多成型的交易系統(tǒng)，如Range Break系統(tǒng)、雙均線系統(tǒng)等，它們都在尋找恰當(dāng)?shù)谋匾獥l件。而每種方法又都僅適用于某一個市場階段，沒有一種交易系統(tǒng)可以全場通吃。

有些系統(tǒng)適用于跟蹤趨勢，那么在震蕩與趨勢反轉(zhuǎn)時就會失效。有些系統(tǒng)適用于尋找短期拐點(diǎn)，那么它很可能會錯過一大波趨勢。這全看構(gòu)架系統(tǒng)的必要條件的特點(diǎn)、特性，只能針對市場走勢的某一方面。就像有人說某種藥物什么病都能治，那它一定是假藥。

那么架構(gòu)的系統(tǒng)不適應(yīng)市場走勢時，怎么辦？有兩種情況：一種不會給出交易信號，那就一直等適合系統(tǒng)的交易信號出現(xiàn)；另一種是給出偽信號，導(dǎo)致虧損，因此在制定交易策略的基礎(chǔ)上，還應(yīng)當(dāng)加入資金管理，在錯誤的時候，可以截斷虧損。

剩下的問題只有兩個，如何尋找必要條件，以及如何將找到的必要條件邏輯自洽地安插好。大家可以借用查理·芒格（Charlie Thomas Munger）的理念，反過來想。

以上漲趨勢為例，怎樣判斷價格處于上漲趨勢？反過來想，如果價格一直下跌，它是處于上漲趨勢中嗎？當(dāng)然不是。但有人會說，上漲趨勢中的回調(diào)屬于上漲趨勢，但它的走勢是下跌的。那么，如果在某一階段內(nèi)，價格下跌的幅度、速度超過了上漲的幅度、速度，它還會處于上漲趨勢中嗎？當(dāng)然不會。針對任何一波漲勢的調(diào)整，都不能超過這一波的漲幅。如圖2-7所示，下跌已經(jīng)超越了前期漲勢的起點(diǎn)，那么此處的下跌就不再是調(diào)整，而是某個級別的下跌趨勢開始了。

基于類似“反過來想”的提問，如果發(fā)現(xiàn)漏洞，再加以補(bǔ)足，則會找到人們想要的必要條件。并且人們反過來想得越多，找到的必要條件就越多。這樣人們就解決了第一個問題，如何找到必要條件。

第二個問題，怎樣才能把找到的必要條件，邏輯自洽地組合在一起呢？大家可以用三重濾網(wǎng)法來解決這個問題。

在三重濾網(wǎng)中，第一重濾網(wǎng)是判定方向，那么人們?yōu)榕卸ǚ较蛘页龅谋匾獥l件，就必須具有趨勢性，所以人們只能在具備趨勢性的必要條件里篩選。如果人們選擇了有震蕩性的擺動指標(biāo)，邏輯就不自洽了。

第二重濾網(wǎng)是在上漲趨勢中找回調(diào)低點(diǎn)，那么人們?yōu)榛卣{(diào)找出的必要條件，就必須具有擺動性，這時候如果人們選擇了趨勢性指標(biāo)，邏輯就不自洽了。

因此，人們要先有一套相對正確的理念。如三重濾網(wǎng)的理念，在上漲趨勢的回調(diào)處建立多單，在下跌趨勢的反彈處建立空單。或者像海龜交易法則一樣，在上漲或下跌趨勢的行進(jìn)中建倉。

那么這里就出現(xiàn)了衍生問題，不論是三重濾網(wǎng)法還是海龜交易法則，都是以跟蹤趨勢、順應(yīng)趨勢為前提的。為什么跟蹤趨勢是正確的理念，而反趨勢就不是正確的理念呢？

基本上反趨勢理論，都以乖離與超過了平衡為理論基礎(chǔ)，這兩者其實(shí)是一回事，乖離主要是針對移動平均線而言的，當(dāng)價格上漲或下跌速度過快，離移動平均線的位置越來越遠(yuǎn)，反趨勢理論者認(rèn)為，它要回歸到均線附近，或者是發(fā)生反轉(zhuǎn)。同樣因?yàn)樯蠞q或下跌速度過快，它超越了之前價格運(yùn)行的速率，反趨勢理論者也會認(rèn)為，它可能要發(fā)生反轉(zhuǎn)。

可問題在于，乖離在什么范圍內(nèi)算是有效乖離？超過了多大的平衡算是有效超越？這些都沒有統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)作為支撐，大都只能憑個人感覺，可以說，理論并不牢固。

以一個人行走為例，若他朝一個方向以每秒1米的速度行走一段時間后，又以每秒2.5米的速度行走了一段時間，人們有什么理由來判斷他一定會慢下來，或者調(diào)頭往回走呢？他可不可以再以每秒3米的速度繼續(xù)向前走呢？當(dāng)他真的以每秒3米的速度繼續(xù)向前走后，人們又有什么理由來判斷它一定會慢下來，或者調(diào)頭往回走呢？

人們不可能在大街上看到一個人越走越快之后，就斷言他一定會慢下來（雖然從長遠(yuǎn)來看，他必然會慢下來），或者調(diào)轉(zhuǎn)方向。越走越快的因，推導(dǎo)不出來一定會慢下來或調(diào)頭的果，因果關(guān)系不正確，就會導(dǎo)致邏輯混亂。